Виды биржевых графиков. Биржи график

Как читать трейдерские графики: форекс, акции. Изучение

Как читать графики ? Этот вопрос волнует многих начинающих трейдеров на форексе, осознавших, что многие из индикаторов технического анализа запаздывают или попросту не работают. В этой обучающей статье рассмотрим два примера реальных торгов на разных рынках, чтобы помочь начинающим трейдерам понять:

Как научиться читать рынок форекс. Для этого мы проведем анализ японских свечей валютной пары доллар/рубль, USDRUB.
Как читать графики акций. С этой целью изучим график баров акции компании Газпром, GAZP.

Закон спроса и предложения

Но сначала надо усвоить два базовых принципа, которые проливают свет на умение как прочитать график.

Читать графики надо слева направо. Почему? Представьте, вы включили канал, где транслируется футбол. Команды вам неизвестны. Вы не можете сходу сделать разумную ставку на победу одной из них. Иначе это будет чистый азарт, чтение графика же – это метод разумного суждения о рынке, с целью получения прибыли. Думающему игроку нужно знать – как играли команды (быки и медведи) предыдущие матчи, какие события происходили в течение сегодняшней игры. Это первый принцип, который нужно усвоить, чтобы узнать как научиться понимать и читать графики бирж – изучать бары графики и свечи как историю, развивающуюся во времени слева направо и анализировать текущую ситуацию в контексте прошлого.
Читать графики надо, анализируя взаимодействие трех независимых параметров: объем, время и цену. Потому что анализ трейдерских графиков сводится к вычислению баланса спроса и предложения. А силы спроса и предложения, по одноименному закону выражаются через цену (вертикальная ось на рисунке выше) и объем (количество сделок, горизонталь). Умея читать графики объма и цены во времени, трейдер может увидеть изменение баланса покупателей и продавцов (причина), и заблаговременно занять выгодную позицию, перед тем, как цена начнет изменяться (следствие). Трейдеры валютами спрашивают как читать графики форекс, если брокер не предоставляет данные о реальных объемах? Ответа два:— замещать данные реальных объемов тиковыми объемами. Гэвин Холмс как и другие эксперты VSA утверждает, что тиковый объем правомерно показывает активность. А именно активность игроков – и есть смысл, отображающийся в величине объема, тикового или реального.— брать величины объема с производных инструментов. Например, с рынка фьючерсов. Что мы и сделаем. Начнем учиться читать графики форекс прямо сейчас!

Пример с долларом и рублем, или как научиться читать графики на форекс

Это минутный график фьючерса на рубль 27 января 2016 года. Принципы чтения графика для определения сигнала входа в скальперскую сделку, показанные ниже, работают на всех рынках (нефть, акции, золото) и в любом масштабе времени. Тип графика – на усмотрение трейдера. График баров форекс не отличается от свечного с точки зрения трейдера, читающего его. Это дело вкуса, но большинство экспертов, начиная с Ричарда Вайкоффа, а именно: Том Уильямс, Дэвид Вайс, Гэвин Холмс и другие – предпочитают выводить бары на графики.

Рисунок 1. Как научиться читать графики по японским свечам.

График 1. Как научиться читать графики по японским свечам.

1. После открытия рынка, цена сделала спринг (обманный маневр вниз, сбивающий стопы вчерашних быков, и увлекая медведей в убыточные продажи).2. Волна покупок, запирающая продавцов в минусе. Зеленый цвет на гистограмме объемов превышает красный – покупки происходят по рыночной цене, бычий признак.3. Над уровнем 80300 происходит sot – shortening of the thrust – сокращение прорыва. Каждый новый high демонстрирует все меньший прирост цены на графике. Признак того, что медведи оказывают сопротивление. Последовавшая нисходящая волна в 9:45 – дополнительное тому подтверждение.4. Синяя стрелка 10:16 показывает свечу на графике, когда усилия покупателей не принесли роста. И скорее всего, отображали продавцов, встречающих ask-и выше 80250 (тоже, кстати, sot)5. Красная стрелка – сигнал к входу в короткую позицию. На фоне у нас – несколько медвежьих признаков, оправдывающих шорт. И эта свеча с преобладающим объемом продаж может отображать начало нисходящей волны. Шорт открывается в следующие 2-3 минуты, например по 80100, со стопом 80250, и целью 79500 – уровень, где покупатели показали свое преимущество, начав утреннюю восходящую волну. Потенциал сделки: возможный убыток 150, возможный профит 600. Отношение: 1:4 – хорошее отношение для сделки с высокой вероятностью успеха.

Отметьте, при чтении графика по японским свечам не используются никакие индикаторы, только чистые графики объема и цен, дополнительно отмечаются только важные уровни.

Пример с акциями Газпром, или как научиться читать графики на квик финам.

В отличие трейдеров, которые думают какими объемами дополнить график баров форекс – тиковыми, или фьючерсов, трейдеры фондовых рынков получают в свой терминал (в данном примере – квик от компании финам) официальные данные ММВБ об объемах совершенных сделок.

График 2. График акций изучение спроса и предложения. GAZP, 30м.

График 2. График акций изучение спроса и предложения. GAZP, 60м.

Обратите внимание на поведение акции в день обозначенный красным квадратом. После резкого взлета цены на повышающем баре 12 ноября 2015, стоимость акции Газпром демонстрировала сравнительную силу относительно общего рынка (тонкие бары на графике) на следующий день 13 ноября 2015 — бычье изменение в поведении. Утром в понедельник внимательный трейдер мог открыть длинную позицию по сигналу спринг, когда цена опустилась ниже минимума предыдущего дня. Другой вариант техники входа — на пробое сопротивления с растущим объемом.

Если вы – валютный торговец, и вас больше интересует как прочитать график баров на форексе, обратите внимание на статьи с тегом форекс. Для трейдеров фондового рынка – бесплатный видеоурок как читать графики от профессионального инвестора Филиппа Фристона.

Полезный совет: Чтобы улучшить навык чтения рынка, используйте способ обучения, который предложил Ричард Вайкофф. Закройте правую часть графика плотной бумагой, и открывайте его, сдвигая бумагу вправо бар за баром. Фиксируйте свои умозаключения с каждым открытым баром. Учитесь читать график, тренируйте свое умение, и вы никогда об этом не пожалеете.

Анализ графиков

Анализ графиков цены акций – это и есть непосредственно технический анализ, методы которого применимы ко всем временным масштабам, так как ценовые графики имеют фрактальную природу. То есть когда одна часть системы заключает в себе информацию о всей системе (идеальным примером здесь может служить молекула ДНК).

Масштабы графиков цены

Следует отметить, что чем бОльшим масштабом вы пользуетесь, тем точнее и эффективнее будет результат. Успешные трейдеры анализируют графики нескольких масштабов, — от крупного к мелкому. В первую очередь вам стоит научиться читать месячные и недельные графики с тем, чтобы определить наличие долгосрочной тенденции. Затем – дневные и часовики. И уж потом, если вы, конечно, выбрали спекулятивную, а не инвестиционную торговую стратегию, можно переходить к мелким масштабам. Минутные графики обычно используются исключительно для максимально точного входа в позицию и только после того, как получены сигналы с более длительных временных масштабов.

Анализ недельных графиков производится, как правило, в начале новой рабочей недели и служит справочным материалом для работы на данной неделе. Обязателен для использования на всех рынках со всеми видами товаров. Зачастую задает тон работы на неделю. Эрик Найман, «Малая энциклопедия трейдера».

Свечные графики

Рассказывая о графическом анализе, я буду иллюстрировать свечные графики — те, в которых информация представлена в виде японских свечей. «Тело» свечи отображает интервал между ценой закрытия и открытия, а «тени» (или «хвосты») – максимальную и минимальную цену выбранного периода. Темный цвет свечи означает, что цена закрытия была ниже цены открытия. Светлый подразумевает, что цена выросла.

Свечи оптимально отображают рыночную ситуацию — линейные графики, бары и прочая экзотика им очень сильно проигрывают. В настоящее время японские свечи и их комбинации являются самостоятельным методом технического анализа, позволяющим принимать торговые решения, и этому методу посвящены довольно увесистые фолианты.

Поддержка и сопротивление

Как мы видим на графике ниже, во время своего движения цены формируют локальные максимумы и минимумы. По уровню предыдущего локального минимума можно определить уровень поддержки. Поддержка – это уровень на графике, где стремление купить настолько велико, что может противостоять давлению продавцов. От сильной поддержки цена отскакивает с резвостью мяча (как в левой части графика).

Сопротивление является противоположностью поддержки. Это уровень выше рынка, где давление продавцов намного сильнее возможностей покупателей. В результате чего рост останавливается и обычно сменяется падением. Слабые поддержка и сопротивление могут лишь приостановить движение цены, в то время как сильные способны развернуть тренд (правая часть графика). Сильные уровни можно определить и по увеличивающимся объемам торговли. Также считается, что чем дольше проторговывался определенный уровень, тем он сильнее. Высокий ценовой коридор тоже может означать приличную силу ограничивающих его линий поддержки и сопротивления…

Сильные линии поддержки и сопротивления

Свойства линий поддержки и сопротивления

Крайне интересным свойством ценовых уровней является их способность меняться ролями. Когда поддержка пробивается, — эта линия может стать сопротивлением. Когда прорывается сопротивление, то через какое-то время оно уже может обратиться в поддержку…

Пробитое сопротивление становится поддержкой

Также цена имеет интересное (и полезное) свойство тестировать пробитый уровень, возвращаясь к нему и иногда предоставляя трейдеру возможность продать (или откупить) бумагу по более привлекательной цене…

Цена вернулась протестировать пробитую поддержку

Торговля от уровней поддержи и сопротивления

Ну а теперь — о практическом применении вышесказанного. Ценовые уровни могут стать надежными сигналами к совершению сделки для вашей торговой системы. Например:

Сигнал к покупке – это прорыв ценой линии сопротивления.
Сигнал к продаже – это пробой поддержки.
Если у вас открыта длинная позиция, то защитный ордер стоп-лосс ставят под линией поддержки.
Если открыта короткая позиция — над линией сопротивления.
Откат цены от линии сопротивления может стать сигналом к фиксации прибыли и закрытию длинной позиции (например, с помощью ордера тейк-профит).

Ложный пробой

Какой-то охотящийся за стоп-лосс ордерами маркет-мейкер заставил нашего трейдера купить на внутридневном максимуме! … Неужели он и вправду сидел на моих лекциях? Наверное, несколько занятий он пропустил. Никто и никогда не говорил ему о том, что трейдинг прост настолько, что можно продать на уровне сопротивления и потом ждать обвала. Правда, иногда обвалы случаются через секунду после открытия короткой позиции. Таким трейдам можно радоваться. Но вы также должны уметь торговать. В данном случае имеется в виду умение обращения с фальшивыми прорывами. Майк Беллафиоре, «Один хороший трейд».

Фальшивые прорывы или ложные пробои (трейдеры частенько подбирают этому явлению непечатные выражения), не только с убытком выносят защитные стоп-ордера тружеников биржевой нивы, но и заставляют трейдеров-новичков, реагирующих на ложные сигналы, совершать убыточные сделки. Именно поэтому опытные трейдеры всегда следят за тем, чтобы пробои сопровождались всплеском объема. А для открытия позиции предпочитают дождаться закрепления цены на новом ценовом уровне (как на графике ниже)…

Пробой сопротивления

При анализе графиков имеют место и некоторые подводные камни.

Большая часть из того, что прекрасно выглядит на графиках – скажем, процентов 90, — в реальной жизни не работает. Уильям Экхардт.

Когда деньги жгут карман, когда азарт бежит впереди терпения и дисциплины, трейдер-новичок, старательно вглядываясь в график, способен увидеть любую кракозябру, подтверждающую его неуемное желание совершить ненужную сделку. В то время как беспристрастность и трезвый расчет — основные условия для качественного анализа, составления торгового плана и принятия решения об открытии позиции. И именно поэтому психологии трейдинга в этом учебном курсе уделяется особое внимание.

Ну а для того, чтобы научиться анализировать графики, нужно как можно чаще анализировать графики. И со временем вы обнаружите, что каждая бумага имеет свои особенности и даже свой характер. Одна акция по своему поведению похожа на взбалмошную динамо-девицу. Другая — на недоверчивого тугодума-тяжеловеса. А третья вдруг обнаружит определенные закономерности в своем поведении, используя которые вы сможете стабильно зарабатывать на фондовом рынке.

Я бы сказал, что графики могут помочь тем, кто умеет их читать, или, точнее, кто умеет их усваивать. Эдвин Лефевр, «Воспоминания биржевого спекулянта».

В следующей статье рубрики Технический анализ мы поговорим о лучшем друге трейдера — Тенденции на фондовом рынке…

stocktrainer.ru

Виды биржевых графиков

В техническом анализе графики выглядят очень похоже на обычные бизнес графики. Это просто графическое представление изменения цен в определенный период времени. Например, график может отображать движение цен в течение одного года, где каждая точка будет строиться по цене закрытия дня.

Биржевой график

На рисунке выше вы, как раз, можете видеть такой график. Внизу графика вы можете видеть даты. А справа от графика отображается шкала цен. Если посмотреть на определенную точку на графике, то можно узнать цену закрытия в соответствующий день.

В торговых терминалах, которых сегодня достаточно много, всегда есть возможность подстраивать под свои нужды временные интервалы и прочие свойства, чтобы анализ биржевых графиков максимально соответствовал вашим стратегиям и задачам.

Основные виды биржевых графиков

Есть четыре основных вида биржевых графиков, которые сегодня активно используются трейдерами и инвесторами, в зависимости от того, какая информация их интересует и какими знаниями они обладают. Итак, это может быть:

Линейный график
Бары
Японские свечи
Крестики-нолики

Ниже мы рассмотрим каждый из этих видов отдельно. Обратите внимание, насколько по-разному происходит построение биржевых графиков и какие данные они отображают.

Линейный график

Самый базовый и простой вариант биржевых графиков – линейный. На нем отображаются только цены закрытия в определенный период. Линия формируется путем соединения точек, которые соответствуют цене закрытия и времени закрытия.

Линейный биржевой график

Линейные графики не отображают информацию о диапазоне движения цен. То есть, если вы выбрали для построения графика дневной период, то каждая точка будет отображать цену закрытия дня, но вы не будете видеть, каких максимумов и минимумов достигала цена в течение дня и цену открытия.

Однако цена закрытия считается самой важной в сравнении с минимумами и максимумами или открытием.

Бары

Биржевой график барами предоставляет больше информации, чем линейный. На нем вы можете видеть ключевые моменты изменения цены. График выглядит как серия вертикальных линий. В случае если вы выбрали дневной интервал, то каждая вертикальная линия представляет один день.

Пример биржевого графика – бары

Верхняя точка бара показывает максимум, которого достигла цена, а нижняя точка это минимум, до которого опускались котировки. При этом на баре вы можете видеть две горизонтальные отметки, слева и справа. Риска слева показывает цену открытия, а справа отображается цена закрытия.

То есть, получается, что если правая отметка ниже левой, то это означает, что цена закрылась ниже открытия. Обычно такой бар окрашивается в торговых терминалах в красный цвет.

И наоборот, если правая отметка выше левой, то значит, цена за этот период выросла. Такой бар обычно окрашивается в темный или зеленый цвет.

Японские свечи

Свечи очень похожи на бары, но отличаются по своей конструкции. Как и бары, свечи также рисуются в виде вертикальных линий. Тонкие линии сверху и снизу показывают диапазон торгов в этот период, то есть, максимум и минимум.

Разница заключается в том, как отображаются цены открытия и закрытия. В случае со свечами это утолщенная часть, которую еще часто называют телом свечи. Как и в случае с барами, направление движения цен показывается цветом.

Проблема заключается только в том, что разные сайты, ресурсы, торговые терминалы и остальные используют различные цветовые схемы. Важно понимать, что в отличие от баров, со свечами можно сказать, где цена открытия, а где закрытия, только если знать падала цена или повышалась. А это определяется ее цветом.

Пример биржевого графика – японские свечи

Например, если цена закрытия ниже открытия, то свеча будет окрашена в красный (или черный) цвет. Очевидно, что верхняя граница тела показывает цену открытия, а нижняя закрытие.

И наоборот, если свеча окрашена в белый или зеленый цвет, то верхняя часть тела свечи показывает цену закрытия, а нижняя открытия.

Поэтому если вы решите пользоваться для своей торговли японскими свечами, обязательно выясняйте, какой цвет используется для падающих свечей, а какой для растущих.

Крестики-нолики

Графики крестики-нолики встречаются не часто, а многим инвесторам они вовсе незнакомы. Но они имеют довольно длительную историю и раньше многие трейдеры пользовались такими графиками для торговли. Крестики-нолики отображают движение цены и особенно не фокусируются на объемах, времени и мелких коррекциях.

Биржевой график крестики-нолики

Когда вы взглянете на такой график первый раз, то увидите серии крестиков и ноликов. Крестики показывают, где цена росла, а нолики показывают, где она падала. То есть, по сути график крестики-нолики показывает тренды. Ниже обычно есть еще буквы, которые означают месяца.

Новичкам обычно бывает не просто разобраться в таких графиках. Может, поэтому они сегодня используются довольно редко.

Кроме того, крестики-нолики настраиваются индивидуально. В частности указывается, сколько цена должна пройти в обратном направлении, чтобы сменился тренд, то есть, с ноликов на крестики и наоборот.

Вывод

Биржевые графики – это основа технического анализа. Важно, чтобы вы четко представляли, что они отображают, какую информацию показывают. Несмотря на то, что вы, скорее всего, выберете себе наиболее удобный вид отображения данных, на многих ресурсах и в новостях вам придется сталкиваться со всеми этими видами биржевых графиков.