Опять кризис? На биржах произошел крупнейший обвал за семь лет. Ситуация на бирже
На Московской бирже мощнейший обвал
К 13:20 с начала торгов рубль потерял 2,5%. Евро стоил дороже 73-х впервые с осени позапрошлого года, доллар — более 59,5 рубля впервые с прошлого ноября. Индексы обвалились: РТС терял 11,5%, более 9% недосчитался индекс Мосбиржи
Фото: Сергей Бобылев/ТАСС Обновлено в 13:41
Правительство окажет поддержку компаниям, которые попали под новые санкции США. Об этом заявил вице-премьер Аркадий Дворкович. По его словам, поддержка этим компаниям оказывается в постоянном режиме. «Мы к нашим ведущим компаниям относимся очень внимательно — это и многотысячные коллективы, очень важные рабочие места для нашей страны. Но в нынешней ситуации при ухудшении их положения будем эту поддержку оказывать», — сказал Дворкович. Его слова приводит ТАСС.
Дворкович отметил, что некоторые меры поддержки обсуждались с компаниями заранее, до ужесточения санкций. При этом он сказал, что не знает о возможной встрече бизнесменов, попавших под санкции США, с членами правительства.
Тем временем на Московской бирже мощнейший обвал. Индекс РТС к 13:00 терял почти 11%, индекс Мосбиржи — более 9%. Такого не было с 2014 года.
На фоне публикации нового антироссийского санкционного списка торги открылись падением российской валюты. К 13:05 курс евро превысил отметку в 73 рубля. Утром 9 апреля рухнули акции «Русала», ВТБ и «Мечела». После слов Дворковича рынки ускорили падение.
Акции «Русала» 9 апреля теряли 50% в моменте, и это исторический минимум. Московская биржа ввела дискретный аукцион по акциям компании. В Гонконге акции компании подешевели в два раза. В новом санкционном списке, представленном США 6 апреля, в числе прочих оказался владелец «Русала» Олег Дерипаска и некоторые связанные с ним компании.
10% терял ВТБ на фоне внесения главы банка Андрея Костина в санкционный список США. Какие выкупы и перестановки начались на рынках после публикации нового американского санкционного списка?
Утром в понедельник появилась информация о том, что страховая компания «Ингосстрах», где крупным акционером является итальянская Generali, продала 17,5% акций ПАО «ГАЗ», попавшего под американские санкции. При этом «Ингосстрах» заявляет, что получил существенный доход от инвестиций в ГАЗ. Следом «Русал» предупредил, что может объявить техдефолт по некоторым обязательствам из-за американских санкций.
Ранее Минфин США ставил сроки: инвесторы, работающие в американской юрисдикции, должны в течение месяца избавиться от активов и акций, связанных с санкционными компаниями. На этом фоне швейцарский машиностроительный концерн Sulzer выкупил 5 млн собственных акций у группы Виктора Вексельберга «Ренова», которая, как и ее владелец, попала под санкции США. В результате сделки доля «Реновы» в капитале Sulzer опустится ниже 50%.
Депозитарий Citi приостановил операции с глобальными депозитарными расписками En+ Group Олега Дерипаски, в пятницу включенной в черный список Минфина США. Директор банка Natixis по глобальной энергии и сырьевым товарам Доминик Фрэс покинул совет директоров En+ Group в связи с введением американских санкций, говорится в сообщении группы.
Фрэс вошел в совет директоров En+ в качестве независимого участника в минувшем декабре, сразу после IPO компании на Лондонской фондовой бирже. Плюс ко всему владелец и президент Crocus Group бизнесмен Араз Агаларов, попавший в «кремлевский список», признался в интервью РБК, что был вынужден погасить кредит на 20 млн долларов, по которому в американском банке Stonebriar Commercial Finance был заложен принадлежащий ему самолет.
www.bfm.ru
Опять кризис? На биржах произошел крупнейший обвал за семь лет – Москва 24, 07.02.2018
В понедельник американские биржи пережили сильнейшее падение котировок за последние семь лет. Главный индекс акций промышленных компаний Dow Jones Industrial Average (DJIA) рухнул сразу на 4,6%. Аналитики предупреждают, что дальше будет хуже.
Фото: ТАСС/Сергей Коньков
Сильнее всего упали акции финансовых компаний, которые подешевели за день на 5%. В лидерах падения засветился весь американский крупняк: Boeing и Exxon Mobil подешевели на 5,7%, 3М и Home Depot – на 5,6%. В десятку наиболее пострадавших индустриальных гигантов также вошли Cisco Systems (-5,4%), Pfizer (-5,3%), Johnson & Johnson (-5,3%), American Express (-4,8).Подобного падения рынки не видели с августа 2011 года, когда агентство Standard & Poor`s снизило кредитные рейтинги крупнейшим американским ипотечным агентствам Fannie Mae и Freddie Mac. Тогда за один день биржевые котировки рухнули на 4-9%. Из США биржевая паника перекинулась на азиатские рынки, и торги на крупнейших площадках начались во вторник с резкого снижения котировок. Японский Nikkei 225 обвалился на 4,7%, корейский KOSPI потерял 1,6%, а гонконгский Hang Seng рухнул на 5%. Европейские индексы за сутки снизились в пределах 3%.
Коррекция или кризис?
Пока у аналитиков нет единого мнения о причинах обвала и дальнейшем развитии ситуации. Оптимисты уверены, что речь идет о нормальной коррекции рынков после продолжительного периода роста – коррекции на 6 и более процентов на биржах не было в течение 405 торговых дней, что является беспрецедентно длительным периодом. Так что время для небольшого снижения пришло, а через две-три недели мы вновь увидим рост котировок.Пессимисты считают, что на этот раз мы видим не просто коррекцию рынка, а повторение финансового кризиса. О растущей вероятности кризиса в последние месяцы заявляли и представители бизнеса, и ученые-экономисты, и биржевые аналитики.
Фото: depositphotos/Rawpixel
Дело в том, что нынешняя ситуация на фондовых биржах не имеет аналогов в истории. С марта 2009 года американские биржевые индексы выросли в 4,3 раза, при этом стабильность роста оказалась беспрецедентно устойчивой. В течение пяти с половиной лет рынок рос практически без остановки (за исключением коррекции осени 2015-го), в любых обстоятельствах и невзирая ни на что. Включая неожиданный для многих исход президентских выборов в США и последовавшую за этим череду скандалов. Биржи по большому счету даже не отреагировали на выход Великобритании из Евросоюза, если не считать непродолжительного снижения курса фунта к доллару и евро.
Зарабатывать деньги на бирже стало так же легко, как в период "доткомовской" эйфории конца прошлого века: купил акции по любым ценам, ушел домой, назавтра пришел, продал эти акции и получил прибыль. Равнодушие рынков к политическим проблемам, в свою очередь, привело к запредельному оптимизму трейдеров и самому мощному за всю историю настрою на дальнейший рост котировок. На Западе стало появляться все больше псевдоаналитических исследований, доказывающих, что рынок будет расти всегда, потому что прибыли компаний огромны, а экономика еще никогда не была настолько сильна, как в наше время.Возникло целое поколение биржевых трейдеров, которые никогда не видели падения рынка. Зарабатывать деньги на бирже стало так же легко, как в период "доткомовской" эйфории конца девяностых годов: купил акции по любым ценам, ушел домой, назавтра пришел, продал эти акции и получил прибыль.
Всего в истории американского фондового рынка было три периода, когда зарабатывать деньги было настолько легко: с апреля 1924-го по сентябрь 1929-го (продолжительностью около 5,5 года), с августа 1994-го по февраль 2000-го (около 5,5 года) и с октября 2012-го по настоящий момент (почти 5,5 года). Первые два рыночных пузыря закончились широкомасштабными биржевыми крахами. Так почему третий должен оказаться исключением?
Фото: ТАСС/Сергей Коньков
Во всем мире экономисты вели ожесточенное споры о том, что может сыграть роль "спускового крючка" для нового кризиса. Большинство называло наиболее вероятной причиной нового биржевого краха ужесточение монетарной политики крупнейшими центробанками. Действительно, закачав в мировую финансовую систему 16 триллионов долларов за последние девять лет, они теперь переходят к ужесточению денежной политики.Федеральная резервная система США уже перешла от политики "количественного смягчения", когда в экономику закачивались триллионы долларов, к "сокращению баланса", изымая из экономики по 20 миллиардов долларов в месяц. Европейский Центробанк сократил выкуп активов с 80 до 30 миллиардов евро, а в сентябре планирует полностью свернуть свою программу "количественного смягчения". В результате приток ликвидности с 2 триллионов долларов в прошлом году к концу нынешнего года сократится до нуля, обещая рынкам серьезные проблемы.
"Спускового крючка" у кризиса может и не быть: сама динамика рыночных пузырей в конечном итоге приводит их к концу. "Неясно, как исчезновение легких денег от центробанков скажется и на экономике, и на рынках", – отметил генеральный директор Citigroup Майкл Корбат на Международном экономическом форуме в Давосе. Он предупредил, что именно повышение ставок может стать причиной очередного глобального кризиса. "Когда наступит новый кризис, а он непременно наступит, спад, скорее всего, будет более резким, чем если бы мы смогли по пути выпустить немного пара", – добавил глава Citigroup.Там же, в Давосе, лауреат Нобелевской премии по экономике Роберт Шиллер заявил, что новый кризис может начаться совершенно неожиданно. "Многие спрашивают, что спровоцирует падение рынка. Но спускового крючка может и не быть: сама динамика рыночных пузырей в конечном итоге приводит их к концу", – сказал он.
Тихая гавань
Россия пока выглядит островком стабильности на фоне кризиса, разворачивающегося на зарубежных рынках. Индекс Московской биржи (ММВБ) сегодня снизился всего на 1,8%. На рынка других развивающихся стран падение гораздо значительнее: в Китае, Индии, Бразилии, Мексике, Турции – по 5-6%, в Аргентине и ЮАР – около 8%. Российская валюта тоже держится неплохо: рубль сегодня подешевел на 24 копейки к доллару, но укрепился на 22 копейки к евро.
Фото: ТАСС/Сергей Бобылев
Все это очень напоминает кризис 2007-2008 годов, когда падение российского рынка началось на год позже американского, но оказалось более сильным и продолжительным. Аналитики уверены, что Россия не сможет долго оставаться "тихой гаванью", и если зарубежные рынки не начнут активно восстанавливаться в ближайшие пару недель, то волна кризиса накроет и нас. "Оглобля из угла долго падает", – отметил один из трейдеров в своем блоге.Главным следствием любого широкомасштабного финансового кризиса является ослабление валют развивающихся стран, в том числе рубля. Это понятно – в условиях нестабильности инвесторы избавляются от высокорисковых активов, к которым относятся и российские. Так что если спад на зарубежных биржах продолжится, россиянам придется задуматься о вложении свободных денег в доллары и евро.
Индекс Московской биржи (ММВБ) сегодня снизился всего на 1,8%. На рынка других развивающихся стран падение гораздо значительнее: в Китае, Индии, Бразилии, Мексике, Турции – по 5-6%, в Аргентине и ЮАР – около 8%. Любопытный момент – на фоне обвала фондовых рынков практически остановилось падение рынка криптовалют, продолжавшееся больше месяца. Биткойн, котировки которого сегодня утром достигли отметки в 6048 долларов (по данным сайта Coinmarketcap), затем перешел к росту и поднялся до 6803 долларов. Аналогичную динамику демонстрируют и другие ведущие криптовалюты.Возможно, нынешний обвал даст ответ на вопрос, который в последнее время мучит многих аналитиков: сможет ли биткойн (или какая-то другая криптовалюта) действительно стать "цифровым золотом" – защитным активом, который инвесторы будут скупать в периоды турбулентности на традиционных рынках?
Рубченко Максим
www.m24.ru
Биржевые новости и их влияние на рынок
На фондовом рынке не бывает мелочей. Здесь все может влиять на стоимость того или иного актива, будь это облигация, акция, валюта или металл. Сигналом для изменения цены может послужить, что угодно – события в экономике, политике, стихийные бедствия или войны. Есть желание добиться результата? - Ориентируйтесь на биржевые новости и учитывайте их. Что это такое?
Биржевые новости – это самые последние новости о событиях в экономике и политической сфере, которые могли бы влиять на движение цены тех или иных активов. Здесь трейдер получает необходимую информацию о биржевых индексах, самих биржах, уровне инфляции, доходах компаний, прогнозах аналитиков, фондовых рынках, котировках, повышении или понижении спроса на те или иные активы и так далее. Все, что может быть интересно участнику рынка, обязательно фигурирует в новостях.Влияют ли биржевые новости на рынок?
То, что события в нашем мире влияют на рынок, убедились миллионы трейдеров. Достаточно одной положительной новости, чтобы цена взлетела вверх, или одной негативной, чтобы получить просадку в цене. Что может произойти? – Да что угодно. К примеру, природные катаклизмы или забастовки могут существенно подпортить дела компании, в акции которой вы вложили свои деньги. Как следствие, уже через некоторое время прибыльная позиция превращается в убыточную, а ваш депозит – в ноль.Нужно ли следить за новостями?
Однозначно, да. Вы можете не торговать на новостях (я имеют в виду стратегию), но учитывать их обязательно. Помните, что независимо от вида, новость (хорошая или плохая), она будет влиять на рынок и создавать дополнительную волатильность. Если вы – опытный трейдер, то обязательно используете данные возможности для получения дополнительного дохода и будьте готовы к серьезным просадкам.Биржевые новости и их значение
Давайте разберемся, какое значение для рынка могут иметь те или иные события: 1) Новости обеспечивают его движение. Что это значит? Если произошло положительное событие о той или иной сфере экономики (компании), то стоимость акции может вырасти. В противовес этому при негативном событии могут иметь место существенные провалы, которые в один момент способны разорить сотни тысяч трейдеров. Многие специалисты уверены, что причиной большинства краткосрочных колебаний являются новости. И практика доказывает, что это действительно так. 2) Каждый трейдер прекрасно знает, что при отсутствии движения цены на рынке заработать практически невозможно. Конечно, есть интересные стратегии, которые позволяют получать доход даже на боковом движении, но это лишь для «поддержания штанов». Биржевые новости - это неизменная составляющая экономической жизни каждой страны. Именно они создают ту волатильность, которая так необходимо трейдеру. И чем больше новость отличается от той, которую ожидают участники рынка, тем мощнее изменение цены. Для участника рынка волатильность – ключевой фактор успешной торговли.
3) Биржевые новости могут нести не только опасность для трейдера или возможность хорошо заработать. С их помощью можно существенно ограничить свои риски. Каким образом? Здесь все просто – большая часть биржевых новостей выходит в четко определенное время. Хороший трейдер должен четко знать, когда и какие новости появятся в сети или прессе, о чем в них будет говориться, и какое влияние на рынок они смогут оказать. «Предупрежден – значит вооружен». В такой ситуации можно с легкостью ограничить свои риски и уйти от лишних убытков. Когда выходят новости?
В принципе экономические новости, которые той или иной степени могут влиять на рынок, выходят круглосуточно. Есть два вида новостей – прогнозируемые и не прогнозируемые (о них мы погорим ниже). Так вот, первые выходят в четко фиксированное время, их можно ожидать и своевременно реагировать. Что касается не прогнозируемых новостей, то с ними все сложнее – они часто портят нервы даже опытным трейдерам. Считается, что малоопытным участникам рынка лучше воздержаться от торгов в период с 10.30 до 11.00. Лучшее время для совершения сделок с 12.00 до 16.00. Начиная с 16.30 в мировых и российских агентствах появляются наиболее важные новости, касающиеся макроэкономической ситуации в стране. Можно оценить личные расходы, личные доходы, уровень безработицы, уровень потребления, уровень безработицы, индекс цен на импорт и экспорт, торговый баланс, индекс цен производителей, ВВП, розничные продажи, ВВП-дефлятор, индекс потребительских цен и много другое. С 17.30 до 18.45 – период активной деловой активности Нью-Йорской фондовой биржи NYSE и торговой площадки NASDAQ. В период с 17.45 до 18.30 могут появиться другие индикаторы – индекс делового оптимизма, запасы газа и нефти, Мичиганский индекс потребительского доверия, индекс потребительского доверия, индекс активности в производственном секторе и так далее. Источником важных экономических новостей является информационное агентство «Рейтерс», которое не фиксирует время их выхода. Более того, самые интересные для рынка события могут происходить в любой момент времени. Это значит, что вы всегда должны быть начеку и постоянно вести мониторинг новостей. Так вы повышаете эффективность торговли в разы.Виды новостей
Из всего вышесказанного понятно, что любая появляющаяся информация, может влиять как на весь рынок в целом, так и на какую-то одну компанию в частности. Кроме этого, сами новости могут быть прогнозируемыми или не прогнозируемыми. Разберем каждый из видов более подробно. 1) Прогнозированные новости тем и хороши, что вы всегда знаете время их выпуска и готовы к неожиданностям. Необходимую информацию всегда можно найти в экономическом календаре, где указывается время новости и ее тематика. Таким образом трейдер всегда сможет подготовиться к событию и среагировать на движение цены. В чем особенности экономического календаря? Если вы пользуетесь программой передач на ТВ, которую печатают в газетах, то пользу от такого календаря вы поймете сразу. Чаще всего последний имеет вид таблицы, посмотреть которую можно посмотреть совершенно бесплатно в интернете, спросив «совета» у «Гугл». На рынке США основные новости выходят в определенное время и по конкретным датам, что упрощает жизнь трейдера. Все участники рынка находятся в одинаковых условиях, что выравнивает шансы на успех. Чтобы вам было понятно, ниже представлен экономический календарь одного из дней года по всем странам.
Стоит также отметить, что прогнозированные новости бывают нескольких различных видов: - новости по рынку. Такие новости необходимо следить и обязательно и обязательно обращать на них внимание в торговле. Вы должны запомнить, что такие новости имеют особое влияние на биржу. При этом одни события могут влиять фондовый рынок в целом, а вторые – только на какие-то отдельные отрасли. Время выхода новостных лент – до открытия торговых сессий. Кроме этого, каждая новость имеет различную силу и будет совершенно по-разному влиять на движение рынка. Сегодня можно выделить несколько наиболее важных событий:
• Уровень безработицы показывает, какой в стране процент (количество) безработных к общей численности трудоспособных граждан. Если уровень безработицы снижается, то экономический прогноз может оказаться положительным. Сегодня у трейдеров есть возможность пользоваться специальными индикаторами, которые отображают данную информацию в виде удобных для изучения графиков. К примеру, последний может выглядеть таким образом.
• Розничные продажи. В этих новостях показывается, как меняется объем продаж в розницу. Данный показатель считается одним из основных. Измеряется, как и большинство других показателей, в процентном отношении (в сравнении с предыдущим периодом). В общие данные входит информация, как о продаже за наличные средства, так и в кредит. Особое влияние на уровень розничных продаж оказывают доходы населения за прошлый период, высокий уровень безработицы и рост цен на внутреннем рынке. Последние два фактора влияют на розничные продажи крайне негативно. Пример графика розничных продаж приведен ниже.
• Число новых рабочих мест. Данные новости отображают, сколько новых рабочих мест было создано за прошлый месяц в той или иной сфере. Данный отчет, как и другие, выдается в определенное время. Стоит отметить, что занятость в сельском хозяйстве чаще всего не учитывается. По приросту данного показателя можно говорить об общем увеличении занятости в стране. Это, в свою очередь, может влиять на увеличение курса той или иной валюты, а также общее увеличение ВВП. Данные новости также можно анализировать при помощи специальных индикаторов. Пример ниже:
• Индекс потребительских цен – еще одна важная новость, которая оказывает существенное влияние на рынок в целом. Данный показатель характеризует уровень инфляции в стране. Индекс потребительских цен показывает, как изменился уровень цен на товары или услуги за конкретный промежуток времени. Расчетом данного индекса занимаются специальные органы. К слову, в России данная задача лежит на Федеральной службе государственной статистики. Пример ниже.
- корпоративные новости не носят глобального характера и касаются в большей степени отдельных организаций. В таких новостях выдаются отчеты о росте цен на ту или иную ценную бумагу, указываются дивидендные выплаты, выдаются прогнозы аналитиков и так далее. Такие новости имеют ежеквартальный характер, следовательно, выходят четыре раза в год. Время выхода может быть различным – до торговой сессии или же после нее. В корпоративных новостях может даваться информация о слиянии различных компаний, изменениях в составе руководства, поглощении одной организации другой и так далее;
- прочие новости. К данной категории относится все, что не вошло в первые две. Здесь может быть информация о выборах, различных заседаниях, слушаниях и так далее. Данные новости хоть и не имеют столь существенного влияния на рынок, но вы все равно должны быть в курсе.
Выше мы поговорили о прогнозируемых новостях, то есть тех событиях, которые выходят с учетом «программки» - экономического календаря. Если вы относите себя к активным трейдерам, то должны знать все о данных событиях. Но основе новостей создаются целые системы и стратегии торговли, поэтому недооценивать их крайне нежелательно.
2) Не прогнозированные новости – это те события, которые невозможно предсказать. К таковым можно отнести террористические атаки, различные стихийные бедствия, войны, перевороты и так далее. В большинстве случаев такие новости негативно влияют на весь фондовый рынок. Причина в том, что таких новостей никто не ждет и рынок реагирует на них порой совершенно неадекватно.
Выводы
Биржевые новости должны стать частью вашей торговли. Трейдеры, которые отдают предпочтение фундаментальному анализу, обязательно используют данную информацию в работе. Если вы ориентируетесь на результат и всегда хотите быть в курсе событий, то учитывать биржевые новости обязательно. Некоторые трейдеры идут дальше – они торгуют на новостях и разрабатывают даже специальные стратегии. Но это уже совсем другая история. Удачи.utmagazine.ru
Глобальный обвал на биржах: что будет дальше? - Деньги
Эксперты говорят об обычной коррекции на фондовых рынках после непрерывного роста.
Фондовые индексы падают на рынках во всем мире, а инвесторы судорожно наблюдают за курсами акций уже в течение двух дней. Потери 500 самых богатых людей мира уже достигают 114 млрд долл. Больше всего потерял глава инвестиционной компании Berkshire Hathaway Уоррен Баффет - 5,1 млрд долларов. Основатель и владелец соцсети Facebook Марк Цукерберг потерял 3,6 млрд долларов. Основатель компании Amazon Джефф Безос - минус 3,3 млрд долларов.
Так, индекс Доу-Джонса 5 февраля упал за один день аж на 1175 пунктов, или на 4,6%. Это стало его крупнейшим падением со времен финансового кризиса в 2008 году. Индекс Standard&Рoor's снизился на 4,1%.
ВидеоВ США резко просел один из важнейших показателей для экономики
Индекс Доу-Джонса просел на полторы тысячи пунктов. Это один из важнейших показателей для экономики США. Такого за всю историю существования фондовой биржи не вспоминают. Остановится ли на этом рыночная лихорадка, начавшаяся в прошлую пятницу - станет известно уже в ближайшие часы, когда на биржах начнутся новые торги.
Следом за американскими биржами начался обвал и на биржах Азии, Европы. Японские Nikkei упали на 4,7%, акции Гонконга - на 5%, а FTSE 100 в Лондоне - на 3%, китайский Hang Seng - на 5%, фондовый индекс Шанхайской фондовой биржи Shanghai Composite - на 2,2%.
Инвесторы массово избавляются от акций в ожидании роста процентных ставок.
Параллельно стремительно обесценивается биткоин. Сейчас он потерял 20% своей стоимости. По состоянию на 9:30 по киевскому времени "цифровое золото" торгуется по 6260 долл.
Обвал на биржах спровоцировал удешевление нефти. Так, цены на Brent снизились более чем на 1%, или на 66,94 долл. за баррель.
Почему так происходит?
Пока никто конкретной причины назвать не может. Эксперты придерживаются нескольких вариантов, однако уверены, что ситуация с обвалом на биржах не будет долговременной и является обычной коррекцией после почти двухлетнего постоянного роста.
Так, аналитик инвестиционной компании Evercore ISI Деннис Дебушер считает, что нынешняя ситуация на фондовых рынках напоминает обвал на биржах в мае 2010 года. Тогда это было связано с ошибкой электронных алгоритмов для торговли - резким закрытием позиций.
В частности, существует еще одна версия падения показателей на биржах. Причиной обвала аналитики называют быстрый рост доходности американских гособлигаций и связанные с ним опасения относительно роста инфляции и повышения процентной ставки Федеральной резервной системы (системы частных банков, выполняющая роль центрального банка США). Однако в понедельник, 5 февраля, доходность 10-летних ценных бумаг Соединенных Штатов упала. Ведь когда процентные ставки резко повысились, ценные бумаги резко упали в цене.
Читайте также: Из-за обвала фондовых рынков самые богатые люди мира потеряли 114 миллиардов долларов
Ранее ряд экспертов говорили о возможной коррекции курса акций в 2018 году. Так, Бернхард Ходлера в интервью телеканалу CNBC заявил, что коррекция на фондовых рынках в течение года будет происходить в пределах 5-15%.
В последние месяцы аналитики также неоднократно предупреждали, что слишком резко растут и рынки акций, и облигаций. Некоторые из них уверены, что текущие убытки могут показать даже положительную реакцию на фондовых рынках в будущем. "Эта коррекция является здравым развитием для рынков в долгосрочной перспективе", - сказал исследователь Скотт Минерд, главный инвестиционный директор компании Guggenheim Partners.
Однако есть и менее оптимистичные прогнозы. В интервью телеканалу Bloomberg экс-глава ФРС США Алан Гринспен недавно вспомнил о "пузыре" на рынке акций и облигаций".
Почему ситуация в США влияет на мировые биржи?
США – страна процветающей экономики и крупнейшего финансового рынка планеты. Доллар является одной из основных валют всех инвесторов мира.
То, что произошло на Уолл-Стрит беспрекословно влияет в глобальном смысле на все финансовые рынки. Рынки в других глобальных финансовых центрах, таких как Лондон и Токио, особенно чувствительны к этому.
Но более закрытые системы, как Китай, часто подвергаются меньшей зависимости. Так, акции в Шанхае снизились на 2,2% с четверга, по сравнению с 8% в Токио.
Нужно ли волноваться?
Предполагая, что текущее снижение фондового рынка является краткосрочным падением, а не признаком более глубоких проблем, финансовые эксперты советуют не паниковать.
"Это нежелательная новость, но это, по сути, неожиданная реакция на эйфорию, когда рынок быстро растет" Ребекка О'Кіфе, руководитель инвестициям в Interactive Investor.
Джейн Сиденхем, директор по инвестициям в фондовых брокеров Rathbones, заявила, что недавние шаги стали "коррекцией", а не крахом. "Что мы должны помнить: фондовые рынки имели очень гладкое путешествие вверх, и мы не потерпели падение более чем на 3% в течение 15 месяцев. Существовал настоящий брак колебаний, что очень необычно".
Даже если акции продолжают снижаться в течение ближайших нескольких дней, корректировка на рынке является нормальной, заявил Грег Макбрайд, главный финансовый аналитик Bankrate.com, сообщает CNN.
Экономика США и другие глобальные экономики сейчас постепенно имеют здоровое положение.
"Мы считаем, что эта коррекция на фондовых рынках является здоровым явлением, но она, вероятно, будет краткосрочной, так как 10-летние бонды США еще не находятся в зоне риска" глава стратегии с акциями в Saxo Bank Питер Гарнри.
"Я предостерегаю инвесторов, чтобы они были действительно терпеливы, следует искать возможности, а не паниковать", - сказал Росс Гербер, генеральный директор компании Gerber Kawasaki.
Эксперт отметил, что еще не время говорить о медвежем рынке (тенденции к снижению цен в течение длительного периода времени), так как уверен, что инвесторы будут скупать акции после коррекции.
Что должен делать с этим Трамп?
На самом деле нестабильный фондовый рынок является кошмарным сном для Дональда Трампа. В Белом доме заявили, что Трамп был сосредоточен на "наших долгосрочных экономических принципах, которые остаются исключительно сильными". В заявлении говорится об усилении экономического роста, низкого уровня безработицы и увеличении заработной платы работникам.
В течение длительного времени Дональд Трамп хвастался успехами на фондовом рынке, непрерывным его ростом.
"Фондовый рынок создает невероятные преимущества для нашей страны, не только с точки зрения рекордного роста цен на акции, но и создавая новые рабочие места. Работа. Работа. Работа. Семь триллионов долларов стоимости было создано с тех пор, как мы завоевали нашу великую победу на выборах!" - написал Трамп в своем Twitter.
Читайте также: Фондовый рынок США испытал рекордный за столетие обвал
Эксперты напоминают, что последствия от постоянного стимулирования роста экономики могут быть различными.
Морган Стемлей предупреждала осенью, что перегрев экономики может иметь неприятный эффект "бума". Текущая стрессовая ситуация на фондовом рынке это подтверждает. Обвал на фондовых биржах, несмотря на спокойную реакцию ряда экспертов и аналитиков, обеспокоило Белый дом. "Мы всегда обеспокоены, если видим падение капитализации рынка, но мы уверены в фундаментальных показателях экономики", - заявил представитель Белого дома в интервью CNBS.
Читайте также: Храните кэш и готовьтесь к худшему – экономист о последствиях падения акций на мировом рынке
Ендони Зуркер, корреспондент ВВС в Вашингтоне, подчеркнул, что постоянное восхваление фондового рынка для Дональда Трампа может оказаться не слишком хорошим решением. Корреспондент рассказывает о контрасте разговоров об успехах на фоне падения рынка, когда американские телеканалы прервали прямой эфир с Трампом ради того, чтобы сообщить о масштабном обвале на бирже и рекордном падении фондового показателя. Такое не могло остаться незамеченным гражданами страны, говорит Энтони Зуркер.
ВидеоИсторическое падение: американский индекс Доу-Джонса просел на полторы тысячи пунктов
Это один из важнейших показателей для экономики США. Такого за всю историю существования фондовой биржи не вспоминают. Остановится ли на этом рыночная лихорадка, начавшаяся в прошлую пятницу - станет известно уже в ближайшие часы, когда на биржах начнутся новые торги.
Напомним, что вчера Американский индекс Dow Jones - один из важнейших показателей для экономики США - за несколько часов просел на полторы тысячи пунктов, акции компаний-гигантов упали на 10%, потери 500 богатейших людей оценивается в 114 млрд долл.
ru.tsn.ua
Чем грозит стране обвал на биржах
«Черный понедельник» на фондовых площадках России, когда котировки акций ведущих компаний страны обвалились в среднем на 7,38%, плавно перетек в не менее неприятный вторник. Вчера акции продолжили падение, хотя после обеда биржевой индекс пошел в рост.
Так что же все-таки происходит?
Обвал на мировых фондовых площадках случился сразу после того, как американцы заявили о том, что им грозит затяжной экономический спад. Биржевики Штатов, чья экономика продолжает оставаться крупнейшей в мире, дрогнули - обычно такие новости ничего хорошего не сулят. И стали избавляться от акций. Вслед за Америкой паника перебралась на азиатские рынки. А там уже и до нас очередь дошла.
Вчера утром кривая индекса РТС - основного индикатора деловой активности страны - заставила многих пайщиков схватиться за корвалол: уже к 11 часам индекс опустился еще на 5%. Правда, к трем часам минус сократился до 1,23%. Опытные игроки рынка, терзаясь сомнениями, ожидали открытия американских площадок (17.30 по московскому времени. К моменту подписания номера результаты торгов не были известны). Потому как давно подмечено - наш рынок склонен повторять те же движения, что и штатовский.
Впрочем, эксперты приводят и еще одну странную аналогию: примерно так же рынки рушились в 1997 - 1998 годах, что в конечном итоге обернулось для России дефолтом (неспособностью платить по обязательствам).
Ждать ли дефолта?
- Между обвалом котировок акций и дефолтом нет никакой взаимосвязи, - успокаивает читателей «КП» портфельный управляющий УК «Альфа-Капитал» Семен БИРГ. - В России остается хорошая ситуация в экономике. И если ВВП США, еврозоны и Японии вырастет в этом году примерно на 2%, то у нас этот показатель превысит 7%. Кроме того, у страны достаточно большой запас прочности в виде золотовалютных резервов, который также исключает дефолт. То, что творилось в 1998 году, сейчас в любом случае повториться не может. Даже если цены на нефть резко пойдут вниз, это в ближайшее время кардинально на российской экономике не скажется.
Что делать тем, кто вложился в акции?
Все «голубые фишки», включая банковские, сейчас потеряли в цене от 5 до 35%. А это, как говорят опытные биржевики, в перспективе сулит неплохую прибыль. Видимо, этим же объясняется вчерашний наплыв россиян в управляющие компании за ПИФами - пайщики давно стали относиться к подобным падениям как к рождественской распродаже: ведь рано или поздно бумаги опять вырастут в цене.
- Большая ошибка наших частных инвесторов - покупать тогда, когда цена акций находится в самом верху, - говорит управляющий активами ИК «Максвелл Капитал» Александр ПРИЩЕПОВ. - Сказывается психология: когда рынок растет, СМИ начинают восторженно отзываться об этом. Непрофессиональные пайщики тут же бегут в управляющие компании, забывая, что рост всегда сменяется падением. И если вы еще не сбросили эти акции, не делайте этого и сейчас: терпение в итоге принесет вам прибыль.
Почему же тогда дорожает доллар?
Несмотря на угрозу затяжного спада в экономике США, американская валюта вчера значительно укрепила свои позиции. К сегодняшнему дню доллар стал полновеснее на 25 копеек. Что же случилось? Ведь по логике вещей неприятности в Штатах неминуемо должны были сказаться на доверии к доллару. Впрочем, эксперты не видят связи между обвалом рынка и удорожанием бакса. Дело совершенно в другом - в ослаблении курса евро, с которым «зеленый» постоянно находится в контрах: если худеет одна валюта, то вторая дорожает. И наоборот. Для экономики Европы сейчас наступают не самые лучшие времена - сказываются банковский кризис, а также высокая инфляция. В то же время аналитики не склонны сегодня обещать доллару светлое будущее - американская денежка в этом году все же продолжит падение, правда, не такое стремительное, как это было в 2007-м. И прогнозы экспертов на конец года колеблются в диапазоне 24,20 - 24,55 руб. за доллар.
СПРАВКА «КП»
Самые глобальные падения индекса РТС
Комментировал Дмитрий ПУШКАРЕВ, начальник аналитического отдела компании ITinvest.
ВОПРОС ДНЯ
Как скажется кризис в России?
Евгений ЯСИН, научный руководитель Высшей школы экономики:
- Российский фондовый рынок не столь велик, чтобы оказать влияние на экономику в целом. Для граждан обвал бирж несет ухудшение возможностей выгодного размещения денег. Российские банки понизили процентные ставки, и доходы по вкладам с учетом инфляции не растут. Валютные операции тоже невыгодны. В такой ситуации лучше всего вкладывать в недвижимость. Но дефолта не будет точно.
Оксана ДМИТРИЕВА, член Комитета Госдумы по бюджету и налогам:
- Все зависит от того, какую политику поведет государство. Сейчас, например, ряд депутатов вносят законы по либерализации рынка ценных бумаг, чтобы облегчить размещение иностранных акций в России. Если это будет сделано, мировой кризис нас затронет. Пока же угрозы нет. А деньги в любом случае лучше хранить в разных валютах.
Михаил ДЕЛЯГИН, директор Института проблем глобализации:
- Не нужно паниковать! В мире финансовый кризис продолжится, российские активы будут дешеветь. Но не критично. После президентских выборов ситуация стабилизируется. Банковским сбережениям ничего не угрожает. А деньги лучше хранить в рублях или юанях. На худой конец в евро.
Юлия ЛАТЫНИНА, писатель, публицист:
- Обвал бирж для сбережений граждан и экономики России ничего не значит. Наш фондовый рынок существует сам по себе. Это все равно, что прострелить деревянную ногу. Повторение дефолта 1998 года мне сложно представить. Для этого сначала должны обрушиться доллар, снизиться доходы от продажи нефти и упасть китайская экономика.
Валерий ДРАГАНОВ, депутат Госдумы:
- Нынешний обвал бирж не сказался ни на сбережениях граждан, ни на экономике в целом, ни на состоянии финансового рынка. У нас есть защита в виде золотовалютных резервов. Но мировые финансы подвержены цикличности, и обвал может повториться. Причем более ощутимо.
Людмила НАРУСОВА, сенатор:
- Общемировые тенденции, конечно, проявляются и у нас, но я думаю, что профессионализм Минфина и Стабфонд гарантируют, что в России это пройдет менее болезненно.
Ольга, читательница сайта KP.RU, Москва:
- Не думаю, что за МКАД кого-то волнуют фондовые биржи. Но если мы начнем паниковать, забирать деньги из банков, переводить их в евро и доллары, то сами создадим кризис.
www.omsk.kp.ru
МосБиржа не выдержала обвала российских акций | 09.04.18
У российских брокеров начались массовые проблемы с трансляцией котировок на фоне рекордного с 2014 года обвала фондового рынка.На отсутствие полного пакета данных жалуются клиенты "Финама", ВТБ, Сбербанка, "Открытие брокер", "КИТ Финанс брокер" и других крупнейших компаний, дающих доступ к биржевым торгам.
Котировки обновляются лишь на графиках, тогда как единая таблица с ценами акций "заморожена" и не обновляется.
По свидетельству клиентов БКС, данные на графиках и в "стаканах", содержащих заявки на покупку и продажу, отображаются несинхронно и противоречат друг другу. Клиент "Финама" сообщил finanz, что не может подключиться к рынку ни через один из доступных серверов.
Клиенты "Открытия" получили уведомление о том, что проблемы - на стороне биржи: наблюдаются трудности "с получением рыночных данных секции фондового рынка".
Аналогичное предупреждение пришло клиентам "КИТ Финанс": "В настоящее время на Московской бирже наблюдаются проблемы с трансляцией данных на рынке акций".
К 16.58 мск индекс РТС обвалился на 12,04%, поставив рекорд снижения с "черного вторника" 16 декабря 2014 года. Индекс МосБиржи просел на 8,75% - максимальную величину с 3 марта 2014-го, когда парламент Крыма объявил о проведении референдума по присоединению полуострова к России.
Лидером снижения среди "голубых фишек" стали акции Сбербанка, которые в моменте падали более чем на 20%. Крупнейший госбанк РФ, который наполовину принадлежит ЦБ и на 45% - зарубежным инвесторам, за 5 часов торгов подешевел на 1,1 триллиона рублей.
"Газпром" обвалился на 6,3%, "Роснефть" - на 6,2%, ВТБ - на 8,24%, "Мечел" - на 15,7%, "Русгидро" - на 14,77%, ГМК "Норникель" - на 17,6%.
На рынке "паника", идет массированное бегство инвесторов из российских активов, констатирует глава аналитического департамента "Локо-Инвест" Кирилл Тремасов.
Хотя в "черный список" с полным запретом на любые операции попали лишь предприятия Олега Дерипаски, включая "Русал", En+ и Группу ГАЗ, а также холдинг Виктора Вексельберга "Ренова", западные фонды восприняли санкции как сигнал к продаже всех российских активов, отмечает управляющий УК "КапиталЪ" Вадим Бит-Аврагим.
"Инвесторы боятся теперь, что любая российская компания может попасть под санкции. Трейдеры закрывают лимиты на акции РФ, считая их токсичными активами", - объясняет он.
Администрация Дональда Трампа начала подготовку нового санкционного пакета в связи с химической атакой в Сирии в субботу, ответственность за которую, по мнению Вашингтона, лежит на России, сообщил "Коммерсанту" близкий к Госдепу источник.
Вслед за акциями посыпался рынок российского госдолга, который, по данным ЦБ, на треть контролируется иностранными инвесторами. Индекс цен облигаций федерального займа к 17.12 мск упал на 1,05 пункта - рекордно с ноября 2016 года. Цена 10-летних ОФЗ 26207 обвалилась на 1,34%, или максимальную величину более чем за два года.
"Инвесторы наконец осознали, как плохо все складывается. Похоже, терпению США пришел конец, - говорит Бит-Аврагим: распродавая акции и бонды, нерезиденты скупают валюту и выводят капитал.
Курс доллара подскочил на 2,37 рубля за 7 часов торгов: к 17.15 мск сделки с расчетом завтра заключались по 60,51 рубля - максимальному курсу с ноября прошлого года.
Курс евро превысил 74 рубля, побив рекорд с августа 2016-го.
"Рынок не переварил новые санкции, они будут оказывать влияние как минимум в течение нескольких недель, - предупреждает начальник аналитического департамента УК "БК-Сбережения" Сергей Суверов. - Прибавляется и интрига по поводу того, введет ли вслед за США дополнительные санкции Евросоюз".
www.finanz.ru
Как не потерять депозит при торговле на Московской бирже во время обвала рынка
За годы торговли я неоднократно проходил через обвалы рынков: фондовых, валютных, товарных, акций отдельных компаний.
Ниже я привел некоторые из важных нюансов, знание которых поможет вам избежать печального исхода во время экстремальной волатильности на Московской бирже:
Во время сильного повышения волатильности на рынке, биржа повысит требования к размеру гарантийного обеспечения (ГО) по фьючерсным контрактам.
Если волатильность экстремальная, ГО могут повысить в несколько раз, без предварительных предупреждений. Обязательно оставляйте на счете приличный запас свободных средств.
Если в обычных условиях ГО, к примеру, 7% от стоимости фьючерса, то при экстремальной волатильности ГО может стать 30%. Если на счете не достаточно денег, брокер принудительно закроет позицию.
Значительное повышение ГО само по себе усиливает обвал на рынке, так как происходят массовые ликвидации позиций из-за недостатка денег для его поддержания. Яркий пример – обвал фьючерса на серебро в мае 2011 года.
На высокой волатильности уменьшите размер открываемой позиции, чтобы держать денежный риск в сделке на прежнем уровне.
На графике стоп-лосс в пунктах может быть в 4 раза шире, чем при нормальной волатильности. Но так как волатильность действует в обе стороны, то и потенциальное движение будет в несколько раз больше.
Если торговать тем же количеством лотов, как и в обычных условиях, то в разы возрастут не только размеры прибыли, но и размеры убытков. Тот же эффект достижим, если использовать более высокие плечи на нормальной волатильности. Не допускайте, чтобы несколько убыточных сделок откусили крупную часть вашего счета.
Не будьте загипнотизированы повышенными прибылями, контролируйте размеры возможных убытков.
Прелесть высоковолатильного рынка в том, что соотношение риск/прибыль в сделке может достигать 1:5, 1:10. Поэтому уменьшив размер открываемой позиции, у вас всё равно будет потенциал заработать больше.
Если фондовый рынок упал на 20% от вершины и продолжает рушится, будьте готовы, что биржа или ЦБ РФ задумается о введении стоп-торгов на один или несколько дней.
О стоп-торгах могут уведомить в терминале за несколько минут до их введения, но не надейтесь, что это обязательно произойдет.
Индекс РТС снижался с 20 мая 2008 года на 57% процентов и в среду 17 сентября на биржах ММВБ и РТС объявили стоп-торги с 11:45 мск.
Я помню, как прочитал в терминале уведомление где-то за 5 минут до остановки. К счастью, я не входил в позицию в тот день, так как рынок с открытия продолжил падать под острым углом, который не может сохраняться без конца и возрастает склонность к отскоку в любой момент.
Рынок открыли только в пятницу 19 сентября.
Тем временем, 18 сентября мировые рынки отскочили вверх, а российские акции, торгующиеся на Лондонской бирже выросли от локального дна на 10-20%. В итоге, на открытии нашей биржи 19 сентября произошел 20% гэп вверх.
Что произошло с внутридневными трейдерами, которые открывали позиции шорт на фьючерсе на индекс РТС (с встроенным в него плечом) и не ликвидировали их 17 сентября перед стоп-торгами? Каждый додумает самостоятельно.
Через 5 дней нисходящий тренд продолжился.
Во время чрезмерного наплыва торговых заявок, доступ в торговый терминал у ряда брокеров может быть нестабильным, возможно отвержение выставленных заявок, на бирже увеличивается риск технического сбоя.
На российском рынке в прошлом такие неполадки длились от нескольких минут до несколько часов. Надейтесь на лучшее, но будьте готовы к худшему.
Помните, что торговые заявки можно проверить/выставить не только через терминал на компьютере, но и через веб-терминал в личном кабинете на сайте брокера, через мобильный терминал на планшете/смартфоне, а также по телефону, если он не занят.
Если вы не видите понятную вам ситуацию для торговли, появляются признаки сбоев или введения стоп-торгов, испытываете большое волнение – стойте в стороне.
Это всего лишь одна из фаз рынка и никто не требует вас в ней участвовать.
Знайте: когда всё закончится, у вас будет больше денег, чтобы воспользоваться будущими возможностями, чем у тех, кто потерял голову.
Высокий риск серьезно пострадать во время экстремальной волатильности на рынке у тех, кто:
- отказывается признать свою неправоту и закрыть позицию с убытком
- покупает летящий вниз нож
- занимается продажей опционов
- открывает позиции большого размера, игнорируя волатильность
- не проверяет исполнение торговых заявок
- эмоционален
- отказывается сделать шаг назад и стоять в стороне при необходимости
Дмитрий Бойцов
dboytsov.me
