Как работает Stop-Limit ордер и Limit ордер на биржах криптовалют? Биржа ордер
Типы ордеров на фондовой бирже
На фондовой бирже с акциями можно производить сделки трех видов: 1. Купить акцию, то есть открыть длинную позицию (Buy Long). 2. Продать акцию, которая у вас есть, то есть закрыть длинную позицию (Sell). Продать акцию, которой у вас нет, то есть одолжить ее у брокера в долг и продать, открыв тем самым короткую позицию (Sell Short).
Все эти действия осуществляются с помощью заявок (приказов, ордеров), которые вы размещаете в терминале брокера (реже: голосом по телефону). Таким образом, ордер (Order) – это приказ брокеру на покупку или продажу нужного вам количества акций. Наиболее распространены следующие типы ордеров.
Market Order, MKT (рыночный ордер) — этот ордер исполняется по текущей цене (Current Price, CP), действующей на рынке в момент размещения заявки. В результате исполнение ордера происходит практически сразу.
- Buy MKT = Buy CP
- Sell MKT = Sell CP
Limit Order, LMT (лимитный ордер) – этим ордером вы указываете брокеру максимальную цену, по которой готовы купить, или минимальную цену, по которой готовы продать выбранный актив. Цена для лимитного приказа на покупку должна быть ниже рыночной цены, а на продажу — выше, иначе ордер будет исполнен по рыночной цене.
- Buy LMT < = MKT
- Sell LMT >= MKT
Stop Order, STP (стоп-ордер, стоп-лосс) — такой ордер становится рыночным как только достигнута установленная вами цена (стоп-цена). Чаще всего стоп-ордер применяется для закрытия позиции при достижении уровня убытка. Take Profit (тэйк-профит), наоборот, представляет собой поручение закрыть позицию при достижении уровня прибыли. Например, если вы поставите стоп-ордер на $9, то акция, которую вы купили за $10, будет продана при снижении цены до $9. В случае если вы установите тэйк-профит на $11, то при достижении данной цены бумага будет продана и вы зафиксируете прибыль.
Ссылки по теме:
Stop Limit Order, STP + LMT (стоп-лимитный ордер) – это стоп ордер с функцией лимита (ограничения) цены исполнения. В случае если цена достигла стоп-цены, выставляется лимитный ордер. При этом лимитная цена может как совпадать, так и отличаться от стоп-цены. Чаще всего этот ордер используется для избежания проскальзывания при резких движениях цены актива.
Trailing Orders (скользящий ордер) – динамический ордер, который автоматически перемещается за рыночной ценой. Данный ордер не имеет фиксированной цены и позволяет выставлять приказы с плавающим уровнем цены. Это позволяет заключать сделки по максимально выгодному курсу.
По способу исполнения выделяют следующие типы ордеров:
Day (Day) — ордер остается активным в течение дня, а затем после закрытия торговой сессии отменяется.
Immediate or Cancel Order (IOC) — ордер исполняется сразу или отменяется.
Good till Canceled Order (GTC) — ордер действует в системе и на рынке до тех пор, пока не будет выполнен или отменен. Ордер, не имеющий спецификации GTC, будет автоматически превращен в дневной и удален после окончания торговой сессии (в случае неисполнения).
All or None Order (AON) — ордер остается невыполненным до тех пор, пока на рынке не будет доступно необходимое число заявок.
Limit on Open Order (LOO) — ордер исполняется на открытии рынка только по заданной цене или лучше.
Market on Open Order (MOO) — ордер исполняется по первой цене на открытии рынка.
Opening only Order (OPG) — ордер исполняется в диапазоне первых цен на открытии рынка и является единственным типом заявки, который обязательно должен быть исполнен.
Market Close Order (MOC) — ордер исполняется по последней цене на закрытии рынка. В течение всего торгового дня биржи накапливают MOC ордера и объединяют их в последней сделке (принте) торгового дня. По правилам NYSE, MOC ордер не может быть отменен в последние 15 минут торговой сессии.
VKontakte
Google+
mindspace.ru
Типы ордеров, что наиболее часто используются трейдерами
Торговля акциями
Доброго времени суток, читатели блога о трейдинге. Разные типы ордеров несут с собой различные торговые риски. Так как активный трейдинг требует большой точности, типы ордеров, которые вы используете, могут иметь чрезвычайное влияние на исполнение вашей торговой стратегии.
Ордер или заявка – это инструкция, что отправляется брокеру, для открытия или закрытия позиции. С одной стороны это выглядит достаточно просто: нажал кнопку «buy» или «sell» в нужное время, и работа сделана. Но данный подход неэффективный и рискованный, поскольку всегда присутствует возможность понести убытки вследствие проскальзывания и торговли без защитного стоп лосс ордера.
Проскальзывание – это разница между той ценой, которую вы желаете получить, и той, по которой сделка была исполнена. Другими словами, вы нажимаете «buy» по $50, а получаете позицию по $50.15. Изначально убыток составляет 15 центов на каждую приобретенную акцию.
Проскальзывание возникает при очень быстрых движениях цены, или на тонко торгуемом рынке (где малые объемы торгов). Определенные типы ордеров позволяют устанавливать точную цену для исполнения сделки, таким образом, минимизируя риски, связанные с проскальзыванием.
Защитный стоп лосс – это ордер закрывающий позицию, что используется для ограничения торговых убытков, путем создания ценового уровня, за которым трейдер больше не рискует своим капиталом. Другими словами, когда достигается определенная цена, сделка автоматически закрывается без вашего вмешательства. Защитный стоп лосс может выставляться сразу, после открытия позиции. Это условие очень важно на быстрых рынках, где убытки могут быть ограничены в течение нескольких секунд после входа в рынок.
Думаю, вы убедились, что простого нажатия на «buy» или «sell» недостаточно для успешного активного трейдинга. Чтобы держать торговые риски максимально под контролем, нужно пользоваться всеми доступными преимуществами. Выбор подходящего типа ордера – это одно из них. Читайте далее, какие есть типы ордеров.
Длинные и короткие позиции
В первую очередь, важно понять разницу между длинной и короткой позициями. Первая открывается, когда вы планируете заработать на росте цены. Это «стандартное» направление сделки, и убытки здесь изначально ограничены, поскольку цена на бумагу ниже $0 упасть не может.
Вторая открывается, когда вы ожидаете получить прибыль от падения цены. Используя маржинальный счет, вы можете открыть короткую позицию, одолжив необходимое количество нужных бумаг у брокера и далее продав их. Когда цена опускается до предполагаемого вами уровня, вы выкупаете бумаги и возвращаете их брокеру, кладя разницу себе в карман. Убытки в этом случае могут быть неограниченными, поскольку цена теоретически может расти бесконечно долго.
Рыночные ордеры
Рыночный ордер – это самый основной тип торговой заявки. Он представляет команду брокеру для покупки или продажи по лучшей цене, которая доступна в данный момент на рынке. Интерфейс ввода ордера обычно имеет кнопки «buy» и «sell» для быстрого и легкого использования. Как правило, рыночный ордер исполняется немедленно.
- Преимущество: вы гарантировано получаете позицию. Если вам абсолютно необходимо войти в рынок или выти, то рыночный ордер является самым надежным вариантом для этого
- Недостаток: рыночный ордер не гарантирует вам исполнение сделки по указанной вами цене. То есть, возможно проскальзывание.
Учитывая недостаток этого типа торговой заявки, применять его лучше на рынках с высокой ликвидностью, чтобы избежать риска проскальзывания.
Лимитные ордера
Лимитные ордера дают возможность открыть позицию по конкретно указанной цене или лучше. Другими словами, покупка происходит только по вашей цене или ниже, а продажа по вашей цене или выше. Например, лимитный ордер на покупку по $50 значит, что вы войдете в рынок либо по $50, либо ниже, скажем $49.85, что изначально добавляет прибыль в 15 центов на каждую приобретенную бумагу.
- Преимущество: вы получаете ту цену, которую ожидали, или даже лучше
- Недостаток: лимитный ордер не гарантирует исполнения сделки. Если рынок не достигнет вашей цены, или проскочит ее (проскальзывание), то заявка останется нетронутой.
Учтите, что для использования лимитных ордеров, вы должны наперед знать, по какой цене хотите входить в рынок. И второй момент, бывают ситуации, когда бумага достигает уровня лимитного ордера, но позиция все равно не открывается, поскольку нет достаточного количества покупателей или продавцов в этой зоне.
Стоп ордера
Стоп ордер выступает как триггер или «спусковой гачек», то есть активируется только тогда, когда цена достигает его уровня и превращается либо в рыночный, либо в лимитный ордер. Следовательно, еще его называют как стоп-маркет или стоп-лимит ордер. В первом случае он после активации превращается в рыночный ордер, а во втором в лимитный, со всеми присущими им преимуществами и недостатками. Запомните: этот тип торговых заявок всегда выставляется ниже рынка для продажи и выше для покупки.
Трейлинг-стоп – это динамичный вариант стоп ордера, который следует за ценой на определенном расстоянии. Используется для фиксации прибыли. Например, вы купили бумагу по $50, которая продолжает расти и приносить доход, и выставили трейлинг–стоп на расстоянии 50 центов ниже от текущей цены. Бумага плавно поднялась до $52, а ваш трейлинг-стоп до $51.50. Если цена опустится к его уровню, то позиция закроется, и вы получите прибыль в $1.5 на каждую бумагу.
Преимущества и недостатки такие же, как у рыночных и лимитных ордеров, смотря какой стоп ордер вы используете.
Стоп лосс ордер
Возможно, это один из наиболее часто используемых вариантов постановки стоп ордера, когда он применяется для ограничения убытков. Это и ваша защита, и контроль рисков, и основной пункт в торговой системе.
Для длинных позиций, защитный стоп лосс выставляется ниже уровня входа в рынок, на случай, если вы ошиблись и цена упадет. Для коротких позиций, наоборот выше точки входа, для ограничения убытков, если цена будет расти.
Условные ордера
Наиболее продвинутые торговые заявки, которые автоматически подтверждаются или отменяются при удовлетворении определенных критериев. Условные ордера, как и лимитные, выставляются по заранее определенной цене и рассматриваются, как база для автоматизированных торговых систем. Примеры наиболее известных условных ордеров: OCO (при исполнение одного, второй отменяется) и OSO (при исполнении одного, другой активируется).
Продолжительность ордеров
Лимитные, стоп и условные ордера имеют период своего действия и автоматически отменяются, если не успевают исполниться по его истечению. Продолжительность ордера включает:
- Day – действует только на протяжении одной торговой сессии
- Good Til Cancelled (GTC) – действует до тех пор, пока вы сами его не отмените
- Good Til Date (GTD) – действуют до установленной вами даты
- Immediate or Cancel (IOC) – либо немедленно исполняется хотя бы частично, либо отменяется
- Fill or Kill (FOK) – либо немедленно исполняется в полном объеме, либо отменяется
- All or None (AON) – либо исполняется в полном объеме до конца торговой сессии, либо отменяется
- Minute – отменяется по истечению установленных вами минут.
Разные типы ордеров имеют свои преимущества и недостатки, предоставляют различные возможности для осуществления торговых задумок, и даже предлагают базовые элементы для автоматизированного трейдинга. Поскольку ошибки при вводе торговой заявки встречаются достаточно часто у начинающих трейдеров, очень важно попробовать применить тот или иной типы ордеров на практике в демо торговле. Блог о трейдинге благодарит за внимание. Будьте успешными!
Еще статья по трейдингу - основные отличия обыкновенных акций от привилегированныхрассказать друзьям
Оцените статью
- 5
- 4
- 3
- 2
- 1
trader-blogger.com
Виды биржевых ордеров для управления позицией
Понятие «ордер» существует на любой бирже, в том числе и на биржевых биткоин-площадках. Ордер на биткоин-бирже является прямым указанием брокеру от трейдера на выполнение определенных стандартизированных действий (продажу/покупку цифровой валюты) при достижении определенных рыночных условий, а именно, при достижении цены актива определённого в ордере значения.
Ниже представлены основные и самые распространенные виды биржевых ордеров:
Market Order (рыночный ордер) — он означает, что вы готовы купить или продать по текущей цене предложения или спроса, существующей на рынке.
Limit Order (лимитный ордер) – этим ордером вы указываете брокеру максимальную цену, по которой вы готовы купить или минимальную цену, по которой готовы продать. Заявка с ограничением цены исполнения помогает нам совершить сделку по цене не хуже той, которую мы указали.
Stop Loss (стоп убыток) – назначение этого ордера – минимизация убытков в случае, если цена начала двигаться против вашей позиции. Исполнение ордера «Stop Loss» ведет к закрытию позиции с убытком. Ордер «Stop Loss» всегда связан уже открытой позицией на рынке или с любым видом отложенного ордера. Используется для минимизации рисков и управления открытой позицией.
Take Profit (забрать прибыль) – назначение этого ордера – фиксация прибыли при достижении ценой актива определенного уровня. Исполнение ордера «Take Profit» приводит к закрытию позиции с прибылью. Этот ордер так же связан всегда с открытой позицией на рынке или с системой различных отложенных ордеров.
Stop Limit Order (стоп-лимитный ордер) — представляет собой комбинацию двух типов ордеров: стопа и лимитного. Фактически, это стоп ордер с функцией лимита цены исполнения. Алгоритм исполнения: в случае, если цены достигли стоп-цены, выставляется лимитный ордер. Заметим, что лимитная цена может как совпадать, так и отличаться от стоп-цены. Применяется в основном для избежания проскальзывания во время резких движений цены.
Trigger order (триггер ордер) — это ордера, которые предназначены для того, чтобы срабатывать как следствие выполнения того или иного предыдущего ордера. То есть вы устанавливаете первичный ордер , например, на покупку акции и также устанавливаете триггер-ордер на продажу этой акции (тейк-профит). Причем триггер ордер сработает только после того, как откроется позиция по первому ордеру.
Iceberg order (айсберг ордер) — это необычный вариант заявки на покупку или продажу актива. В первую очередь айсберг заявки используют крупные игроки рынка, которые не хотят показывать количество контрактов выставленных на продажу или покупку. Их ордера разделяются на видимую и невидимую часть. Мелкие трейдеры видят в обычном стакане котировок лишь небольшую часть информации о покупках и продажах.
Данную часть состоит из 10 пунктов выше и ниже текущей цены. Но то что находится дальше этих десяти пунктов простому смертному никогда не увидеть. Этим и пользуются крупные игроки, скупая небольшое количество заявок на каждом уровне цены. Все это происходит очень быстро и отследить это своими силами практически невозможно.
Trailing stop (трейлинг-стоп ордер) – часто используется трейдерами вместо отложенного ордера «Stop Loss». Он устанавливается на нужном трейдеру расстоянии от текущей цены. В случае если цена движется в сторону увеличения прибыли, ордер трейлинг-стоп автоматически меняет уровень stop loss, следуя за ценой на расстоянии, установленном вами. В случае если прибыль снижается, ордер трейлинг-стоп остается на месте и по достижению его уровня фиксирование прибыли осуществляется автоматически.
Таким образом, ордер трейлинг-стоп с одной стороны фиксирует определенный вами размер прибыли по позиции, а с другой стороны не ограничивает ее дальнейший рост.
coinspot.io
Типы ордеров | Биржевые заявки
Ордер — (бирж.) приказ, заявка. Не путайте понятие ордера и сделки. Вы можете отправить заявку (ордер) и отменить ее, заявка может не исполниться или исполниться не полностью, но если заявка была исполнена (хотя бы частично), то в этот момент регистрируется сделка (сделку отменить уже нельзя).
Мы уже как-то затрагивали тему ордеров когда говорили про структуру рынка. Тогда мы говорили лишь о двух типах: рыночный и лимитный, и этого вполне достаточно, чтобы понимать формирование движений в рынке. Однако, мы не углублялись в тему самих ордеров и их особенностей. Этим-то и займемся в данной статье…
Ну и начну с небольшой сноски… Я не буду копировать определение того или иного типа ордера, т.к. подавляющее большинство читателей просто голову сломает, — я постараюсь расписать особенности максимально доступным для всех языком.
Основные типы ордеров
Таких типов два (их я уже назвал двумя абзацами выше):
- Market (рыночный)
- Limit (лимитный)
Понимая как исполняются основные типы, проблем не будет ни с пониманием остальных ордеров, ни с пониманием рынка в целом. Поехали…
Limit order (лимитный ордер)
Так чтобы вы сразу понимали о чем идет речь — в биржевом стакане (Level 2, книга ордеров) расположены именно Лимитные ордера. По их плотности и объему трейдеры судят о ликвидности инструмента. Но давайте ближе к сути…
Если трейдер не согласен с текущей ценой, предположим ценой покупки, и хочет купить по цене лучше текущей (по цене ниже), то он выставляет Лимитный ордер в очередь по той цене, которая ему нужна. Т.е. Лимитные заявки на покупку всегда будут располагаться ниже текущей рыночной цены, а Лимитные заявки на продажу — всегда выше текущей рыночной цены.
От сюда мы получаем две основные особенности Лимитного ордера: он гарантирует, что в случае его полного или частичного исполнения цена сделки будет именно такой, какая указана в ордере, однако, как вы уже наверное поняли, самого исполнения этот тип ордера не гарантирует (до него попросту может не дойти очередь).
Важно!!! Если Лимитный ордер на покупку разместить по цене выше текущей рыночной цены продажи, то этот ордер начнет немедленное исполнение частичного либо даже всего объема, указанного в ордере (равносильно и с ордером на продажу). Принцип исполнения в данном случае будет очень схож с исполнением Рыночного ордера, о котором пойдет речь ниже, но исполняться этот ордер будет только до цены, указанной в нем, после чего остатки не исполненного объема встанут в очередь по этой цене. Данная особенность Лимитной заявки используется в Стоп-лимит ордерах (о них тоже ниже).
Market order (рыночный ордер)
Если же трейдер не желает находиться в очереди и его устраивает текущая рыночная цена, то он может прибегнуть к немедленной сделке путем отправки в рынок Рыночного ордера. Еще раз подчеркну, что Рыночный ордер исполняется НЕМЕДЛЕННО, и отменить этот ордер, естественно, НЕЛЬЗЯ.
Отправляя такой ордер вы соглашаетесь не только с ценой на текущий момент, но и с ценами хуже текущей (в случае если на текущей цене не хватит объема для удовлетворения вашей заявки). Т.е. отправив Рыночный ордер, скажем, на покупку, вы будете покупать до тех пор, пока не будет исполнен весь объем заявки.
Ну и здесь мы по аналогии с Лимитным ордером получаем особенности — Рыночный ордер гарантирует полное и немедленное исполнение всего объема в заявке (конечно же при наличии контрагента), однако не гарантирует конкретной цены исполнения. Таким образом объем может быть «размазан» по нескольким ценам, а если объем Рыночной заявки достаточно солидный, то и размазать его может ОЧЕНЬ сильно (такое «размазывание» называют slippage — рус, проскальзывание).
Типы ордеров «по условию»
Все остальные ордера можно назвать производными от первых двух. Структура таких ордеров будет выглядеть приблизительно так:
- при выполнении неких условий (к примеру, достижение какой-то цены или наступление какого-то момента времени и т.п.) отправить в рынок либо Лимитный ордер, либо Рыночный.
Каждый из них будет отличаться лишь условиями отправки Лимитного либо Рыночного ордера.
Stop order (стоп ордер)
Стоп ордер является самым наглядным и простым примером ордера «по условию», тем более, что многие им пользовались, и объяснить, думаю, будет не сложно.
Выставляя стоп-заявку по какой-либо цене, трейдер как-бы негласно сообщает брокеру, что как только пройдет чья-либо сделка по указанной цене либо выше (в случае покупки) / ниже (в случае продажи), в рынок нужно будет отправить Рыночный ордер. Ну а сам Рыночный ордер, как мы это уже выяснили выше, в указании цены не нуждается.
- 47 — 3 лота
- 46 — 1 лот
- 45 — 8 лотов
- 44 — 2 лота
- 43 — 1 лот
- 42 — 2 лота
Пример: Трейдер выставил стоп-заявку на покупку объемом 5 лотов по цене 43. Таким образом как только очередная сделка пройдет по цене 43 или выше, стоп-заявка будет исполнена путем отправки Рыночного ордера, а исходя из особенностей Рыночного ордера, будет исполнен весь объем в 5 лотов по лучшим ценам продажи (из стакана выше это 2 лота по цене 44 и 3 лота по цене 45). Объем исполнялся с 44, т.к. стоп-ордер был исполнен только тогда, кода прошла сделка по 43 тем самым объемом в 1 лот, после чего лучшей ценой продажи была уже 44.
- 47 — 3 лота
- 46 — 1 лот
- 45 — 5 лотов
При выставлении стоп-ордера нужно иметь в виду, что он исполнится моментально если условие указанной цены уже соответствует. Тут проще на примере пояснить — если вы отправите стоп-заявку на покупку ниже текущей рыночной цены, то моментально совершите сделку на покупку, ведь условие по достижению цены уже выполнено (>= текущая рыночная цена).
Из выше сказанного можно составить некую табличку, чтобы было меньше путаницы, особенно в начале трейдерского пути:
Рекомендую очень внимательно ознакомиться с выше приведенной таблицей, т.к. не правильно выставленный ордер может погубить даже самую качественную торговую идею.
До сего момента мы разбирали самые популярные типы ордеров, и это требовало некого разжевывания, однако дальше мы на столько детально разбирать заявки не будем, т.к. их особенности будут очень тесно связаны с уже приведенными выше (как к примеру особенности Рыночного- и Стоп- ордеров)
Stop-limit order (Stop-Limit, SLO)
Этот тип заявки отличает наличие двух цен: цена срабатывания и лимит-цена. Выставляется этот ордер так же как и Стоп-ордер: на покупку — выше текущей рыночной цены, на продажу — ниже.
«На пальцах» это выглядит так — Стоп-лимит ордер на покупку срабатывает при достижении рынком первой цены (цены срабатывание), после чего в рынок отправляется Лимитный ордер с ценой «лимит» (т.е. с ценой Лимитного ордера), а тут уже по аналогии с Лимитной заявкой — если цена «лимит» была равной либо ниже цены срабатывания, то Лимитный ордер встанет в очередь в стакане; если же цена «лимит» выше цены срабатывания, то начнется полное или частичное (зависит от наличия нужного объема в продажу) исполнения Лимитной заявки, но не хуже цены «лимит». И если остался не исполненный объем, то он встанет в очередь Лимитной заявкой по цене «лимит».
Данный тип заявки считается более безопасным по отношению к обычной Стоп-заявке (хотя тут можно поспорить) и на данный момент достаточно активно используется на российском рынке.
Market on Open (MOO)
Название ордера говорит само за себя. Это Рыночный ордер, который срабатывает на открытии торговой сессии. Отправить такой ордер можно до открытия рынка, но сработает он именно на открытии по всем правилам исполнения Рыночного ордера. И так же как и обычный Рыночный ордер отменить его нельзя.
Market on Close (MOC)
Принцип тот же что и у ордера MOO, за исключением того, что срабатывает данный ордер не на открытии торговой сессии, а на ее закрытии.
Некоторые данные по этим типам ордеров на американском рынке публикуются открыто, что какое-то время назад давало возможность многим трейдерам, которые были «в теме», зарабатывать достаточно солидные деньги.
Market If Touched order (MIT)
Этот тип ровно противоположен Стоп ордеру.
Если в случае со Стоп ордером на покупку рыночная цена достигала цены Стоп ордера, после чего в рынок отправлялся Рыночный ордер на покупку, то в случае с MIT ордером при достижении этой цены отправляется Рыночный ордер на продажу. Т.е. MIT ордер на продажу выставляется выше текущей рыночной цены, а на покупку — ниже.
Ордера MIT являются участниками многих алгоритмов, формирующих Сквизы (Squeeze) — процессы «донабора» объема.
One Cancels the Other order (OCO)
Одним словом, OCO — это взаимоотменяемый ордер. Предположим, что при открытой позиции Лонг нужно выставить ордер на фиксацию прибыли и ордер на фиксацию убытка, если использовать стандартные ордера, то при исполнении одного из них (скажем сработал ордер, зафиксировавший убыток) второй останется открытым до его отмены вручную, либо до закрытия сессии, либо до исполнения (что может негативно сказаться, если трейдера не будет в это время у терминала).
На самом деле я перечислил не все ордера, и вы можете подумать, что умение работать только лишь с основными типами ордеров будет достаточным для успешной биржевой деятельности и реализации ваших торговых идей, но напомню, что рынок — это конкурентная среда, а в конкурентной среде нужно знать какие инструменты есть у конкурентов (даже если вы ими и не пользуетесь), как они их использует, и как это может отразиться на торгуемом активе.
tradersblog.ru
Как работает Stop-Limit ордер и Limit ордер на биржах криптовалют?
Сейчас на биржах криптовалют активно используются такие типы отложенных ордеров, как: Limit ордер и Stop-Limit ордер, благодаря которым трейдеры и инвесторы могут покупать цифровые монеты по существенно лучшим ценам, чем текущие.
В этой статье мы рассмотрим специфику работы отложенных ордеров, их основные отличия, а также, приведем конкретные примеры – как правильно установить «лимитники» на криптовалютной бирже.
Принцип работы ордеров лимит криптовалюты и зачем они нужны?!
Итак, используя отложенный Limit ордер, вы можете купить криптовалюту в будущем по цене, которая ниже от текущей рыночной стоимости монеты.Все мы знаем, что график котировок двигается волнами, а любой растущий тренд время от времени снижается для коррекции. Используя подобные волновые снижения трейдеры могут приобрести монеты подешевле. А вот для того, чтобы постоянно не сидеть возле мониторов компьютеров и не караулить подобные снижения цены (тем более, что такие снижения ограничены по времени и неизвестно, когда состоятся), и придуманы лимитные ордера.
Таким образом, на биржах криптовалют есть два варианта приобретения цифровых денег:
• Сразу по текущей рыночной цене (по рынку)• В будущем, по цене, которую трейдер указал в лимитном ордере.
Рыночная (по рынку) и отложенная (лимитная) покупка осуществляется через торговый функционал на площадке биржи криптовалют, который выглядит примерно следующим образом (на примере опционала биржи EXMO):
Теперь рассмотрим, как работают ордера лимит криптовалют на практике и как установить лимит ордер.
Как работают ордера Limit криптовалюты и как установить лимит ордер
Итак, представим, что у вас есть 10$, используя которые вы хотите приобрести криптовалюту Ripple. Текущая цена криптовалюты Ripple составляет 1,40650. Однако, оценив график цены Ripple, вы видите, что котировки могут продолжить снижение и покупать монеты Риппл по текущей цене может быть не выгодно. То есть, лучше дождаться, когда цена упадет еще ниже и только тогда покупать.
Например, мы видим, что ближайший сильный уровень поддержки тренда XRP/USD находится на уровне 1.20261:
Вероятней всего, котировки на некоторое время снизятся до этого уровня в ближайшем будущем. И для того, чтобы не сидеть возле торговой платформы и не ожидать этого снижения, мы можем создать свой отложенный limit ордер для покупки Ripple на вышеуказанном уровне поддержки по цене: 1.20261 на сумму 10$.
Отложенные лимитные ордера можно устанавливать на бирже EXMO, которая входит в мировой ТОП-10 по размерам капитала.
Перейти на сайт биржи EXMO
Как установить лимит ордер? Все просто! Для этого:
В поле выбора криптовалют для торговли выбираем монету Ripple (тикер XRP) и выбираем пару XRPUSD (для покупки Ripple за доллары США):
Переходим к торговому опционалу биржи и вписываем необходимые данные для установки лимитного ордера:
• Цену, по которой вы хотите купить Ripple• Количество монет Ripple, которые вы хотите купить.
Остальные поля лимитного ордера система рассчитает автоматически. Вам останется лишь нажать на кнопку «Купить XPR», после чего данный ордер будет выставлен в общем стакане отложенных лимитных ордеров и исполнится (то есть, вы купите монеты Риплле по нужной вам цене, если котировки XRPUSD снизятся до лимитного уровня:
Если котировки до этого уровня не снизятся, соответственно — ордер не исполнится, а вы криптовалюту Риппл не купите. Здесь все логично и понятно.
Итак, отложенный лимитный ордер позволяет купить криптовалюту по цене, которая значительно выгодней от текущей стоимости монеты.
В тоже время существует опасность, что тренд криптовалюты продолжит падать дальше и больше никогда не развернется вверх или поднимется, но очень не скоро. Как перестраховаться от такой перспективы? Для этого существуют Stop-Limit ордера, которые вы также можете использовать для отложенной покупки криптовалюты, но с определенным нюансом.
Что такое стоп лимит на бирже криптовалют?
Ордера Stop-Limit работают почти также, как обычные Limit ордера, но с дополнительным условием. При установке отложенного Stop-Limit трейдер указывает дополнительный Stop-уровень, которого необходимо коснуться цене, чтобы активировать лимитную отложку и добавить ее в общий стакан ордеров.Например, мы определили, что тренд XRP/USD начнет активно двигаться вверх только после того, как котировки пробьют определенный уровень сопротивления. Если этот уровень пробит не будет, значит покупать криптовалюту опасно, ведь, ее тренд не демонстрирует признаков роста.Используя ордера Stop-Limit, мы можем покупать криптовалюту тогда, когда ее график цены начинает демонстрировать тенденции роста, а именно – котировки начинают пробивать уровни сопротивлений.
Как устанавливать ордера Stop-Limit?
Основной отличие между Stop-Limit ордером и Limit ордером, это то, что в ордерах Stop-Limit вы указываете Stop-уровень, о котором мы говорили выше. То есть, тот уровень сопротивления, который необходимо пробить цене, чтобы мы полагали, что тренд начал расти.Достижение данного Stop-уровня активирует ваш лимитный отложенник. Лимитную цену для покупки вы определяете точно также, как в предыдущем примере покупки через обычный лимитный отложенный ордер.
Таким образом, ордера Stop-Limit позволяют трейдеру подстраховываться и покупать только те криптовалюты, стоимость которых растет.Биржи криптовалют со стоп лимитами встречаются реже. В нашем рейтинге криптовалютных бирж из тех, кто дает работать со Stop-Limit ордерами вы найдете биржу Binance, на которой кроме обычных лимитных криптовалютных ордеров можно использовать, также, и ордера Stop-Limit.
Перейти на сайт биржи BINANCE
Поделиться с друзьями:binary-club.ru
Сведение ордеров на бирже. Механика рынка. Отличие лимитных ордеров от рыночных.
Самое лучшее объяснение сведения ордеров.
Существует огромная масса ордеров. Можно даже через стоп зайти в рынок, т.е. казалось бы, стоп нужен для выходов, но через него можно зайти. Кроме того, многие ордера остаются до сих пор неизвестны. В прошлом одна компания в США, заработала очень много денег за счёт исполнения специфических ордеров. Используя эти ордера они вставали вперёд очереди. Если кто-то хочет купить/продать какую-то позицию, и людей много, все они выстраиваются в очередь на покупку/продажу актива. За счёт использования специфических ордеров, эта компания вставала вперёд очереди и исполнялась первой, минуя толпу.
Так или иначе все ордера можно свести к 2-м типам. Это рыночный ордер и лимитный ордер.
Рыночные ордера исполняются по рынку. Когда человека не интересует цена, когда человеку необходим параметр времени, он использует рыночный ордер.
Если человека интересует конкретно цена, он использует лимитный ордер. Например человек хочет купить актив по цене 10.10, в таком случае он выставляет лимитные ордера (на форексе это отложные ордера) и по уровню 10.10 его исполнит.
Рыночные ордера двигают цену, лимитные ордера цену не двигают. Что бы цена выросла на 1 пункт, должны зайти люди РЫНОЧНЫМИ ордерами. При этом их должно быть много, что бы выкупить все лимитные ордера выше/ниже. Например. Сверху стоят 20 лимитных ордеров, что бы цена повысилась, хотя бы на 1 пункт, в рынок должен зайти 21 рыночный ордер.
К рыночным ордерам относят — вход по рынку и стопы.
К лимитным ордерам относят — лимитный вход в рынок и тейкпрофиты.
Предположим, что вы хотите купить яблоки, вы приходите на рынок и понимаете, что продавцов огромное количество. При этом у каждого продавца и покупателя своя цена. Один человек продаёт по 10 рублей за кг, другой по 20 рублей. Вы, к сожалению, не можете узнать среднею цену, т.к. перед вами находится ОГРОМНОЕ количество продавцов и покупателей. Вам необходим человек, который вас свяжет с другими продавцами/покупателями и хотя бы скажет среднею цену.
Вы подходите в палатку того, кто занимается контролем рынка.
Ашот это посредник, между вами и покупателем/продавцом.
Предположим, что вам необходимо купить 10 кг. яблок. Вам эта цена кажется адекватной, да и купить нужно здесь и сейчас, потому что сейчас новогодние праздники. Что вы делаете? Вы спрашиваете Ашота. Какая цена на яблоки в текущем моменте?
Ашот предоставляет вам эту информацию и говорит «Цена на яблоки в текущий момент 10 р. за кг»
Вы отдаёте ему поручение. «Купи 10 кг. сейчас» В таком случае, вы зайдёте рыночным ордером, т.е. вы покупаете «по рынку» и Ашот свяжет вас с другим ближайшим продавцом. Предположим, что на уровне 11 рублей за кг, продаёт Вахтанг, 20 р. за кг. Ашот вас связал. Вы купил 10 кг по цене 11 рублей, т.к. там находится ближайший продавец, а Вахтанг продал 10 кг.
Предположим, вы зашли на рынок и понимаете, что цена в текущий момент слишком высокая. Вы не хотите покупать по текущей цене, но купили бы 2 кг. по цене 8 рублей за кг.
Вы спрашиваете Ашота, какая нынче цена? Ашот вам сообщает — текущая цена 10 рублей за кг. Вы говорите «Ашот, купи мне 2 кг., если цена будет 8 руб. за кг»
Ашот вносит ваш ордер в тетрадку, где пишет «Вася, покупает, 2 кг, по цене 8 рублей».
В таком случае, как только цена дойдёт до 8 рублей за кг. Ашот свяжет вас с продавцом по этой цене и вы зайдёте в рынок используя лимитный ордер. Вы встанете в долгую позицию по данному активу.
Ниже предоставлена тетрадка Ашота, куда он вносит желающих покупать или продавать.
По сути это своего рода стакан цен. Он есть везде, за исключением бинарных опционов и форекса, там это немного долгая история…
В данном случае мы имеем картину, когда сверху отражены лимитные заявки на продажу актива, а снизу лимитные заявки на покупку актива. Каждая лимитная заявка — это чей-то план, желание, купить/продать по определённой цене.
Когда есть подобная цена — рынок не будет никуда двигаться. Потому что у нас есть люди, которые желают продавать/покупать только по определённой цене. Иными словами — лимитные ордера не двигают рынком. Должен быть рыночный покупатель/продавец.
Предположим, что на рынке, внезапно, появляется рыночный покупатель актива. Тётя Таня хочет срочно купить 2 кг. яблок, что бы сделать на праздник своим внукам пирог. Она идёт к Ашоту и просит купить его 2 кг. по ближайшей цене.
Ашот связывает Таню и ближайшего продавца — Игоря. В таком случае, Игорь продаёт часть своей позиции и его объём становится уже не 6 кг, а 4 кг, т.к. 2 кг. он продал Тане. Цена не сдвинулась, но у Игоря объём понизился, теперь у него объём 4 кг.
Теперь предположим, что на рынок пришёл Карен. Карену подарили 40 кг. яблок и ему срочно необходимо их продать, т.к. они начинают пропадать.
Карен обращается к Ашоту и Ашот, в свою очередь связывает его рыночный ордер на продажу, с лимитными ордерами на покупку ниже. В данном случае Петя продавал 30 кг, и часть позиции Карен продаёт Пете — Петя заходит в позицию, но его лимитов больше нет. Таким образом, цена опустилась ниже. Вася продаёт Карену 10 кг, в таком случае, у Васи остаются лимитные ордера в размере 10 кг.
Поскольку Карен заходил по разным ценам (часть продал Пете, часть Васе), то средняя цена будет в районе 9,5 рублей.
Лимитные ордера цену не двигают.
Как исполняются стопы?
Предположим, кто-то купил позицию 40 кг. яблок по цене 10 рублей за кг. в целях перепродажи. Т.к. продавец не опытный. Он просит Ашота продать его позицию по цене 6 рублей за кг. И на уровне 6 р. за кг, Ашот ставит стоп-позицию.
В таком случае, при подходе цены к этому уровню — он выйдет из позиции используя рыночные ордера.
В итоге. Если мы хотим, что бы рынок куда-то двигался, мы банально выкупает ближайшие лимитные ордера и тупо заезжаем какой ни будь стороне на стопы. Рынок сам начинает двигаться в ту или иную сторону.
Если же мы хотим остановить рынок, в таком случае, мы переполняем рынок лимитными ордерами и происходит затормозка движения.
Фрагмент из книги
Рыночный ордер связывается с лимитным ордером, таким образом, происходит сделка. Рыночные ордера «двигают» рынок.Например, цена в терминале 10.08. Игрок А — ставил по цене 10.10 2 лимитных контракта на продажу. Игрок Б зашёл в рынок 2-мя рыночными контрактами, рынок передвигается на цену 10.10 с цены 10.08.Образуется бычья свеча.Только рыночные ордера двигают рынком.Рыночным ордером может являться также стоплос. Лимитным ордером также является тейкпрофит.Пример на яблоках.Вам необходимо купить 10 кг яблок. Вы звоните Ашоту и узнаете цену. Ашот, недолго подумав, отвечает: «1 кг яблок стоит 10 рублей». Вам это цена кажется высокой, и вы ему говорите: «Ашот, купи мне 10 кг яблок по цене 9 рублей за 1 кг». Таким образом, вы выставили лимитный ордер на покупку актива (яблок) объёмом 10 кг по цене 9 рублей за кг. Как только цена опустится до 9 рублей, Ашот купит вам 10 кг яблок (если на рынке будет такое количество объёма).Рыночный ордер. Ашот — крупный делец и у него практически всегда есть лимитные покупатели и лимитные продавцы. Предположим, вам необходимо купить 10 кг яблок. Вы звоните Ашоту и узнаете цену. Ашот, недолго подумав, отвечает: «1 кг яблок стоит 10 рублей». Вас эта цена устраивает, и вы говорите: «Ашот, купи мне сейчас 10 кг яблок по 10 рублей». Ашот смотрит в свою тетрадку и видит, что на данный момент у него есть 10 людей, которые попросили продать яблоки по цене 10 рублей за 1 кг. Ашот связывает вас между собой, совершается сделка. Цена при этом начинает перемещаться. Лимитный продавец продаёт 10 кг яблок, а рыночный покупатель покупает.Случается так, что у Ашота нет на данный момент нужного объёма. Допустим, вы хотите купить рыночным ордером (не хотите ждать, цена вам не сильно важна) не 10 кг яблок, а 100 кг яблок. Вы отдаёте распоряжение Ашоту, он смотрит в тетрадку и обращает внимание, что у него нет по цене 10 рублей такого объёма. В таком случае Ашот свяжет вас с лимитными продавцами по разным ценам. Часть вашего запроса он исполнит по цене 10 рублей, часть исполнит по 11 рублей за 1 кг, часть по 12 рублей за 1 кг. Таким образом, вы единолично создали спрос на актив (яблоки) и увеличили цену на яблоки с 10 рублей за 1 кг до 12 рублей за 1 кг.Как вы понимаете, только рыночные ордера двигают рынок.Так же рыночным ордером является стоп. Допустим, вы купили яблоки по 10 рублей, и, разумеется, вы боитесь, что цена может упасть, и вы потеряете деньги. В таком случае вы звоните Ашоту и говорите: «Братка, продай мою позицию по цене 9 рублей за 1 кг. И прошу тебя, Ашот, продай их быстро, боюсь, что цена может упасть и до 6 рублей». Ашот принимает ваш стоп-ордер (стоп лосс) и при достижении цены 9 рублей продаёт ваши яблоки РЫНОЧНЫМ ордером.Лимитным ордером является тейк профит. Допустим, вы купили яблоки по 10 рублей, и вы подумали, что цена может подрасти, и вы заработаете. В таком случае вы звоните Ашоту и говорите: «Братка, продай мою позицию по цене 12 рублей за 1 кг, можно не спешить, я не против продать эти яблоки и по 13, и по 14 рублей». Ашот принимает ваш лимитный-ордер (тейк профит) и при достижении цены 12 рублей продаёт ваши яблоки ЛИМИТНЫМ ордером.Вполне может быть, что Ашот исполнит часть вашей позиции, исполнит часть тейкт профита. Предположим, покупатель вроде как был, но он покупал рыночным ордером не 10 кг, а 5 кг, таким образом, Ашот продал ваш тейк профит (лимитный ордер) объёмом 5 кг, а остальные 5 кг — не исполнились. При этом цена может даже пойти вниз, и, возможно, вы продадите оставшийся объём 5 кг по 9 рублей, Бог его знает. Хотя на деле такое случается редко.
Материалы по теме
xn----dtbjkdrhdlujmd8i.xn--p1ai
Что такое ордер? Типы ордеров? - Часто задаваемые Вопросы
Ордер – это приказ дилеру осуществить операцию по купле-продаже валюты.Как мы с Вами знаем, ордера делятся на два типа: Stop/Loss & Take/Profit. Определить тип ордера очень легко. Для этого нужно запомнить, что тип ордера всегда определяется по отношению к текущей цене на момент его выставления. Купить выше или продать ниже – это Stop/Loss. Продать выше или купить ниже – Take/Profit. (S/L – это всегда сделка по менее выгодному для клиента курсу,чем сейчас, T/P – по более выгодному, чем сейчас).Помимо этого, в зависимости от предназначения ордера, его можно классифицировать как простой, взаимоотменяемый и по исполнению.
Простой ордерЭто одиночный ордер, который используется для входа в позицию либо выхода из нее.при достижении рынком указанной в ордере цены. Так же, необходимо учитывать, что ордер должен выставляться не ближе 10 пунктов от текущей цены (рынка). Так как мы всегда продаем по цене bid, а покупаем по цене ask, то соответственно ордер на покупку должен выставляться не ближе 10 пунктов от цены ask , а ордер на продажу от цены bid.
Взаимоотменяемые ордераЭто пара ордеров которые в большинстве случаев являются сочетанием ордера Take/Profit с ордером Stop/Loss. Как правило, они выставляются при наличии открытой позиции и позволяют полностью контролировать ее состояние. Основное преимущество при работе с взаимоотменяемыми ордерами заключается в том, что при исполнении одного из ордеров, второй отменяется автоматически.
Ордера по исполненииЭто связка ордеров, которая содержит один простой (открывающий), и один либо два взаимоотменяемых ордера.Особенность этой связки заключается в том, что взаимоотменяемые ордера выставляются дилером в рынок только после срабатывания открывающего ордера. По сути, используя ордера по исполнении Вам не нужно постоянно находиться у монитора, отслеживая рынок. Дилер сам откроет Вам позицию, и в последующем будет контролировать ее состояние вплоть до момента срабатывания одного из взаимоотменяемых ордеров. Просто дожидайтесь результатов, занимаясь своими делами.
Срок действия ордеровВремя действия ордеров не ограничено. Ордер будет находиться в рынке до момента его исполнения либо до отмены. В связи с этим, не забывайте снимать ордера сразу после закрытия позиции, и обязательно дожидайтесь подтверждения о снятия от дилера.Ордер подлежит исполнению в тот момент, когда рынок достигнет отметки указной в ордере. При этом важно не забывать, что ордер на продажу исполняется по цене bid, а ордер на покупку по цене ask. Это необходимо учитывать, проверяя правильность исполнения ордера в программе Румуc, в которой отображаются только цены bid. То есть, если у Вас стоит ордер Stop/Loss на покупку по цене 1.2050, то он будет исполнен, когда график достигнет цены 1.2045.Запомните! На графиках всегда идет цена bid, а цена ask = цена bid + спрэд. Соответственно 1.2045 + спред 5 пунктов = 50, ордер на покупку по 1.2050 будет исполнен. Точно так же с ордерами на покупку ниже рынка, или Take/Profit, для того, чтобы исполнился ордер на покупку по цене 1.2045, график должен опуститься до уровня 1.2040.На спокойном рынке, время исполнение ордера, как правило, не более 15секунд. Максимальная задержка в исполнение ордеров возможна в момент выхода важных экономических данных, когда рынок пролетает большое кол-во пунктов за одну – две котировки, и к исполнению подлежит лавина ордеров. Однако, процесс максимально автоматизирован, и время задержки не превышает 1-2 минут. Поэтому, в случае не исполнения выставленного ордера, не пытайтесь сами исправить ситуацию, позвоните дилеру и выясните состояние ордеров и позиций у него. Таким образом, Вы сумеете избежать недоразумений и неожиданных финансовых потерь.
Источник: https://www.fxclub.org/faq/chto-takoe-order-tipy-orderov/ - Что такое ордер? Типы ордеров?
-
Если вы уже готовы торговать на реальном счёте
Вы открываете торговый счет, пополняете его деньгами и начинаете совершать сделки на рынке CFD и FOREX.
Открыть торговый счет
-
Как попробовать, не рискуя собственными деньгами?
Специально для начинающих мы предлагаем демо-счет, который полностью соответствует реальному счету. Разница в том, что вам не нужно вносить какие-либо средства. Демо-счет — идеальный способ увидеть все своими глазами, понять простые правила торговли CFD и научиться зарабатывать на товарных рынках и рынке FOREX.
Открыть демо-счет
www.fxclub.org
