Стратегии торговли биржевыми опционами. Биржа опционов
Торговля бинарными опционами на московской бирже: видео, опционы в России
Привет! В таком бизнесе, как торговля БО, непросто не только найти порядочного брокера, но и подобрать подходящий рынок.
Сегодня расскажу вам о том, как торговать опционами на Московской бирже. Об этом рынке могу говорить с положительной стороны – тем более что здесь работает несколько проверенных и безмерно уважаемых мною брокеров (не говоря уже о знакомых трейдерах).
Торговля опционами по многим причинам становится очень популярной.
Московская биржа считается одним из важных игроков на данном рынке. Через нее формируется значительное количество котировок на разнообразные товары, которыми пользуются современные брокеры.
Развитие этой сферы на территории Российской Федерации наблюдается на очень хорошем уровне активности. Опционы смогли занять свою нишу, стать очень востребованным инструментом, который в умелых руках становится хорошим механизмом для получения прибыли.
Московская биржа предлагает неплохие варианты для подобной торговли. Рассмотрим некоторые из них.
О чем сегодня рассказываю:
Опционы на Московской бирже
Такие варианты контрактов популярны на бирже. Они представляют собой нечто относительно новое, но уже заинтересовавшее множество пользователей.
Современный опцион представляет собой контракт под конкретный актив. Можно приобрести на него право, как и продать его. На бирже предлагается значительное количество разнообразных активов, с которыми можно работать.
По сути, совершается покупка или же продажа не самого физического актива, а его контракта, что упрощает дело, делает торговлю более доступной для многих пользователям.
Такие инструменты в последнее время действительно стали эффективными, потому как предлагают обширные возможности для финансового роста. Есть множество разновидностей опционов, которые имеют свои уникальные нюансы.
На Московской бирже предлагается также и срочный рынок, который открывает еще больше возможностей для данного торгового формата. Финансовые инструменты там могут использоваться в максимально удобной форме многими пользователями.
Среди ключевых моментов операций на этом рынке можно отметить:
- возможность хеджирования рисков;
- получение высокой прибыльности.
Можно выделить список из базовых возможностей, ДОСТОИНСТВ Московской бирже и опционов:
- Высокие показатели надежности.
- Доступность, что позволяет воспользоваться торговыми инструментами многим инвесторам вне зависимости от того, насколько крупным будет их портфель.
- Невысокая комиссия.
- Торговля с кредитным плечом.
- Можно использовать самые разнообразные по степени сложности стратегии.
- Хеджирование, что позволяет сократить риски до минимума.
- Инструменты с отменными показателями ликвидности.
- Стабильное пополнение контрактов в специальном списке.
- Возможность торговать в разное время, к примеру, вечером. Это позволят реагировать на то, как движутся цены на активы на некоторых иностранных площадках.
Базовым инструментом являются опционы, которым могут приобретаться на самые разнообразные активы.
К ним можно отнести известные индексы, акции компаний из России, курсы валют, нефть, драгоценные металлы, электричество и многое прочее.
Торговля опционами на Московской бирже
Как начать здесь работать?
Чтобы стать одним из пользователей данной площадки, воспользоваться, к примеру, возможностями срочного рынка, надо зарегистрироваться. Надо выбрать брокера, который работает с соответствующей биржей, пройти регистрацию по всем правилам.
Желаете знать, какие брокеры являются честными и надежными? Читайте статьи моего блога!
Это будет сделать несложно, потому как на современном рынке представлено значительное количество разнообразных компаний такого формата. Затем надо просто пополнить депозит и начинать совершать операции.
При этом пользователь должен знать основные нюансы, понимать ключевые особенности торговли. В обратном случае все деньги будут просто проиграны за относительно небольшой временной промежуток.
Трейдеры получают обширные возможности для работы на этой бирже.
Здесь опционы обычно продаются с разными сроками истечения.
Для обычных они составляют примерно от одной недели. Классические контракты обладают именно такой природой, которая, по сути, исключает краткосрочность.
Если говорить об опционах бинарного формата, то здесь все несколько легче.
Есть отменные возможности в плане выбора сроков истечения. Они могут быть минимальными, к примеру, одну минуту.
Благодаря этому умелые трейдеры, обладающие знаниями и опытом, могут за минимальный временной промежуток получать прибыль, которая превысит 70 процентов от вложенных средств.
ВЫГОДА является очевидной практически для каждого пользователя.
Московская биржа весьма удобна в данном плане. Надо отыскать хорошего брокера с удобной торговой платформой, что позволит без проблем ориентироваться, подбирать самые продуктивные инструменты и получать прибыль.
Начинающие инвесторы, как и более опытные, наверняка подберут под себя нечто достойное.
Экспирация является ВАЖНЫМ НЮАНСОМ, в том числе и для работы на МБ. Акции разных компаний и прочих активов могут быстро меняться в цене. Задачей хорошего трейдера будет уловить колебания и приобрести соответствующий опцион.
Есть классные варианты для всех пользователей, которые могут реально получать доход. Заработок можно организовать, как на росте цены, так и на ее падении.
Надо просто подобрать правильный опцион под конкретные параметры.
Как торговать?
Насколько тяжело заниматься этим бизнесом? Опционы на МБ относительно просты для торговли.
Надо просто подобрать оптимальные базовые активы, торговля которыми не вызовет никаких затруднений и проблем.
В соответствующем графике на рабочей платформе есть много сведений о таких активах. Можно их изучить и на основе полученной информации приобрести нужный контракт, который покажется самым привлекательным по определенным параметрам.
Классический вариант работы в этом случае – это игра на понижение, повышение.
Можно выбирать опционы на акции крупных российских компаний. Некоторые могут падать в цене, а другие способны подняться. Анализ можно провести на основе экономических новостей и прочей подобной информации.
Аналитическая составляющая в конкретном случае играет невероятно важную роль. Надо уметь грамотно анализировать информацию, которая поступает о рынке, делать грамотные выводы.
Очень важным плюсом работы на этой бирже является простое получение информации.
Новости можно просматривать на многих специальных ресурсов. К тому же они публикуются на русском языке, что невероятно удобно.
Это очень полезное достоинство, потому что для работы с зарубежными активами пригодится английский язык для проведения анализа, изучения иностранных новостей.
К примеру, если заняться покупкой акций «Газпрома», можно относительно просто мониторить рынок. В новостях проскочила информация о том, что стоимость газа в скором времени упадет.
Соответственно сократятся доходы компании, что не может не повлиять на стоимость акцией. Поэтому надо делать правильные выводы и покупать нужные опционы.
Если на газовом рынке наблюдается подъем активности, акции наверняка подорожают. Это также несложно заметить, приняв правильное решение относительно покупки.
На Московской бирже можно анализировать разнообразные активы при помощи качественных технических инструментов. Для всех активов используется примерно одна и та же схема.
Надо уметь обращаться со специальными индикаторами, которые являются неотъемлемым элементом технического анализа. Их можно размещать на графиках, делать грамотные расчеты, которые могут оказаться очень перспективными в плане получения прибыли.
Иногда возникают паттерны, функционирующие по аналогичному принципу с иностранными активами.
Несложно сделать вывод, что подобные опционы могут оказаться реально эффективным, относительно простым методом для получения заработка. Торговать на Московской бирже ими также сравнительно просто.
ЕСТЬ ДОСТОЙНЫЕ ПЕРСПЕКТИВЫ. Даже новички без опыта в состоянии усвоить основные нюансы, детали, сделать правильные выводы.
Торговля опционами на Московской бирже: видео уроки
А сейчас немного информации, которая будет полезна новичкам!
Некоторые пользователи только собираются податься в такую торговлю. Поэтому им еще предстоит пройти курс обучения, ознакомиться с ключевыми торговыми нюансами и прочими деталями.
По этой причине можно изучать специальные статьи, читать блоги. Но самым наглядным обучающим материалом определенно может оказаться видео.
В настоящее время в сети представлено достаточно большое количество обучающего видео, в котором описывается опционная торговля на этой бирже.
После просмотра роликов можно сделать правильные вывод, отыскать для себя достойные по всем параметрам инструменты. Хорошее видео такого формата поможет новичкам быстрей освоиться, узнать некоторые торговые секреты, главные нюансы и все остальное.
Но и более опытные пользователи также наверняка смогут почерпнуть для себя нечто интересное, полезное для дальнейшего развития.
Торговля опционами Россия
В России опционная торговля стремительно набирает обороты. Есть немало брокеров, работающих в данной сфере.
Большинство среди них иностранного происхождения, но также есть и российские. Их деятельность регулируется при помощи ЦРОФР. Этот регулятор занимается выдачей лицензий на работу, отслеживанием деятельности компаний и всеми подобными нюансами.
Есть работать с такими компаниями, можно рассчитывать на приемлемый уровень надежности и на многие другие достоинства.
Среди главных плюсов торговли опционами в России можно отметить:
- Возможность получения фиксированного дохода с относительно небольшими временными затратами.
- Обилие возможностей, полезных инструментов для торговли. Есть также и обучающие материалы, которые позволяют даже абсолютным новичкам приобретать полезные знания, развиваться.
- Можно использовать опционы в качестве страхового инструмента для собственных инвестиций.
- Производные инструменты данного типа относительно просты в обращении. При помощи специальных аналитических инструментов можно предугадывать стоимость активов.
- Большое количество активов, среди которых акции, индексы, сырье и многое другое.
Чтобы преуспеть в такой торговле, надо изучать специализированную литературу, посещать полезные ресурсы и делать все остальное в конкретном направлении.
Есть много брокерских компаний, которые предлагают услуги для российских пользователей.
Среди них однозначно удастся подобрать надежного партнера, который предоставит полезные инструменты для получения прибыли.
Торговля опционами на бирже
Торговля опционами на этом рынке обладает своей спецификой.
На бирже чаще всего наблюдается довольно частое и резкое изменение цен на разнообразные активы. Поэтому торговать может быть немного рискованно, но зато очень интересно.
Многие торги проводятся на Московской бирже, которая сейчас стала очень популярной. Можно торговать там валютными парами, популярными индексами, разнообразным сырьем и многим другим.
На фондовой бирже котировка производится по значениям премии. Предлагаются списки опционов в конкретным котировкам. Там же используются специальные страйковые наборы, которые могут меняться достаточно часто.
Стандартная биржевая сессия обладает классическим временем и прочими нюансами.
Там торговля опционами проходит по биржевым правилам.
Опционы РТС
Что можно рассказать об опционах РТС на Московской бирже?
Данная сфера отличается особой привлекательностью для многих отечественных пользователей. Это обусловлено тем, что нет необходимости в знании иностранного языка.
К главным особенностям РТС можно отнести:
- Понятность языка для пользователей.
- Популярные торговые инструменты в большом количестве.
Торговать можно на волатильности опционов и по многим другим стратегиям. Фондовая биржа РТС сейчас довольно популярна. Она вместе с МБ предлагает оптимальные возможности для активной опционной торговли.
Можно торговать в разное время, получая стабильную прибыль при наличии знаний.
Поэтому сейчас торговля бинарными опционами на Московской бирже для многих трейдеров может оказаться реальным шансом для получения стабильного заработка.
Разобраться во всех нюансах относительно просто благодаря значительному количеству полезных материалов.
Материалы по теме:
binary-options-info.ru
Биржа опционов: особенности торговли
Трейдерам, торгующим цифровыми контрактами известно, что их сделки не выводятся на мировую фондовую биржу. Деньги вращаются внутри одной компании, поэтому к опционам относятся с пренебрежением, не считая их финансовым инструментом, приравнивая к азартным играм. Однако на самом деле это не так, существуют организации, которые выводят контракты на мировую биржу. Просто отечественные спекулянты не знают об их существовании. О биржах опционов пойдет речь в этой статье.
История возникновения
Принято считать, что цифровые контракты были придуманы в 2008 году. Однако история этого финансового инструмента насчитывает 3 000 лет. Он появился в Греции, благодаря малоизвестному философу по имени Фалиас, который предложил хозяину фабрики, производящей оливковое масло, вложить деньги на особых условиях. Если в этом году урожай будет больше, чем в прошлом, то он становится совладельцем бизнеса. В случае снижения оборота, деньги достаются хозяину фабрики.
Сделка показалась владельцу бизнеса заманчивой, поэтому условия Фолиаса были приняты. Урожайность оливок в тот год была высокой, поэтому философ стал владеть частью фабрики. Впоследствии он продал свою долю, а его первоначальное вложение увеличилось многократно.
Аналогичным образом поступали американские ростовщики. Они заключали договор с золотоискателями на курс добываемого металла. Известно, что ростовщики быстро обогащались на этом, что вызывало недовольство людей, которые тяжело работали в шахтах.
Очередное рождение цифровые контракты получили в 2008 году, в период мирового кризиса. Сегодня направление переживает пик популярности, позволяя зарабатывать даже тем, кто далек от финансовой сферы.
Список бирж
В США понятие опцион появилось в 1978 году. Новый финансовый инструмент трейдеры приняли холодно. Однако впоследствии в бинарных контрактах увидели потенциал и постепенно они вошли в обиход. Впоследствии цифровые сделки появились на биржах, где встречаются и сегодня. Список самых популярных будет дан ниже.
СВОЕ
Площадка первой предложила спекулянтам торговлю биржевыми опционами. Это случилось в 1973 году. Изначально организация предлагала торговать фьючерсами, но после появления нового инструмента, открылась другая платформа, ориентированная на работу с ним.
СВОЕ — отделение чикагской компании, где трейдинг ведется исключительно бинарными контрактами. Ордера заключаются на определенный срок экспирации. На площадке не совмещается торговля с другими инструментами.
Сегодня СВОЕ — самая крупная и известная площадка, где предлагаются биржевые опционы. Отзывы о ней положительные, у спекулянтов нет претензий к этой организации. Сотрудничать с компанией могут трейдеры с США, Европы, Азии и России. Однако в отличие от брокеров, минимальная ставка здесь гораздо выше.
PHLX
Компания начала работу в 1911 году, поэтому считается самой старой и уважаемой. Однако бинарные контракты появились в арсенале в 80-х годах 20 века. Изначально у PHLX было 2 направления — компании, занимающиеся добычей золота и их ценные бумаги, и производители полупроводников. На площадке ведутся торги по драгоценным металлам и акциям производителей электронных систем по сей день.
Сегодня PHLX — крупнейшая биржа, которая объединяет тысячи компаний и считается центром экономики США. Отсюда поступают важные новости, на которые ориентируются трейдеры со всего мира. Также организация занимается формированием цен индексов на драгоценные металлы.
Опционы на фондовой бирже может приобрести любой желающий, но для заключения ордера требуется солидный капитал. С депозит в $10-100 здесь делать нечего, поэтому новички останутся не у дел.
Eurex
Появилась в 1997 году в результате слияния корпораций Deutsche Terminbörse и Swiss Options and Financial Futures. За несколько лет организация выбилась в лидеры и сегодня считается крупнейшей торговой площадкой в мире.
Торговля опционами на бирже ведется в электронном виде. Активы в основном фондовые, но список удовлетворит даже самого искушенного трейдера. Изначально предлагались классические ордера, но в 2005 году появились цифровые сделки.
Сегодня Eurex считается объединенной биржей. В состав входит ряд организаций, каждая из которой осуществляет трейдинг биржевыми бинарными опционами. Предусмотрено и отдельное направление, получившее название ОТС. Оно представляет собой внебиржевые торги, то есть ордер заключаются внутри компании и никуда не выводятся.
Чтобы стать клиентом Eurex, не требуется получение аккредитации и лицензии брокера. Достаточно пройти регистрацию и пополнить баланс. На платформе не предлагаются бонусы и иные виды поощрений.
ММВБ
Холдинг появился на рынке в 2011 году в результате объединения РТС (Товарно-сырьевая биржа) и ММВБ (Межбанковская Валютная Биржа). Изначально организации предлагали разные услуги, но после слияния ассортимент расширился, появились опционы и доска.
На площадке предлагается купить ордер на понижение или повышение цены акций популярных корпораций РФ:
- Газпром;
- Роснефть;
- Аэрофлот;
- Лукойл;
- Норникель;
- Сбербанк и прочих.
Поклонники валютных активов тоже не разочаруются. Их список обширен, кроме рубля, доллара США, евро есть британский фунт, японская йена. Как и в случае с другими организациями, на ММВБ требуются крупные вложения. Инвестировать в сделку $1 не представляет возможным.
Особенности торговли
Зная, на какой бирже торгуются бинарные опционы, далеко не все трейдеры отважатся торговать на ней. Процесс отличается от того, что предлагают брокеры. На сайте отсутствуют привычные графики, нельзя заключить ордер в один клик.
Биржа опционов предполагает приобретения ценной бумаги, сделка имеет материальную оболочку. В документе прописываются следующие аспекты:
- актив;
- сумма инвестиции;
- срок экспирации;
- прогноз.
Одновременно с этим спекулянт может заключить сделку в 4 направлениях — купить или продать контракт на повышение или понижение. Важно учитывать, что ордеров выпускается ограниченное количество. Популярные сделки раскупаются мгновенно. Приобрести контракт можно будет, если трейдер захочет его продать.
На примере процесс выглядит следующим образом: спекулянт купил ордер за $200 000, срок экспирации равен 1 году. Через 4 месяца ситуация изменилась, появились сомнения, что сделка уйдет в плюс. Торговец выставляет контракт на торги, назначая цену самостоятельно. Если стоимость актива за 4 месяца выросла, есть возможность продать ордер по более высокой цене и заработать.
Когда цена на актив снизилась, торговец не получит прибыль. Он продаст контракт по более низкой цене, вернув часть инвестиции. Компания может приобрести контракт у спекулянта, но если увидит в нем потенциал.
Торговать на площадке, которая выводит сделки на мировую биржу, сложно. Требуются пройти аккредитацию, получить сертификат брокера, а также располагать солидным капиталом. Для отечественных трейдеров этот вариант не подходит. Новички не готовы рисковать даже $100, не говоря о миллионах долларах, которых у них просто нет.
Заключение
Биржа опционов станет идеальным вариантом для трейдеров с многомиллионным капиталом. Они могут быть уверены, что их деньги никто не украдет и в случае правильного прогноза им выплатят прибыль. Однако отечественным финансовым спекулянтам лучше присмотреть для себя брокера с хорошей репутацией.
Идеальным выбором станет Olymp Trade, Binomo, Verum Option. Минимальный депозит у них составляет от $5, ставка — $1. При этом не нужно будет ждать полгода, чтобы узнать, правильно ли было выбрано направление. Ордера можно открывать на срок 1 минуту или несколько часов. Условия торговли лояльные, поэтому стоит рассмотреть сотрудничество с вышеназванными брокерами и попробовать свои силы в трейдинге.
binfx.ru
Стратегии торговли биржевыми опционами - Биржевые записки
Вне всяких сомнений, опцион – финансовый инструмент, который значительный выделяется среди прочих популярных активов, прежде всего, своей универсальностью. Однако в ходе опционного трейдинга важно не забывать о главном правиле торговли – системность. Это означает, что для стабильной генерации профита, инвестору потребуется подобрать эффективную стратегию.
На сегодняшний день, в интернете можно отыскать огромное количество различных систем трейдинга, в том числе, основанных на опционных греках. Тем не менее, если вы только знакомитесь с этим рынком, то лучше начать с изучения базовых тактик. Поверьте, руководствуясь наиболее простыми схемами, можно достичь вполне высокого результата.
Стратегии торговли простой покупки и продажи опционов Call?
Во-первых, нужно начать с того, что у опциона есть две цены – на момент покупки и на момент экспирации. Поэтому если в момент приобретения контракта он, например, находится в прибыльной зоне, то это не означает, что его необходимо удерживать до разрушения. Ведь зачастую экспирация сопровождается колоссальным убытком.
Эта стратегия является очень простой, поскольку работает по тем же принципам, что и на других торговых площадках. Опцион Call следует покупать в момент, когда намечается рост стоимости. Важно, чтобы после покупки цена продолжала двигаться. Поэтому, если после приобретения контракта стоимость немного увеличилась, не дожидайтесь экспирации, попытайтесь продать опцион и заработать на разнице купли-продажи.
С покупкой разобрались, теперь поговорим об особенностях продажи опциона Колл.
Непокрытая продажа опциона – очень рискованная сделка, в особенности для новичка, который не понимает, что именно необходимо делать. В основном, псевдо эксперты пугают начинающих опционных трейдеров неограниченным убытком, однако тоже, можно сказать и о других биржевых площадках. Например, торговля фьючерсами не менее рискованна, нежели опционами.
Если инвестор понимает систему продажи опционных контрактов, то он сможет избавить свой депозит от излишнего риска. Когда осуществляется продажа опциона, трейдер выступает в качестве страховой компании, отсюда хорошо всем известный термин «выписать опцион». За продажу опциона инвестор получает премию.
До 2012 года после продажи опциона на счет трейдера сразу же зачислялась премия. Однако она могла легко растаять в том случае, если стоимость пойдет против инвестора. Однако начиная с 2012 года на российских торговых площадках, появились маржируемые опционные контракты. Это означает, что сразу после продажи деньги не начисляются на счет, наоборот проводится расчет, согласно которому трейдер получает вариационную прибыль в зависимости от вектора движения стоимости.
Продавать опционы Колл необходимо в тот момент, когда вы считаете, что цена не будет расти, иными словами котировки пойдут вниз или и вовсе не сдвинутся с места. Ключевой мотив трейдера в этой ситуации – заработок премии.
Далеко не всегда трейдерам удается с максимальной точностью спрогнозировать вектор направленности рыночного движения. В таких ситуациях важно своевременно зафиксировать потери, чтобы выйти из убыточной сделки с минимальной просадкой.
Формирование глобального тренда способно существенно ударить по торговому счету инвестора, в связи с этим целесообразней закрыть в стакане сделку и потерять 2000 рублей, чем прождать какое-то время и в итоге потерять 15 000 рублей.
Простая покупка и продажа биржевого опциона Put
Работа с опционами Put базируется на том, что инвестор прогнозирует обвал стоимости финансового актива. Сначала может сложиться впечатление, что эффективней просто продать контракт Call. Однако это не так, ведь подобного рода решение ограничивает прибыльность сделки только премией.
Таким образом, из сказанного выше, можно сделать вывод. Если вы считаете, стоимость торгуемого актива останется на месте или упадет на 2-3%, продавайте опцион Call. Однако если вы ожидаете затяжной кризис, который станет фундаментом для нисходящего тренда, обязательно покупайте контракт Put. В этом случае убыток ограничивается денежными средствами, которые выплачиваются в качестве премии.
Падение стоимости финансового актива сопровождается существенным увеличением волатильности, разумеется, это еще один аргумент в пользу торговли опционами Пут. Как правило, увеличение волатильности также приводит к подорожанию контрактов этого типа.
Также зарабатывать можно на продаже контрактов Put. Однако условия для такой деятельности кардинально противоположные, иными словами, инвестору следует продавать опцион Пут в тех случаях, когда он уверен, что стоимость торгуемого финансового актива уже не будет снижаться.
Стратегия торговли опционами Колл-Спред
Суть этой модели трейдинга заключается одновременно в покупке и продаже опциона Колл. Например, инвестор покупает контракт Call на страйк цене 59 пунктов, при этом тратит 10 000 пунктов. Когда, котировки достигают, к примеру, отметки в 67 страйк цены, осуществляется продажа данного контракта.
В результате, инвестор перекроет потраченные на покупку денежные средства, финансами, полученными от продажи опциона и премии, если все-таки контракт закроется в диапазоне от 59 до 67 страйк цены. Предложенные цифры характеризуется выходом в прибыль на сумму 2000 пунктов, разумеется, это далеко не самая высокая доходность. Поэтому перед тем как использовать стратегию Колл-Спред, необходимо хорошенько просчитать целесообразность применения этой системы трейдинга.
Заключение
Базовые стратегии торговли биржевыми опционами существенно отличаются от систем трейдинга на валютном, фондовом или товарном рынке. Прежде всего, это обуславливается тем, что опционные контракты не относятся к числу линейных инструментов, а значит, можно по максимуму использовать сильные стороны опциона.
xn----8sbbeobemdhax7dgy7m.xn--p1ai
Биржевые опционы. Опцион биржа. Рынок опционов. Опцион PUT. Опцион CALL
Опционы, так же как и фьючерсы, используются для хеджирования и спекуляций. Однако хеджирование с помощью фьючерсных сделок лишь защищает от ценового риска, а хеджирование опционами позволяет дополнительно к этому получить прибыль при соответствующей динамике рыночной цены базового актива опциона. С одной стороны, покупатель опциона защищен от значительных убытков, а с другой - имеет возможность получить практически неограниченную прибыль.
Базовыми активами для опционов могут выступать:
- Фьючерсные контракты на российские индексы
- Фьючерсные контракты на российские акции
- Фьючерсные контракты на валютные пары (евро/доллар США, евро/рубль, фунт стерлингов/доллар США, доллар США/японская йена, доллар США/рубль)
- Товарные фьючерсные контракты (нефть марки Brent, нефть марки Light Sweet Crude Oil, золото, серебро, платина)
Для упрощения понимания фьючерс надо рассматривать просто как некий актив, цена которого подвержена колебаниям. Главное отличие опциона от фьючерса заключается в том, что фьючерс - это обязательство, а опцион - это право.
Что такое опцион?
Биржевой опцион - это право либо купить, либо продать актив по фиксированной цене в любой момент в течение определенного срока. Опцион, который дает право купить актив, называется CALL, опцион, который дает право продать фьючерс, называется PUT. В любой момент времени покупатель (держатель) опциона может его исполнить. В этом случае фиксируется сделка купли-продажи одного фьючерсного контракта по цене, равной цене исполнения опциона, т.е. это означает, что опцион обменивается на фьючерсный контракт.
Опцион PUT
В случае исполнения опциона PUT покупатель опциона становится продавцом фьючерса, а продавец опциона становится покупателем фьючерса.
Опцион CALL
В случае исполнения опциона СALL покупатель опциона становится покупателем фьючерса, а продавец опциона становится продавцом фьючерса. Кроме возможности покупателя исполнить опцион в любой момент времени, существует также возможность как для покупателя, так и продавца опциона закрыть свою позицию путем обратной сделки (как с фьючерсами). Для опциона следует различать цену исполнения (цена страйк) и цену самого опциона (премия). При заключении контракта цену опциона всегда уплачивает покупатель опциона его продавцу в качестве вознаграждения за право в дальнейшем исполнить этот опцион. Цена опциона складывается в результате биржевой торговли. Цена исполнения опциона (страйк) - это цена, по которой опцион дает право держателю опциона купить или продать фьючерс, лежащий в основе опциона; цены исполнения стандартны и устанавливаются биржей для каждого вида опционного контракта.
Таким образом, конструкция опциона предполагает выбор не одной, а сразу двух цен. Участник торгов сначала определяет опцион с подходящей ему ценой исполнения, а затем в процессе торгов определяется цена самого опциона (премия). Стратегии на рынке опционов могут использоваться при любых ситуациях на рынке и для любых прогнозов, которые делают участники рынка. Существует множество стратегий применения опционов - как для хеджирования, так и спекуляций.
2stocks.ru
Чикагская биржа опционов | Бинарные опционы
Чикагская биржа опционов (СВОЕ) была создана в 1973 году как дочерняя компания самой крупной мировой товарной биржи – Чикагской торговой палаты.
На сегодня Чикагская биржа опционов является крупнейшей площадкой опционной торговли, ежедневно на ней совершается более миллиона сделок. На долю СВОЕ приходится более 50% всей опционной торговли в США.
Чикагская биржа опционов предлагает опционы на акции более 2200 различных компаний, 22 мировых индекса и 140 биржевых индексных фонда. Кроме торговли, Чикагская биржа опционов является мировым лидером по инновациям в сфере финансовых продуктов, особенно в области электронной торговли.
На бирже работает так называемая «Гибридная» система обработки заказов. 95% сделок, совершаемых на Чикагской бирже опционов – электронные, при этом они составляют до 60% всего оборота биржи. Остальные 5% составляют крупные институциональные инвесторы, предпочитающие работать через брокеров торгового зала.
В 2007 году Wall Street Journal проводя оценку рыночной капитализации, выяснил, что рынок деривативов (фьючерсов, опционов) оценивается в 450 триллионов долларов, в то время как мировые фондовые биржи (акций) получили оценку на уровне 50 триллионов долларов, а рынок долговых инструментов (облигаций) – 65 триллионов долларов.
Самыми популярными опционами являются:
- Опцион на индекс широкого рынка S&P 500 (SPX).
- Опцион на индекс волатильности СВОЕ (VIX), так называемый «индекс страха».
Опционные контракты на Чикагской бирже опционов в обязательном порядке проходят клиринг в Опционной клиринговой корпорации.
Брокеры бинарных опционов получают котировки с различных торговых площадок по всему миру, в том числе и с Чикагской биржи опционов. Для успешной работы с бинарными опционами, в первую очередь необходимо выбрать достойного брокера. Для этого нашей командой был создан рейтинг брокеров бинарных опционов, среди самых успешных компаний в отрасли.
В наш рейтинг могут попасть только брокеры с опытом работы более трех лет, имеющие положительные отзывы своих клиентов и предоставляющие комфортные условия работы для трейдеров.
binaryoptions.su
Чикагская биржа бинарных опционов CBOE
Хотите торговать реальными бинарными опционами? Тогда у нас есть не совсем приятная новость. Ни один брокер, который предлагает свои услуги в Рунете не позволит вам этого сделать.
На самом деле есть только несколько мест, которые позволяют не просто делать ставки, а реально торговать. Одно из таких – Чикагская биржа бинарных опционов. Сегодня мы поговорим о ней, вспомним другие биржи для торговли, а также разберём, в чем заключаются отличия реальных опционов от тех, что нам регулярно предлагают десятки брокеров.
«Букмекерские» опционы и их особенности
Начнём со вступительной информации.
Букмекерскими опционами называют способ торговли, который предлагают все брокеры опционов в Сети. Почему они получили такое название? По сути – это ставки на дальнейшее изменение цены, ведь вам не нужно ничего покупать и продавать. Но об этом не говорит ни один брокер.
Но значит ли, что букмекерские бинарные опционы – это обман? Если считать, что нам не говорят правду – да, это обман. Но зарабатывать здесь можно. Причём здесь действительно нужно прогнозировать будущее изменение курса.
Всё, что связывает реальные опционы с букмекерским способом трейдинга – котировки. Они поставляются сторонними компаниями. Поэтому та цена актива, которую мы видим на платформе брокера, реальна.
Можно ли выйти через брокера бинарных опционов на CBOE? Да, но ни один из этих брокеров не работает на территории стран СНГ, по крайней мене, пока. Ниже показан скриншот со списком официальных брокеров, которые выводят сделки на CBOE.
Подробнее о привычных нам БО мы ещё будем говорить много, ведь именно им посвящён наш сайт. Сейчас же давайте рассмотрим бинарные опционы на Чикагской бирже.
Особенности биржи CBOE
Свое существование Чикагская биржа опционов начала в 1973 году. В первый день работы на ней было совершено 911 контрактов. Сегодня ежедневно покупается более 1 млн. опционов. Это 51% всей опционной торговли США и 91% индексных опционов.
И ещё немного цифр. На бирже торгуются опционы биржевых индексов (22 шт.), биржевых индексов (140) и акций различных компаний (более 2200). Также на бирже можно торговать и другими продуктами:
- Долгосрочные опционы на акции;
- FLEX-опционы;
- Индекс CBOE и т.п.
Возможно, обо всём этом вы узнаёте впервые. Раз так, не стоит пока напрягаться и запоминать, что это всё значит. Ведь пока выйти на биржу трейдерам из СНГ непросто. Кроме того, без солидного капитала, багажа знаний и опыта, делать там нечего.
До 2008 года на бирже можно было торговать классическими опционами. А участниками торгов были банковские структуры и прочие крупные финансовые игроки. После появления бинарных опционов Чикагская биржа стала более доступной. Сегодня на ней торгуют:
- Маркет-мейкеры – дилеры, которые совершают сделки за свой счёт и от своего имени;
- Брокеры – участники торгового зала, которые торгуют по поручению инвесторов.
Большинство сделок осуществляются в электронном формате – около 90%. Но при этом они занимают до 60% торгового оборота. Оставшиеся 10% сделок выполняются через свободную биржевую торговлю. Это сложные операции с гораздо большими инвестициями. Приказы выставляют институциональные инвесторы, которые используют предложения спекулянтов торгового зала с одной целью – получить наиболее выгодную цену.
Отличия от букмекерских брокеров
Чтобы понять главные особенности CBOE, определим для начала главные характеристики обычных брокеров. Итак, букмекерские опционы – это:
- Множество брокеров, которые спамят и просят внести депозит. Но есть и серьёзные фирмы, которые этим не занимаются;
- Большинство контор перевели сайт на русский;
- Сотни доступных активов;
- Простая верификация;
- Процент возможного дохода известен заранее;
- Нет продавцов и покупателей.
Теперь рассмотрим CBOE:
- Регуляция законодательством США;
- Сотрудничество с официальными брокерами;
- Только крупные депозиты в USD;
- Нет фиксированных выплат;
- Пополнение счёта только банковским переводом на счёт в США;
- Официальная торговля между продавцами и покупателями.
Да, торговля бинарными опционами на Чикагской бирже выглядит куда привлекательнее. Но, как мы говорили, выйти на неё прямо сейчас практически нереально.
Что делать в таком случае? Искать надёжного и стабильного брокера-букмекера. Возможно, ваше ЧСВ несколько упадёт, поскольку теперь вы понимаете, что торгуете не на настоящем рынке. Но зарабатывать вы всё равно сможете.
Можно ли самостоятельно торговать на Чикагской бирже опционов?
Если вы хотите достичь успеха в трейдинге, БО могут стать отличным стартом. Но если вы решите остановиться на этом этапе, добиться реального успеха вряд ли удастся. Да, зарабатывать 1000–2000 долларов (или больше) можно. Но для настоящих трейдеров – это копейки.
Большинство тех, кто пришёл в бинарный трейдинг, рано или поздно просто сливаются. Но некоторые идут дальше.
Поняв принцип торговли, изучив технический и фундаментальный анализ, научившись прогнозировать поведение актива и самое главное – заработать капитал с помощью привычных, почти настоящих БО, можно переходить на этап выше.
Каков он следующий этап? Торговля на Чикагской бирже? Если уверены в своих силах и есть капитал, можете попытаться выйти на официального брокера. Но рекомендуем делать всё постепенно: сначала Форекс, потом Московская биржа, а уже после биржи США. Да-да, CBOE не единственный вариант. Есть и другие способы для реальной торговли.
NADEX и Cantor Exchange
NADEX – биржа, на которой торгуют исключительно бинарными опционами. Но здесь нет никаких фиксированных доходов и известной заранее прибыли. Сейчас NADEX активно развивается и вышла на европейский рынок. Трейдерам из СНГ пока проблематично начать торговлю здесь, но реально.
Cantor Exchange – аналог NADEX. Но сейчас здесь практически никто не торгует, кроме фондов. Зато стать трейдером на Cantor Exchange гораздо проще, так как в отличие от CBOE, эта биржа нацелена на работу со спекулянтами со всего мира.
Не передумали становиться трейдером? Выбирайте подходящее место торговли из нашего рейтинга брокеров. Здесь вас не обманут, позволят научиться прогнозировать и зарабатывать. А уже после этого можете работать над выходом на реальную биржу, если вам это нужно.
anyforex.ru
Торговля опционами | Опционы
Пояснение про биржевые опционы можно посмотреть в статье (Биржевые опционы)
Для удобства работы с опционами нужно создать закладку Опционы (как создать закладку, можно посмотреть в инструкции по настройке QUIK, в начале статьи по ссылке Настройки QUIK).
Настройка опционов в QUIK
1) Заходим в таблицу - Выбор принимаемых параметров и инструментов
Выбор принимаемых параметров и инструментов
Вверху QUIK открываем раздел (Связь - Списки)
В открывшемся окне «Выбор принимаемых инструментов» убедиться, что стоят галочки напротив «Опционы FORTS».
В демо версии QUIK таких опций нет.
Для работы с опционами необходимы 2 таблицы: «Текущая таблица параметров » и «Доска опционов».
Первая таблица – Текущая таблица параметров – она понятна и многим знакома, и вторая таблица более интересная – это Доска опционов.
2) Создаем Текущую таблицу параметров
«Текущая таблица параметров» - предназначена для отображения текущих данных по опционным контрактам.
Текущая таблица параметров
Вверху QUIK Открываем раздел (Таблицы – Текущая таблица)
Из окна (Доступные инструменты, раздел «Опционы FORTS») выбираем нужный нам опцион и нажатием по нему левой кнопкой мыши, чтобы переносим его в окно (Заголовки строк), рекомендуется выбрать не отдельные опционы, а целые группы. Для этого необходимо из раздела «Доступные параметры» переместить в раздел «Заголовок строк» целиком группу.
Таким же образом переносим нужные нам параметры из окна (Доступные параметры) в окно (Заголовки столбцов).
Заголовки столбцов
1) Цена страйк – будущее исполнение (цена исполнения опциона) 2) Тип опциона – показывает тип опциона: Call) или Put)3) Максимальная цена сделки – максимальная цена сделки по опциону за торговую сессию.4) Минимальная цена сделки – минимальная цена сделки по опциону за торговую сессию. 5) Цена последней сделки – последняя (текущая) цена сделки по опциону за торговую сессию.6) % изменения от закрытия – параметр показывает изменения текущей цены от цены закрытия вчерашнего дня в процентах.7) Оборот в деньгах – оборот денег по опционному контракту за торговую сессию.8) Количество сделок за сегодня – количество сделок по опционному контракту за текущую торговую сессию.9) Количество открытых позиций – суммарное количество открытых позиций по опциону (данный показатель показывает, какое количество опционных контрактов куплено и продано).10) БГО по непокрытым позициям – требуемая залоговая сумма для продавца, не покрытого опционного контракта, отображается всегда в рублях.11) БГО по покрытым позициям – требуемая залоговая сумма для продавца покрытого опционного контракта, отображается всегда в рублях. 12) Число дней до погашения – количество дней до погашения (экспирации) опционного контракта. 13) Дата погашения
Нажимаем Да чтобы создать таблицу
Дата погашения нашего контракта – это тоже очень важный момент, который нужно отслеживать.
Базовое Гарантийное Обеспечение используется, только для продаж опционов, для покупателей его нет.
Также как и на фьючерсные контракты цены на некоторые опционы могут отображаться не только в рублях но и в пунктах.
Важно:
1. Залоговая сумма берется исключительно с продавца опциона, у покупателя залога нет.2. Покрытый опцион – это проданный опцион, который захеджированный фьючерсом.
Мы должны помнить о том, что такое Покрытый и Не покрытый опцион, потому что Гарантийное Обеспечение берется именно с продавца опциона.
Покрытый опцион
Пример №1
У нас одновременно имеется проданный опцион Call и купленный фьючерсный контракт. При росте цены фьючерса - по фьючерсу получаем доход, а по опциону убыток. Значит, при таком наборе инструментов опцион считается покрытым.
В данном случае мы продали опцион Call и одновременно купили фьючерсный контракт. Продажа опциона Call подразумевает, что цена расти не будет. Однако цена начинает расти, соответственно по опциону мы получаем убыток, но в тоже время по фьючерсу мы получаем прибыль. За опцион нами была уплачена опционная премия, потому что мы его продали, поэтому опцион является покрытым 100% при прибыли в размере опционной премии.
Пример №2
У нас одновременно имеется проданный опцион Put и проданный фьючерсный контракт (имеется фьючерсный контракт на падение). При падении цены фьючерса - по фьючерсу получаем доход, а по опциону убыток. Значит, при таком наборе инструментов опцион считается покрытым.
Аналогичная ситуация, как и в случае с опционом Call. Продаем опцион Put и одновременно продаем купленный фьючерсный контракт (фьючерс на продажу). Если же цена актива начинает снижаться, то по фьючерсу мы получаем доход, а по опциону убыток, плюс прибыль в размере опционной премии, в таком случае опцион является тоже покрытым.
Не покрытый опцион
Не покрытый опцион – это проданный опцион без хеджирования (т.е. без покупки фьючерса).
Пример 1
У нас имеется только проданный опцион Call. При росте цены базового актива продавец будет нести потери. Такой опцион считается не покрытым.
Пример 2
У нас имеется только проданный опцион Put. При падении цены базового актива продавец будет нести потери. Такой опцион считается не покрытым.
Не покрытый опцион гораздо хуже для торговли (т.е. продаем опционы без хеджирования (например, без купленного фьючерсного контракта)). Хуже потому, что мы зарабатываем всего лишь прибыль, но не в чем не ограничиваем убытки по самому опциону. Такой опцион считается не покрытым, соответственно здесь залоговое обеспечение гораздо выше, чем при покрытом опционе.
Сортировка опционных контрактов
Сортировка по погашению (Сортировка по Страйк)
Дата погашения – экспирация опционного контракта.
На некоторые фьючерсные контракты могут быть одинаковые опционы с Разными датами поставки. Как правило, одновременно могут торговаться опционы с поставкой через месяц или через квартал.
Для более удобной работы с таблицей рекомендуется использовать сортировку по Страйку. Для этого необходимо на слове «Страйк» нажать правую кнопку мыши и выбрать «Сортировать по [Страйк]».
Также сортировку можно использовать по дате экспирации и.т.д.
Сортировка по погашению
После этого все опционы сортируются по значению Страйк, и у столбца Страйк появится «синяя стрелочка», которая будет указывать на направление сортировки.
Доска опционов
1) Работа с «окном котировок» опционных контрактов (работа с заявками, со сделками, с графиками) – аналогична работе с акциями или фьючерсными контрактами.2) Работая с опционами нужно помнить о том, что практически у всех опционов низкая ликвидность, поэтому графики и окна котировок могут иметь не совсем привычный вид.
Доска опционов – данная таблица предназначена для оперативного анализа спроса и предложения на опционы. Как правило, в «Доске опционов» анализируют только опционы с одинаковой датой поставки и одинаковым базовым активом (например, фьючерсом).
Для создания таблицы
Вверху QUIK Открываем раздел (Торговля – Опционы – Доска опционов)
Важный момент при работе с опционами – ликвидность. Ликвидность некоторых опционов достаточно низкая, этому нужно уделять отдельное внимание.
Торговля опционами
Пример торговли биржевыми опционами
Пример страховки опционом (Покрытый опцион)
На фондовом рынке негативная ситуация, акции подешевели и их начинают скупать. Такая динамика возможно продлится.
Например, акции «Сбербанка» стали расти, мы предполагаем, что после роста последует коррекция и коррекция может быть достаточно сильной, по этому у нас появляется желание застраховать себя от рисков возможного падения (акции были куплены в пределах 92 - 94 руб., предполагаем, что рост продолжится до 100 руб. однако актив возможно скорректируется ниже 90 руб.).
Чтобы защититься от коррекции нам и поможет опцион. Если цена актива будет снижаться, мы будем получать прибыль по опционному контракту. Рассчитывая на продолжение дальнейшего роста, мы хотим получить компенсацию прибыли находясь при этом в рынке. В данном случае, это и есть пример использования опционного контракта (пример страхования рисков).
Как это сделать?
Создаем таблицу
Вверху QUIK Открываем раздел (Торговля – Опционы – Доска опционов)
В таблице выбираем интересующий инструмент
По коду опционов выбираем, «Сбербанк» – ближайший опционный контракт, который истекает в этом месяце - добавляем целую группу.
После чего Добавляем необходимые параметры.
1) Открытая позиция Call 2) Сделки за сегодня Call 3) Спрос Call 4) Предложение Call 5) Теор. Цена Call 6) Страйк 7) Теор. Цена Put 8) Спрос Put9) Предложение Put10) Сделки за сегодня Put 11) Открытая позиция Put12) Волатильность 13) Дата исполнения14) До исполнения
Нажимаем ДА – появляется доска опционов
Цена опциона рассчитывается по трем основным показателям
1) Цена базового актива. 2) Уровня цены страйк. 3) Количество дней до экспирации.
Три этих составляющих и определяют теоретическую цену опциона. Если этот возможно, опцион желательно продавать чуть выше Теоретической цены, и естественно покупать чуть ниже теоретической цены, в этом случае прибыль будет больше.
Волатильность – показывает активность торговли в том или ином инструменте.
Пример спекуляций с опционами (Не покрытый опцион)
В случае спекулятивных действий по опционам, сделка совершается аналогичным образом. Если мы хотим приобрести опцион, например за 200 руб. (Нажимаем цену 200 –выставляем 1 – нажимаем кнопку покупка – нажимаем Да), отобразиться в очереди на покупку. Таким же образом заявка может быть отображена на графике цены.
Что же касается спекуляций, в данном случае интереснее будет рассмотреть опцион 9500 Call (здесь достаточно активное движение рынка на подходе к этим уровням) – два раза нажимаем правой кнопкой мыши – откроется стакан.
На подходе к уровню Страйк 9500 (эта цена является опционным барьером), от этого уровня, могут наблюдаться какие-то коррекционные действия. Т.е. мы видим от уровня максимального значения, когда цена приближается к уровню 95 руб. наблюдается продажа этих контрактов в надежде на то, что этот уровень не будет пройден, и тогда мы видим, что стоимость опционов изменяется на 100 рублей.
Доска опционов
Доска опционов похожа на обычный стакан, но более информативна по текущим данным.
В среднем столбце находится Страйк опционов (страховка нашего портфеля 92,5 руб.) – выделен серым. В данном случае нас интересует опцион Put. Именно на этих уровнях сосредоточенно достаточно большое количество опционов.
Т.е. пока этот опцион находится около денег, его цена вполне реальна для приобретения, он еще достаточно дешевый.
График данного опциона.
За 200 руб. мы можем застраховать покупку 100 акций «Сбербанка», потому что один опцион соответствует одному фьючерсу, а фьючерс эквивалентен 100 акциям. Вот это и есть пример страхования.
Подробнее про «Доску опционов»
Как работать с данной таблицей?
«Доска опционов» разделена на три цвета:
Зеленый – опционы CallСерый – страйкКрасный – опционы Put
Доска опционов позволяет проводить оперативный анализ, т.е. видеть по каким ценам продаются и покупаются опционы Call, видеть по каким ценам продаются и покупаются опционы Put и соответственно выстраивать различные опционные схемы.
Пример
Участник торгов решил купить опцион Call со страйком 20 000 и одновременно продать опцион Call со страйком 22 000
1. Обратить внимание на столбец «Страйк» и найти в нем значение 20 0002. Обратить внимание на столбец «Предложение Call» в этой же строке3. Посмотреть на строку со страйком 22 000 в столбце «Спрос Call»
В данном случае опцион Call со страйком 20 000 можно купить за 608 руб., а опцион Call со страйком 22 000 можно продать за 104 руб.
Стакан по опциону. Ввод заявки.
Купить или продать опцион через Quik можно также как и акцию или фьючерс. Дважды щелкнув мышью на необходимом опционе в доске параметров. Выскакивает стакан заявок. Дважды щелкнув на стакане заявок, выскакивает окно ввода заявок.
Принцип исполнения заявок достаточно простой. Тот же самый стакан, та же таблица текущих котировок и те же действия направленные на покупку или продажу, которая попадает в очередь и в последствие исполняется.
Позиции по клиентским счетам
Посмотреть собственные текущие открытые позиции по опционам можно в таблице «Позиции по клиентским счетам». В верхнем меню QUIK открываем (Торговля – фьючерсы – Позиции по клиентским счетам)
1) «Код инструмента» – отображает опцион, по которому показывается количество открытых позиций2) «Текущая чистая позиция» - показывает количество опционных контрактов, по которым открыта позиция (минус перед количеством контрактов будут означать открытые позиции на продажу фьючерсов)3) «Вариационная маржа» - отображает начисленную вариационную маржу (в руб.) с момента последнего клиринга
Позициями по опционам смотрятся там же, где мы смотрятся позиции по фьючерсным контрактам. Здесь будет отображаться код нашего опционного контракта, и количество чистых текущих позиций.
fondovyj-rynok.ru
