Обширная торговля китайско-российскими ресурсами переходит на юани из-за падения доллара в Украине

• Резюме

• Использование Китаем юаня для покупки российских товаров резко возросло после войны на Украине
• Ускоряет стремление Китая интернационализировать юань, но до этого еще далеко 9000 4
• Доля юаня в расчетах по импорту России в 2022 году вырастет до 23% с 4%
• Импорт российской нефти, трубопроводного газа, угля, металлов в основном оплачивается в юанях закупки нефти, угля и некоторых металлов у его соседа теперь оплачиваются в китайской валюте, а не в долларах, сообщили Reuters несколько торговых руководителей, непосредственно знакомых с этим вопросом.

  Переход на юань для оплаты большей части торговли сырьевыми товарами на сумму около 88 миллиардов долларов после войны на Украине ускоряет усилия Китая по интернационализации своей валюты за счет доллара, хотя ожидается, что строгий контроль за движением капитала ограничит его глобальную роль в ближайшем будущем.

  В марте юань, также известный как юань, стал наиболее широко используемой валютой для трансграничных транзакций в Китае, впервые обогнав доллар, как показали официальные данные, хотя его доля в качестве глобальной платежной валюты остается небольшой и составляет 2,5%, по данным SWIFT, по сравнению с 390,4% для доллара и 35,8% для евро.

  Чи Ло, старший инвестиционный стратег BNP Paribas Asset Management в Гонконге, предсказывает долгосрочный «эффект снежного кома», поскольку все больше стран присоединяются к «блоку юаня», чтобы снизить риски воздействия доллара, «особенно после того, как они увидели, к чему привели санкции США против России», — сказал он.

  «Это очень долгосрочное развитие, растянувшееся на ближайшие одно-два, даже три десятилетия», — сказал он.

  «На данный момент и в ближайшие несколько лет я думаю, что торговля с использованием юаней будет преимущественно использоваться для торговли сырьевыми товарами и энергией. »

  Несмотря на то, что более десяти лет назад Пекин стремился интернационализировать юань, эта валюта использовалась лишь время от времени при крупных закупках китайских товаров, учитывая, что цены на нефть, газ, медь и уголь в большинстве случаев в мире оцениваются в долларовом эквиваленте.

  Ситуация начала меняться в прошлом году, когда западные покупатели избегали покупать российские товары перед лицом усиливающихся санкций после вторжения Москвы в Украину. Китайские покупатели вмешались, чтобы скупить уцененную нефть, уголь и алюминий, увеличив импорт товаров из Москвы в 2022 году на 52% в стоимостном выражении.

  Это помогло Китаю сэкономить миллиарды долларов, поскольку его экономика пошатнулась от блокировок COVID, и в этом году объемы закупок будут расти по мере восстановления экономики Китая.

  Общий объем расчетов в трансграничной межбанковской платежной системе (CIPS), китайской альтернативе международной платежной системе SWIFT, вырос на 21,5% в годовом исчислении до 96,7 трлн юаней ($14,02 трлн) в 2022 году, свидетельствуют данные центрального банка Китая.

  Почти весь импорт нефти Китаем из России, в основном нефть, но также и небольшие объемы мазута, в настоящее время оплачивается в юанях, сообщили Reuters пять торговых руководителей, непосредственно осведомленных об этом вопросе. По данным китайской таможни, в прошлом году Китай импортировал сырую нефть и мазут из России на общую сумму 60,3 миллиарда долларов.

  Ни один из руководителей не хотел, чтобы его назвали, учитывая деликатность вопроса.

  Народный банк Китая не сразу ответил на запрос о комментариях.

  Во всем мире использование юаня набирает обороты. Аргентина в прошлом месяце заявила, что начнет платить за китайский импорт в юанях, чтобы ослабить давление на свои долларовые резервы, а в марте французская компания TotalEnergies продала Китаю первую партию СПГ с расчетами в юанях.

  Сдвиг начался в апреле 2022 года, после того как ключевые российские банки были удалены из SWIFT после вторжения России на Украину 24 февраля, которое Москва называет специальной военной операцией.

  Первоначально некоторые китайские покупатели изо всех сил пытались получить торговое финансирование в долларах, поскольку банки запретили бизнес, вынуждая использовать телеграфный перевод, эквивалентный предоплате наличными, что, по словам трейдеров, создавало проблемы, в частности, для независимых нефтепереработчиков.

  Урегулирование в юанях резко возросло после введенного США запрета на импорт и по мере того, как Европа ужесточила ограничения в отношении российских экспортеров, прежде чем в конечном итоге ввести торговое эмбарго, когда 5 декабря был введен западный предел цен на экспорт российской нефти.

  «Все продажи российской нефти в Китай морем теперь осуществляются в юанях с момента ограничения цен, что оттеснило на второй план последнее небольшое количество банков, которые работали с долларами США», — сказал один из торговых руководителей.

  «Операции с долларами США в условиях ограничения цен становятся чрезвычайно сложными. Это означает, что банкам придется выполнять гораздо больше работы по соблюдению нормативных требований», — сказал человек.

  Китай выступает против односторонних санкций, но также опасается, что на него могут наложить так называемые вторичные санкции.

  Доля юаня в расчетах по импорту в России в 2022 году подскочила до 23% с 4%, сообщил ЦБ РФ в марте.

  В прошлом месяце вице-премьер России Александр Новак заявил, что Москва продолжит принимать больше платежей за экспорт энергоносителей в рублях и юанях, стремясь уйти от доллара и евро.

  Президент России Владимир Путин заявил, что две трети торговли между Пекином и Москвой в настоящее время осуществляются в рублях или юанях.

  Рост импорта сырьевых товаров привел к тому, что дефицит торгового баланса Китая с Россией в прошлом году достиг 38 миллиардов долларов, хотя за первые четыре месяца 2023 года разрыв сократился9. 0017

  Переход на платежи в юанях не всегда был гладким.

  Государственный энергетический гигант CNPC в течение нескольких месяцев прошлого года беспокоился о том, что его импорт газа по трубопроводу от российского «Газпрома» может быть сокращен, поскольку китайские кредиторы ICBC и Bank of China, опасаясь вторичных санкций, пытались выйти из бизнеса, сказал высокопоставленный источник, который внимательно следит за торговлей.

  ICBC и Bank of China не ответили на запросы о комментариях.

  В течение почти полугода CNPC не могла платить «Газпрому» в долларах, пока Банк коммуникаций не перешел на оплату в юанях, сообщил источник.

  Bank of Communications и CNPC отказались от комментариев.

  «Газпром», заявивший в сентябре прошлого года, что он договорился с CNPC об оплате торговли газом в рублях и юанях, не ответил на запросы о комментариях.

  Представитель «Газпрома» Алексей Конивецкий в сентябре заявил, что компания столкнулась с перебоями в платежах из Китая, поскольку «многочисленные китайские банки боятся вторичных санкций при работе с нами».

  Чтобы просмотреть соответствующую статью и FACTBOX, нажмите на эти ссылки; читать дальше

  (1 доллар = 6,8978 китайских юаней)

  Дополнительные отчеты Сий Лю и Цзыи Тан в Пекине, Мую Сюй в Сингапуре и бюро Reuters; Редактирование и дополнительная отчетность Тони Манро; Под редакцией Шри Наваратнама

  Наши стандарты: Принципы доверия Thomson Reuters.

  юаней, вытесняющих доллар на Московской бирже

  Доля китайского юаня на Московской бирже (MOEX) в марте достигла исторического максимума, сообщил Банк России (ЦБ РФ) в опубликованном в понедельник ежемесячном обзоре финансового рынка.

  По данным ЦБ РФ, на юань приходилось 39% от общего объема торгов основными валютами по сравнению с 37% в феврале. Между тем, доля доллара упала до 34% с 36% в предыдущем месяце. Для сравнения, год назад доля доллара составляла 87,6%, а доля юаня — всего 0,32%.

  «Участники рынка продолжили снижать объемы операций с «токсичными» валютами на биржевых торгах», — заключил регулятор. Доллар, наряду с евро, считался «токсичным», потому что связанные с Украиной западные санкции против России поставили под угрозу использование этих валют в сделках России с иностранными партнерами.

  До февраля юань никогда не опережал доллар на Московской бирже по месячному объему торгов. К концу февраля объем торгов по паре рубль-юань составил 1,49трлн рублей ($18,1 млрд) против 1,43 трлн ($17,4 млрд) в паре доллар-рубль. В марте оборот в юанях вырос еще до 2 трлн рублей (24,3 млрд долларов) против 1,7 трлн рублей (20,7 млрд долларов) операций с долларом.

  Также было отмечено, что, в отличие от предыдущих месяцев, граждане России значительно увеличили объем покупок юаней, с 11,6 млрд рублей в феврале до 41,9 млрд рублей в марте.