Как правильно применять риск менеджмент в трейдинге на Форекс? Риск менеджмент на бирже
Как грамотно управлять риском на бирже?
Риск является возможностью потери. Предположим, что у нас есть какие-то акции (валюта, облигации), пока существует вероятность снижения цен, мы подвержены риску. Сама акция не является риском, равно как и сам убыток. Риск – это возможность убытка. При торговле валютами риски неизбежны, и лучшее, что мы можем сделать, научиться управлять ими.
Управление рисками в трейдинге
Управление рисками это расчёт и контроль возможности потерь. Расчёт и контроль рисков, увеличение или уменьшение позиций является основной деятельностью риск-менеджеров (основной задачей трейдера).• Консервативный подход к риску заключается в том, что на 1 сделку ставится 1-2% от вашего депозита. При таком подходе, даже 5-10 убыточных сделок подряд не принесут вам серьезной просадки депозита, и вы сможете продолжать торговлю. Это значит, например, что при депозите в 2000 долларов США, ваш риск не должен превышать 40 USD в каждой из сделок. Но вероятность, что все 10 сделок подряд будут убыточными, относительно невелика и, соответственно, потери депозита, то же. В общем, для начинающего трейдера первоочередной задачей должно быть сохранение депозита и на втором – получение прибыли.• Для начинающих трейдеров, оптимальным вариантом торговли является торговля одной позицией и лишь, получив определенные навыки и опыт контроля ситуации и рисками можно торговать несколькими валютными парами.• При открытии нескольких сделок по одной валютной паре или нескольким финансовым инструментам, следует помнить, что совокупный объем риска по всем открытым позициям не должен превышать 5 -10 % от размера депозита.• В классической трендовой торговле соотношение «риск-прибыль» в каждой конкретной сделки должно быть не менее 2:1- 3:1. Это правило не действует при высокочастотном трейдинге (скальпинге и некоторых видах интрадея).
• Так же, часто трейдеры, при достижении небольшой прибыли в 5-15 пунктов сразу переносят ордер Stop-loss на уровень безубытка, забывая, что в большинстве случаев цена повторно тестирует уровни входа и лишь, затем двигается в выбранном направлении. Это приводит к «выбиванию» трейдера, и часто, из очень выгодных сделок.• Обязательное использование защитных ордеров. Попытки торговать без установки Stop Loss или использование «ментальных» способов их установки, рано или поздно закончатся потерей депозита. Особенно актуально это, для начинающих трейдеров, еще не имеющих достаточных навыков торговли в условиях психологического дискомфорта и стресса и, надеющихся до последнего на «разворот рынка, удачу, свою правоту».
Грамотное управление капиталом.
• Прежде всего, никогда нельзя торговать на «заемном» или «критически» важном для вас или вашей семьи капитале. В такой ситуации, вы будете думать исключительно о деньгах, и боязнь потери не позволит вам сосредоточиться на процессе торговли.• Ваш депозит должен быть достаточным, что бы размер торговой позиции составлял 1-2% от депозита. Начинающим трейдерам, лучше депозит разделить на две части, оставив одну из них, как страхующую «подушку».• Установите для себя правило: три убыточных сделки подряд и торговля на сегодня должна быть прекращена. Остаток дня посвятите разбору сделок и ошибок, допущенных в торговле. К увеличению позиций, подходите осознанно, это право нужно заработать – разрешите себе увеличение торговых позиций только после получения прибыли в трех сделках подряд.
Главное, что нужно взять за правило: риск в одной сделке должен быть не выше 2%. Кредитное плечо может быть разным, но потенциальные потери не должны превышать двух процентов торгового счета.
Почему это так важно рассмотрим на примере, где увидим разницу между риском 2% в одной сделке и 20%-риском. Депозит в обоих случаях 10000$. Что произойдёт с нашими деньгами после 10 убытков подряд?
Там где был риск 2% — депозит пострадал, но не очень сильно. Осталось почти 8333$. А там где был риск 20% осталось всего 1342$Как говорится – почувствуйте разницу!
Правила управления рисками Forex1) Проделайте предварительную домашнюю работу2) Создайте план торговли и придерживайтесь его3) Диверсифицируйте (риски)4) Не инвестируйте все свои деньги5) Применяйте стоп –ордера6) Торгуйте по тренду (спорное правило т.к. есть методы торговли и против тренда)7) Допускайте ошибки и терпите убытки (это неизбежно)8) Не торгуйте чрезмерно9) Контролируйте свои эмоции10) Если сомневаетесь, выйдите из игры (закрой сделку).
С вами был Артур Быков (проект Агудар). Успехов!
Видеозапись для закрепления материала:
blog-forex.org
Риск менеджмент в трейдинге и мани менеджмент на Форекс / Tradehow
Риск-менеджмент и мани-менеджмент – неотъемлемая часть прибыльного трейдинга. Без знаний основ у трейдера резко повышается шанс потерять свои деньги. Поэтому первое, чему следует научиться каждому торговцу – это грамотно управлять своим капиталом, и в прибыльные периоды, и во время просадок.
Что такое мани-менеджмент и риск-менеджмент?
Термин «мани-менеджмент» происходит от английского money management. Так называется процесс грамотного управления капиталом. В это понятие входят:
- правила диверсификации инвестиций;
- инструменты и методы для приумножения капитала;
- хеджирование.
Мани-менеждмент относится не только к трейдингу, а к товарно-денежным отношениям, спекуляции и бизнесу в целом. Для каждой сферы есть свои правила.
Для справки! Порядок управления капиталом для торговли на бирже был сформулирован еще в начале XX века, одним из самых успешных трейдеров в истории. Джесси Ливермор заработал и приумножил свое состояние, научившись грамотно управлять прибылью и рисками.
Некоторые путают понятия риск-менеджмента (РМ) и мани-менеджмента (ММ) в Форекс. Действительно, эти учения во многом пересекаются.
Если ММ – это правила управления капиталом, то риск-менеджмент на Форекс призван ограничивать потери. Зарабатывать на биржевых рынках мало, нужно научиться не терять, ведь трейдинг является высокорискованной сферой. Профит формируется в результате соотношения удачных и неудачных сделок.
И та, и другая система подразумевает под собой четкое планирование торговли и правила, которым следует неуклонно следовать. Интересно, что современные условия системы управления капиталом и ограничения рисков включают в себя психологические аспекты. Дело в том, что трейдером часто руководят чувства злости, огорчения и разочарования из-за просадок, и возникает азарт после получения прибыли. Некоторые торговцы считают, что можно отступить от правил при заключении сделки, что может привести к потере средств.
Более подробно о ключевых аспектах минимализации рисков и правильном распоряжении инвестициями можно узнать из видео.
Правила мани-менеджмента и риск-менеджмента
Профессиональные трейдеры самостоятельно составляют «свои правила игры». То есть, они устанавливают суммы, которыми торгуют, ограничивают риски и диверсифицируют средства, исходя из своего опыта и знаний. Однако новички вряд ли умеют правильно распоряжаться депозитом. Поэтому начинающим лучше использовать приемы, которые были уже не раз проверены на реальном рынке.
Основные правила управления капиталом и ограничения рисков:
- Сумма денег, которая используется при заключении одной из сделок, не может превышать определенный процент от общего депозита. Для новичков это значение составляет не более 2%, опытные трейдеры могут использовать до 5%.
- При торговле нужно обязательно использовать ордера Stop Loss. Его размер должен вычисляться в зависимости от ликвидности торгуемого инструмента.
- Сумма на счету не должна превышать 20% от общего капитала для торговли. Это правило хотя и является одним из главных, но, к сожалению, в современных реалиях стало не актуально. Дело в том, что условие сформировалось, когда на биржу даже не пытались приходить, не имея меньше, чем 5000$. С появлением центовых и микро-счетов это правило не используют, потому что торговать просто будет нечем.
- Уметь регулировать соотношения прибыли и просадок. Уровни Stop-Loss и Take-Profit нельзя выставлять одинаковые. Планируемая прибыль должна превышать потенциальный убыток хотя бы в 3 раза, чтобы профит, в случае чего, помог выйти из просадки, да еще заработать, если сразу несколько сделок окажутся неудачными. Это правило может корректироваться, если в торговой стратегии заложено другое соотношение.
- Диверсификация – самое главное правило инвестирования. В данном случае речь идет о диверсификации и оптимизации рисков. К примеру, при долгосрочной торговле с большим объемом сделки для защиты своих средств рекомендуется открывать сделки на короткий и средний срокам, причем используя для этого другие инструменты и условия работы в целом.
По этим правилам видно, что в них уже заложены приемы риск-менеджмента.
Для управления капиталом существуют и другие рекомендации, в которых учитываются современные аспекты торговли. Сформированы они были гораздо позже, причем учитывались современные аспекты торговли.
Правила риск-менеджмента в трейдинге:
- Для входа в сделку и выхода из нее нужно иметь заранее построенный план. Входить в рынок на эмоциях крайне опасно, и не следует поддаваться случайным порывам.
- Для прибыли и оптимизации рисков нужно использовать сильные сигналы разворотов, а не случайные откаты.
- Не стоит торговать на кратковременных позициях, не набравшись достаточного количества опыта.
- Покупать актив нужно у нижней границы канала на отскоке, а продавать у верхней.
- Применение Stop Loss является обязательным, причем выставляться он должен таким образом, чтобы случайные колебаний рынка не выбили эти уровни.
- Не ждать закрытия позиции по Margin Call Stop Out. Не стоит ожидать того, что цена вдруг развернется и пойдет в другую сторону. Лучше потерпеть небольшой убыток и попробовать его перекрыть, чем потерять весь капитал.
Такие правила могут противоречить некоторым стилям торговли. Например, они не актуальны для скальперов. Но стоит помнить, что эти условия учат управлять капиталом. После того, как спекулянт начнет понимать все нюансы и разбираться в движениях рынка, он может выбирать свои собственные системы. Главное правило для всех трейдеров, независимо от уровня подготовки и профессионализма, звучит как: «Не руководствоваться собственными эмоциями».
Как составить план и торговый отчет?
Перед тем, как войти в рынок, требуется обязательное составление торговых планов. Кроме того, после окончания торгов нужен четкий анализ и составление отчета, чтобы точно знать показатели прибыли и просадок. Не стоит путать это с торговой стратегией и системой. Трейдинг требует организованности и постоянных расчетов.
Важно! Торговый план должен быть готов перед началом торгов. Его можно напечатать и просматривать во время работы.
Торговый план должен иметь следующие пункты:
- Ограничение прибылей и убытков. Трейдер четко должен знать, какие цели преследует. К примеру, получив прибыль в 20-30 пунктов торги лучше закончить, так же и с убытками. Не следует выходить из посадки в этот же день, если она достигла 15% от общего депозита.
- Применение стратегий. Обычно трейдер не руководствуется одной системой, и в его арсенале их несколько. В своем плане нужно четко описывать, какую стратегию нужно применять при возникших условиях. К примеру, в какую сторону торговать при тренде, против толпы или по тренду.
- Стоит отметить в своем плане выход важных новостей. Для этого использовать экономический календарь. Нужно четко определиться, будут ли заключаться сделки во время выхода новостей, или лучше в это время отдохнуть.
- Многие трейдеры торгуют несколькими инструментами. Сразу стоит выбрать, какие графики будут открыты и какими активами торговаться, а также обязательно определить таймфреймы и сроки заключения сделок: скальпинг, краткосрочные, среднесрочные и долгосрочные.
- Также описать, при каких условиях торги следует срочно завершить: при ощущении азарта, волнения, расстройства. Играет роль сильная или низкая волатильность на рынке, непредсказуемые развороты и гэпы и так далее. Даже если соблазн слишком велик, вместе с ним возрастают риски.
У каждого трейдера должна быть составлена таблица, например, в Excel, где после завершения торгов он обязательно должен заполнять такие поля, чтобы видеть общую картину:
- Депозит до начала торгов.
- Дата и время открытия сделки.
- Торгуемый инструмент.
- Покупка/продажа.
- Тип ордера.
- Лот.
- Цена входа/выхода.
- Уровни Stop-Loss /Take-Profit.
- Цели по прибыли/убыткам (в пипсах, процентах и в валюте).
- Прибыль/убыток.
- Комментарий к сделке.
Также в этом документе должна быть отдельная таблица, где фиксируется начальный депозит, общий процент прибыли и убытков. В расчете всех этих данных торговцу поможет «Калькулятор трейдера», который имеется на сайте у каждого брокера
Таким образом спекулянт будет всегда в курсе, как обстоят его дела, сможет анализировать каждый день свою работу и принимать решения на основе этих данных.
Мани-менеджмент и риск-менеджмент – это то, что поможет трейдеру не оказаться в числе 90%, теряющих свой депозит. Именно поэтому его инструменты и приемы являются важнейшими. Никакие индикаторы и торговые роботы не помогут получить высокую прибыль, пока не будет четкой организации торгового процесса. Казалось бы, управлять собственным капиталом не так уж тяжело, но на самом деле правильно распределять, страховать и применять свои средства смогут только опытные спекулянты.
tradehow.ru
Риск менеджмент в трейдинге | Блог успешного инвестора
Сегодня продолжаю раскрывать форекс тематику и речь пойдет про риск менеджмент в трейдинге. Ведь главное правило торговли и инвестирования в целом состоит в том, чтобы первое – не потерять вложенные деньги, а уже затем – приумножить средства.
Содержание
- Риск менеджмент что это
- Правила риск менеджмента в Форексе
- Использование риск менеджмента личный опыт
- Итоги
Риск менеджмент что это
Риск при торговле на Форексе – это возможность потерять деньги. Риск менеджмент представляет собой умение управлять рисками. С рисками трейдер сталкивается при открытии любой сделки на рынке форекс и от умения их просчитывать, зависит успешность трейдера и ее продолжительность. Управление рисками в трейдинге делится на составляющие (правила).
Правила риск менеджмента в Форексе
- Расчет и установка максимального риска потери депозита по одной сделке. Рассчитывается в процентах к общей сумме депозита и зависит от стиля торговли. Как правило, при консервативной торговле рекомендуется ограничиваться 2% потери капитала за сделку. При умеренной торговле допускается рисковать 5%, при агрессивной – 10%. Ограничение устанавливается выставлением стоп лосса при открытии любой сделки. Допустим, депозит составляет 10 000$. Тогда максимальный риск потери по одной торговой сделке (стоп лосс) не должен превышать 200$. При этом открывать сделку рекомендуется в случае, если соотношение прибыль убыток прогнозируется 3:1 и 2:1. Об этом подробнее я писал в статье «Мани менеджмент в Форексе».
- Установка рисков потери депозита за торговый день, неделю, месяц. Определяется заранее на основе эмоционального состояния трейдера. Эмоциональная составляющая ищется экспертным путем – эта сумма, при потере которой вы сможете хладнокровно закрыть сделку, проанализировать ситуацию и открыть другую без подавленного состояния от просадок. Если вы торгуете осторожно и любое движение в минус портит вам настроение, лучше установить депозит на торговый день путем деления 2% от депозита в валюте на среднее количество открываемых сделок в день. По данным из предыдущего примера, если в течение дня вы одной или несколькими сделками слили 200$ торговлю следует прекратить. При расчете рисков потери капитала за неделю при консервативной торговле старайтесь не превышать 5% от депозита, за месяц -15-20%. Т.е. если вы стабильно 3-4 дня подряд сливаете торговлю лучше прекратить, успокоиться, переключить внимание на другие дела, и на следующей неделе вернуться к торговле. Аналогично, несколько неудачных торговых недель подряд с потерей 15-20% от общей суммы говорят о том, что вы торгуете против рынка. Нужно остановиться, проанализировать сделки на ошибки, отработать их и входить в рынок в следующем месяце.
- Уменьшение объемов торгуемых лотов после серии просадок – еще один инструмент риск менеджмента. После нескольких дней просадок, проанализировав ситуацию и передохнув, рекомендуется на время снизить лотность открываемых сделок в 0,5-2 раза в зависимости от стиля торговли. Заработаете вы меньше, но это защитит депозит в случае потери контроля над ситуацией. В этом и состоит главная цель риск менеджмента – защита депозита.
- Временная приостановка торговли на рынке форекс после серии больших просадок используется как крайняя мера после всех вышеперечисленных и предназначена для защиты от слива всей суммы депозита. Если человек продолжительное время сливает свой капитал и общий убыток составляет 40-60% от депозита, в большинстве случаев это означает, что трейдер находится в депрессивном состоянии. Лучше прекратить торговлю на пару недель (месяцев).
Использование риск менеджмента личный опыт
Как я уже писал, что до знакомства с мани менеджментом и риск менеджментом я слил на 50%-70% 3 депозита. Инстинктивно понимая, что в таком состоянии дальнейшая торговля ничего хорошего не принесет, прекращал торговлю на 1-3 месяца (т.е. использовал 4-ый способ). Оставшуюся часть денег переводил в ПАММ-счета. Начав торговать 4-ый раз стал придерживаться всех 4 правил риск менеджмента в трейдинге и, о чудо, несколько месяцев все шло отлично – хорошая стабильная прибыль, до того момента, когда я нарушил первое правило. Я забыл выставить стоп лосс, за что хорошо поплатился практически всей заработанной прибылью. Так, что следуйте правилам всегда и удачной вам торговли.
Итоги
К выше перечисленному хочу добавить что выбор брокера для торговли тоже играет важную роль. Рекомендую торговать в 2-3 компаниях. Что можно понять торгуя у разных брокеров?
- Будут ли отличатся котировки? Нечестные брокеры могут дорисовывать свечи, например для выбивания вашего стоп лосса
- Скорость исполнения ордеров – сравните как быстро исполняются ордера (открытие/закрытие)
- Стабильность работы сервера. При постоянных сбоях связи, торговать нормально не получится
- В случае проблем с одной из компаний вы не потеряете все свои средства
- Общее впечатление от работы с брокером
Я торгую у нескольких проверенных мной брокеров и рекомендую их:
Если у вас есть что дополнить или рассказать, пишите комментарии, делитесь своим опытом ограничения убытков. Подписывайтесь на обновления через почту чтобы быть в курсе новостей.
livetouring.org
Риск-менеджмент и управление капиталом в трейдинге
Во время торговли на бирже необходимо знать хотя бы об азах риск-менеджмента, но лучше разбираться в нем профессионально, ведь главный атрибут любых сделок, совершаемых на финансовых рынках – это риск. Без грамотного, профессионального управления, без риск-менеджмента на подобных рынках удержаться сколько-нибудь продолжительное время невозможно. Чтобы быть успешным трейдером, следует научиться оценивать риски, балансировать и снижать их. Только в этом случае капитал будет не только сбережен, но и приумножен.
Основы риск-менеджмента
Чтобы грамотно управлять капиталом, необходимо знать о следующих принципах:
- Не следует инвестировать даже в самый заманчивый проект больше чем половину от всего капитала.
Среди финансовых экспертов этот принцип также называется «не кладите яйца в одну корзину» или «диверсификацией». То есть, для того, чтобы успешно продолжить свою деятельность на финансовом рынке, лучше всего не вкладывать все средства только в одно начинание. Больше половины денег необходимо оставить для других проектов и для продолжения своей работы.
Некоторые экономисты рекомендуют инвестировать не менее 50%, а менее 5–30% в зависимости от рисков, которые сопровождают сделку.
- Вкладывайте в одну позицию не более 10–15% от общей располагаемой вами суммы средств.
Еще один совет из разряда диверсификации, который страхует от разорения. Он предупреждает, что в одну сделку нельзя вкладывать сразу много своих средств, лучше их грамотно распределить и ограничить свои риски, а прибыль сделать более стабильной.
- Норма риска в сделке не должна превышать 5% от общей располагаемой вами суммы средств.
Если соблюдать этот принцип, то убыточность любого трейдера будет меньше 5% от суммы его всего капитала. Это равно, или даже меньше, инфляции. В зависимости от того, в какой области инвестирования происходят торги, процент риска может снижаться до 1,5 %.
- Открывать позицию по группе инструментов следует на сумму гарантийного обеспечения, составляющих менее четверти от всей суммы капитала.
Инструменты из одной группы, когда начинают меняться общие тенденции на рынках, ведут себя в своем большинстве одинаково: если упала одна акция второго эшелона, скорее всего, упадут и другие. Поэтому открывать крупные позиции только для одной группы не следует. Средства необходимо дислоцировать так, чтобы все сделки, прошедшие с убытками, оказались скомпенсированными более прибыльными. Для того чтобы остаться на плаву, достаточно, чтобы прибыльные перекрывали убыток чуть больше чем нужно.
- Между диверсификацией и концентрацией должен быть соблюден баланс.
Хотя диверсификация – один из самых надежных методов риск-менеджмента для уменьшения рисков, даже в ее применении должна быть мера. Необходимо балансировать диверсификацию и концентрацию средств. Не нужно превращать ваш портфель в «фарш» инвестиционных инструментов, вам будет необходимо всего лишь открыть позиции по 5–7 группам инструментов. Перед составлением портфеля необходимо определить корреляцию между торговыми инструментами. Она может быть нулевой, но предпочтительно, чтобы она была отрицательной. В таком случае будущее падение одной группы инструментов будет компенсироваться ростом остальных групп.
- Выставляйте стоп-приказы.
Чтобы не возникало больших убытков, если изменение цен происходит не в вашу пользу, лучше всего заранее озаботиться и выставить Stop Loss. Он делает цену зафиксированной, что позволит по ней трейдеру закрыть позицию: позиция закрывается, если есть и завышенная, и слишком низкая цена. На то, каким будет выставлен Stop Loss, влияет анализ рынка, а также личная готовность и способность трейдера к опасным, рисковым, но прибыльным сделкам.
Выставляя Stop Loss, нужно правильно оценивать не только совокупность технических факторов, знать, как защищать и приумножать капитал, но и особенности личностных качеств, в частности, о своей способности к риску.
- Определите нормы прибыли.
Для любой, даже гипотетической, операции на рынке следует определить, каково будет отношение норм прибыли и убыток. Такой прогноз необходим для того, чтобы при наступлении нежелательных явлений на рынке риски оказались сбалансированными.
В финансовом мире хорошим соотношением считается 3:1.
При оценке риска сделки следует пользоваться всеми инструментами риск-менеджмента, и если сделка под них не подходит, то лучше от нее отказаться. Простейший пример: если трейдер рискует 200 $, то его прибыль от сделки должна быть не меньше 600 $ (600:200 так же, как и 3:1). Если по какой-то причине подобного соотношения добиться невозможно, от сделки следует отказаться вообще.
Реально существенный доход приносит лишь крайне небольшое число операций, поэтому следует постараться сделать так, чтобы он оставался высоким. Для этого нужно сохранять прибыльные позиции насколько возможно дольше, одновременно заботясь об уменьшении потерь. Это убережет ваш капитал в том случае, если сделка станет убыточной.
- Открывайте несколько позиций.
Если на рынке открыты несколько позиций и в них при этом используется один и тот же инструмент, то тогда трейдеру заранее нужно выделить, какие из них будут торговые, а какие – трендовые. Торговые нужны для краткосрочной торговли, поэтому их Stop Loss расположены близко. У трендовых, рассчитанных на долгосрочную перспективу, стоп-приказы расположены дальше. Это необходимо для того, чтобы сохранить позицию, если разброс цен окажется небольшим.
Только благодаря грамотной работе с открытием нескольких позиций можно максимально сократить риски и начать получать значительную прибыль.
Отличное видео о том что такое риск-менеджмент и как им пользоваться
Стратегии риск-менеджмента
Чтобы заработать на рынке, нужно выбрать правильную торговую стратегию управления капиталом.
Абсолютное большинство инвесторов начинают с того, что пытаются поглотить как можно больше информации. Они читают новости, находят статьи и аналитические отсчеты о той или иной компании, пытаются выяснить, что происходит с выбранным для анализа фирмой, заходят на форумы, читают то, что пишут эксперты, после чего выдают свой ответ: покупать или продавать.
Подобный интуитивный трейдинг хорош тем, что об определенной компании действительно становиться довольно много известно. Но он плох тем, что в результате такого прогнозирования можно добиться только сделок «мимо рынка».
Кроме знаний об объекте инвестирования, необходимо также разбираться в методах действия на финансовом рынке. На рынке трейдер редко может себе позволить ждать больше месяца, выслеживая необходимое ему стечение обстоятельств. Деньги должны крутиться быстрее. Стратегия «купи и держи» хороша только на самых прибыльных рынках, там она будет даже выгоднее инсайдерской информации и спекуляции. Однако, когда время «бума» заканчивается, нужно будет очень точно выбрать момент, когда от ценных бумаг придется избавиться.
Сейчас на рынке ценных бумаг есть 3 основных методов торговли:
- Скальпинг. Совершается множество маленьких положительных сделок, во время которых трейдер получает небольшую, но прочти безрисковую прибыль. Главным минусом является то, что некоторые сделки, прерванные не вовремя, на самом деле могли бы дать выигрыш трейдеру. Кроме того, даже одна серьезная отрицательная сделка может свести на нет все маленькие положительные сделки.
- Торговля внутри дня. Ваша торговая сделка не выходит за пределы одного торгового дня. Главный минус этого метода в том, что положительные результаты необходимо показывать каждый день, что приводит к психологическим трудностям, которые могут вызывать неправильные решения.
- Позиционная торговля. Считается одной из самых популярных, практически все трейдеры, оставшиеся на рынке в течение долгого времени, приходят именно к этому методу торговли.
Чтобы правильно пользоваться инструментами торговли и узнавать, каким образом в очередной раз изменится тренд, необходимы действительно глубокие знания о том, что происходит на рынке. Для тех, кто стремиться зарабатывать большие суммы, потребуется много энтузиазма, сил и времени, чтобы узнать все необходимое.
Риск-менеджмент для защиты капитала
Во время торгов нужно уделить особое внимание защите торгового капитала от сделок, не приносящих доход. Управление капиталом (или мани-менеджмент) – одна из тех идей, без постижения которых вы не сможете сохранить ваш торговый счет.
Впрочем, самая основная идея управления рисками очень проста: нельзя рисковать крупными суммами. Каждый раз за одну сделку нужно рисковать лишь малой частью ваших денег. Профессионалы на рынке советуют не рисковать средствами, которые составляют более чем 1% от вашего капитала.
Подобное ограничение значительно уменьшит ваши полосы неудач, ведь большинство денег останется при вас.
Например, если вы разбили вашу сумму на 100 частей и при каждой операции рискуете только одной этой частью (то есть, 1% от общей суммы капитала), вы сможете провести 20 провальных сделок, и у вас на руках останется еще 80% от всей суммы. Но если вы разобьете всю сумму капитала на 20 частей по 5% каждая, то рискуя одинаковыми суммами по 5% раз за разом, то вы останетесь ни с чем.
Полезные статьи:Соотношение риска и прибыли
Соотношение риска к прибыли – это то, какой суммой готов рискнуть трейдер, ожидая потенциальную выгоду. Это соотношение можно выражать как в денежном эквиваленте, так и в пунктах.
Например, если вы рискуете 1$ для того, чтобы получить прибыль в 2$, то соотношение будет выглядеть следующим образом: 1:2. А если есть риск потерять 30 пунктов, а ваша цель в этой сделке – 360 пунктов, то соотношение будет 30:360. Но их нужно подсокращать, как дроби, и тогда получим 1:12.
Общее правило: отношение риска к прибыли должно быть 1:2, но это минимум, лучше больше. Если вы придерживаетесь соотношения 1:2, то это значит, что вы должны совершать 1 сделку с прибылью из 3. Но если ваше соотношение 1:12, то вам, чтобы держаться на плаву, достаточно иметь прибыль в 1 сделке из 13.
Принцип Риск-менеджмента: Перед тем как входить в сделку, следует убедиться, что предполагаемая прибыль больше возможных убытков.
Чтобы оградить себя от провалов, заранее определитесь со стоп-лоссом и уровнем прибыли, после которых вы будете уходить с торгов, а также выберите точку входа. Все эти три параметра дадут вам нужную информацию для расчетов риска и потенциальной прибыли.
Хорошим методом регуляции соотношения риска и прибыли являются скользящие стоп-лоссы, которые помогут в большинстве убыточных сделок потерять значительно меньше, чем вы могли бы потерять.
Если вы нашли ошибку, пожалуйста, выделите фрагмент текста и нажмите Ctrl+Enter, и мы её обязательно исправим! Огромное спасибо вам за помощь, это очень важно для нас и наших читателей!
equity.today
Риск менеджмент в трейдинге: основные правила успеха!
Детство прекрасно тем, что максимальные риски ограничиваются двойкой в школе.
Здравствуйте, дорогие друзья! С Вами Влад Новиков.Еще совсем недавно я был просто бизнесменом. Сейчас я с большим удовольствием изучаю работу финансовых рынков и торгую на бирже бинарных опционов. Мир трейдинга захватил меня целиком и полностью. И хоть я уже успел набить себе несколько серьезных шишек, но ничуть этому не огорчаюсь. Материал сегодняшней статьи без преувеличения способен сделать из Вас успешного трейдера. Я расскажу Вам о действительно серьезных рисках в мире финансовых рынков, и о том, как им противостоять. Я раскрою все свои последние наработки, весь свой опыт, чтобы поделиться этими знаниями с Вами. Твердо считаю, что доля психологии в успешном трейдинге куда выше, чем роль используемой стратегии. И любая авторская передовая стратегия способна превратиться в пшик, если Вы не используйте основные правила риск-менеджмента при торговле финансовыми инструментами.
«Золотые правила» риск-менеджмента в трейдинге!
Что такое риск-менеджмент или как его еще называют – мани-менеджмент? Это свод определенных правил, следование которым уменьшает риски, связанные с биржевой торговлей, позволит продержаться на рынке определенное время. И даже если Вас подводит удача и расклад сил не на Вашей стороне, простое следование этим правилам сделает Ваши финансовые потери не критичными. Для полного понимания изложенного материала, очень советую прочесть «Как заработать на бирже опционов?».
Правило №1. Не стремитесь все время быть в рынке!
Не знаю почему, скорее всего в этом виновата жадность человеческой натуры, но как только начинающий трейдер начинает работать на реальном счете, его становится невозможно отогнать от торговой платформы. Не важно, какая на рынке ситуация, он будет сидеть и совершать сделки. Если торговая стратегия не дает сигналов, он перестанет ей следовать и, в лучшем случае, найдет другую ТС, в худшем – будет совершать сделки наобум. Возможно, в таком поведении Вы узнаете себя? А ведь это гарантированный ключ к сливу депозита! Запомните, друзья, даже если Вас прельстил удел скальпера и Ваш выбор – минутный таймфрейм, не совершайте более 5 сделок за рабочий день в первое время своей работы. Не важно, к какому результату привели эти пять дневных сделок – если успех был не на Вашей стороне, не надо стремиться отыгрываться. Когда пять сделок привели к убытку, к нему приведут и десять.
Вначале своей трейдерской карьеры Вы в любом случае будете делать ошибки, и чем меньшее количество сделок Вы совершили за свой торговый день, тем соответственно меньше шансов дали этим самым ошибкам. Как только Вы начали открывать для себя возможности заработка на торговле биржевыми активами, как только определились с брокером и открыли у него реальный денежный счет – остановитесь, выдохните, и дальше действуйте исключительно на пониженной передаче! Кстати, совсем недавно я сделал собственный обзор о моем брокере. Кому интересно его узнать, советую обратить внимание на статью «uTrader отзывы : стоит ли с ним работать? Личный опыт!»
Правило №2. Минимальный размер рабочей ставки.
Дорогие друзья, если Вы начинаете карьеру трейдера – уничтожьте в себе любое стремление к риску! Размер ставки в одну десятую часть от суммы всего депозита – та граница, за пределами которой начинается безрассудство! Могу дать Вам совет – сделайте сумму своей сделки плавающей – пусть это будет ровно 10% от депозита. Если он составляет 500 $ – Ваша ставка – 50$. Если сделка оказалась успешной, и после нее Ваш депозит составил 580$– сумма покупки следующего опциона будет уже 58$. Что дает такая плавающая система сделки? Если вдруг рыночная ситуация не будет соответствовать Вашему взгляду, удача окажется не на вашей стороне, и количество убыточных сделок возрастает – в любом случае у Вас в запасе 10 сделок, и не важно 50 долларов у Вас на счету или 500. Эту систему не стоит применять только в том случае, когда Вы уже освоились, разогнали депозит, и Ваша работа на рынке идет по накатанной колее. Тогда размер ставки уместно уменьшить в процентном соотношении и сделать фиксированным.
Отдельно хотелось бы замолвить слово о стратегии Мартингейла. Она заключается в более чем двукратном увеличении ставки по следующей сделке при убыточной предыдущей. Лично я считаю ее применение опасным и нерентабельным, однако, сколько трейдеров – столько и мнений. Если Вы решили ее использовать, то размер начальной ставки должен быть равен минимально допустимому у брокера.
Правило №3. Остановите «Играй гормон».
Дорогие друзья, материал этой главы базируется на обзоре, проведенном Нилом Фуллером. Он проводил исследование причин неудач внутридневной работы на рынке среди молодых активных трейдеров с высокими показателями интеллекта. Работа их проходила в следующем ключе: начало дня – успешные сделки, середина дня – еще более успешные сделки, конец дня – слив всего заработанного ранее (открытие убыточных сделок). Почему так происходило? Ответ прост – у «победителей по жизни» срывало голову от собственных успехов. Особенно этому явлению подвержены мужчины в возрасте до 35 лет – и без того высокий уровень тестостерона в организме на фоне первых же побед на рынке подскакивет еще выше. Все это способствует неверной трактовке обстановки, переоценке собственных сил и, как следствие, получению убытков. Нил Фуллер в своем исследовании отмечал, что такому явлению редко подвержены пожилые мужчины, а также женщины любых возрастных категорий. Им свойственна осторожность в каждой сделке, и не важно количество предыдущих побед. Кстати, именно поэтому, не смотря на небольшое процентное количество женщин, работающих на валютном рынке, основная их часть — это профессиональные аналитики и топ – трейдеры крупных финансовых компаний.
Старайтесь не терять головы от своих успехов. Если вы молодой человек с активной жизненной позицией, знайте об этой физиологической особенности своего организма. После нескольких прибыльных сделок подряд не теряйте голову, а наоборот — увеличивайте осторожность, и останавливайте свою работу, пока удача не выбила вас из седла.
Правило №4. Знайте врага в лицо – тильт, и как с ним бороться.
Если при торговле Вас постигла серьезная неудача или сделка, которая стопроцентно должна была стать прибыльной, в последнюю секунду принесла убыток, Вы точно узнаете, что такое тильт. Этот термин пришел в работу на бирже из покера и означает изменение сознания и последующую неадекватную реакцию на происходящие события. Бывает, что трейдера выводит из себя какая-либо торговая неудача, и последующая его работа на рынке несет элементы бреда. Он стремится скорее погасить полученные убытки и вернуть упущенную прибыль, при этом мечется от одного актива к другому, совершает еще больше ошибок и буквально за небольшой промежуток времени сливает весь свой депозит в этих нелепых метаниях. Причем потом, когда пелена с глаз спадет, и трейдер проанализирует свои сделки, то удивится, как он вообще мог их совершать.
Тильт может прийти даже к опытному биржевому игроку. Знаете историю Ника Лисона, главы операционного отдела банка «Бэрингз»? Из-за его действий этот банк потерял 1,3 миллиарда долларов (1 300 000 000$ — это Вам для наглядности!). Финансовое учреждение, которое успешно работало 230 лет до этого, впоследствии закрылось из-за того, что Ник начал проигрывать на индексе Nikkei и никак не мог остановиться. Так как он скрывал свои действия от начальства и пытался сбежать, его арестовали на 4 года. Кстати, впоследствии он написал книгу о всех своих злоключениях на рынке, посвященную мани-менеджменту и трейдингу с душещипательным названием – «Яйца в пасти», где под пастью имеется ввиду финансовый рынок.
Дорогие друзья, знайте, что состояние тильта является очень серьезным Вашим врагом, старайтесь вычислять его приближение! Могу заметить — неукоснительное исполнение первых двух правил нашей статьи – не больше 5 ставок за торговый день, не больше 10% от депозита нивелирует последствия тильта.
Правило №5.Ведите учет и статистику!
Не надо пренебрегать такой простой вещью, как ведение дневника трейдера, в который следует вносить все свои сделки с перечислением валютной пары, времени совершения сделки, срока экспирации и результата. Не лишним будет составить и линейный график, показывающий колебания размера вашего депозита по дням и записать в дневник основные правила Вашей торговой системы. Статистика и учет – мощный инструмент, способный выявить слабые места Вашей торговли, друзья.
Управление рисками при торговле на бирже сделает прибыльной любую стратегию!
Заверяю: использование Вами перечисленных правил мани-менеджмента в трейдинге может сделать успешной любую торговую стратегию. Можете даже бросать в монитор торгового терминала куриные потроха, напевая при этом тибетские мантры, или заключать сделки, основываясь на фазах лунного календаря. Если Вы делаете это с четким пониманием системы рисков, если в Ваших руках находится статистика – Вы даже в этом случае продержитесь в рынке куда дольше, чем трейдер совершающий в день десятки сделок, рискующий крупными частями своего депозита, равнозначно и регулярно теряющий голову из-за своих успехов и неудач. Даже если он будет основываться на куда более серьезной торговой стратегии.
Никогда не задумывались, почему одна и та же ТС может стать источником как восторженных, так и резко негативных отзывов? Почему кто-то, грубо говоря, использует пару скользящих средних и является ведущим трейдером крупной финансовой организации, а кто-то весь утыкан индикаторами и стратегиями, как еж иглами, но только лишь доливает средства на свой постоянно уменьшающийся депозит? Надеюсь, мне удалось Вас убедить, что правильное управление рисками при торговле на бирже является ответом на этот вопрос. Именно соблюдение простых правил риск менеджмента в трейдинге отделяет прибыльного трейдера от неудачника на финансовом рынке. Таким образом, можно вывести своеобразную формулу успеха в трейдинге:
Мани-менеджмент + любая приемлемая ТС = успех в торговле фин.инструментами
Заключительное слово!
Рискуйте не часто, рискуйте небольшой суммой, сохраняйте голову на плечах в любом случае и ведите учет своих побед и поражений – вот итог нашей статьи. Казалось бы, все до неприличия просто, но поверьте, эти правила риск менеджмента в трейдинге были сформированы не на пустом месте, а на убыточных сделках, разочарованиях и проигрышах. Если не хотите повторять ошибки людей, идущих впереди Вас, старайтесь придерживаться сказанного мной. Не закрывайте глаза на эти правила. Успешный трейдинг складывается не только из торговой стратегии, правильный подход в психологическом плане имеет не менее важную роль в успешной торговле, не забывайте об этом, друзья!С уважением, Влад Новиков.
bizoomie.com
Риск-менеджмент и пример расчёта риска в сделке
Сегодня мы поговорим о риск-менеджменте на фондовом рынке: как управлять риском на практике, рассчитать потенциальную сделку по формуле и принять верное решение о том, стоит ли эту сделку заключать или она непозволительно рискованная. Для каждого успешного трейдера и инвестора прибыльная системная торговля на фондовом рынке держится на трех китах:
- Управление рисками и капиталом
- Анализ технический и анализ фундаментальный
- Психология
Управление риском – это в первую очередь процесс предварительного анализа всех сделок на возможный риск и потенциальную прибыль. Прежде чем совершить сделку на фондовом рынке (открыть позицию), основополагающим условием является определение возникающего при этом риска. Только после этого риском станет возможно управлять. Каждый трейдер должен точно знать, во сколько ему обойдется неудачная сделка, если что-то пойдет не так. В этом деле стоп-лосс, здравомыслие и трезвый расчет – ваши главные союзники.
Риск появляется тогда, когда вы не знаете, что делаете. Уоррен Баффет
Формулы расчёта риска
Для определения рисков существуют определенные формулы и правила, например:
Риск в одной сделке = Стоимость покупки — Стоп
А это — формула расчета риска на весь торговый капитал, выраженного в процентах:
Риск = Ожидаемые убытки в сделке / Капитал * 100
Эта же формула поможет вам соблюдать основное правило риск–менеджмента, которое позволяет рисковать в одной сделке не более чем 2% торгового капитала (или портфеля). «Не рискуй всеми деньгами» — наиглавнейшая заповедь трейдера! Именно поэтому управление капиталом на фондовом рынке в первую очередь заключается в грамотном определении размера позиции.
Но имейте в виду: чем активнее вы торгуете, тем меньше вы можете себе позволить рисковать в одной сделке! Краткосрочные спекулянты (статья Выбор торговой стратегии) не могут себе позволить рисковать даже 2% капитала ! И должны ориентироваться на правило ниже.
Правило ограничения портфельного риска 20%
В риск-менеджменте существует правило ограничения общего, портфельного, риска не более чем на 20%. То есть если вы решите закрыть все свои позиции, торговый капитал должен быть не меньше 80% от первоначального. Соблюдать это правило чрезвычайно важно. Если вы позволите потерям превысить эту цифру, то шансы возместить ущерб существенно снизятся. К примеру, потеря 10% капитала может быть компенсирована заработком в 11%. Потеряв 20%, придется заработать уже 25%, чтобы вернуться к первоначальному размеру торгового капитала. Ну а потеря 50% капитала потребует 100% доходности! А такой уровень прибыли новички уже не способны обеспечить (даже если поначалу везет). Мало того, – такая доходность под силу лишь немногим бобрам-профессионалам, ну или бобрихам-профессионалкам 😉
Следующее правило управления риском: добивайтесь соотношения прибыли к риску в каждой вашей сделке как минимум 2:1 и выше. Но лучше старайтесь заключать только те сделки, предварительные расчеты которых показывают, что потенциальная прибыль превышает риск в 3 раза.
Пример расчета сделки на фондовом рынке
Для того, чтобы зарабатывать на фондовом рынке в планируемой сделке критически важно держать соотношение прибыль/риск не ниже 2:1! Но лучше, если это соотношение будет 3:1 и выше. Рассмотрим планирование сделки на конкретном примере:
Допустим, наша торговая система дает сигнал на покупку акций Газпрома, так как цена пробила сопротивление в районе, предположим, 157 пунктов (пусть это и будет цена покупки). Допустим, наш анализ графика предполагает в этом случае установку стоп-ордера на уровне 154 пункта. И предположим, что ближайшее сильное сопротивление, где было бы разумно зафиксировать прибыль, находится на уровне 190 пунктов. Если наши правила управления капиталом позволяют открыть позицию в 100 акций, то возможная прибыль =100*190-100*157 минус издержки (о них в статье Размер Торгового Капитала), то есть немногим больше трех тысяч. Расчетный риск в этой сделке =100*157–100*154 минус издержки (приблизительно 700 рублей). Таким образом, приблизительное соотношение прибыли к риску 3000:700=4,28. Такой коэффициент позволяет нам совершить сделку. Но если сильное сопротивление в Газпроме находится, к примеру, уже на уровне 170, то это значит, что интересующее нас соотношение равно 1,7 и совершать эту сделку мы не будем, так как такой риск не оправдан.
Сущность риск-менеджмента в следующем: рискуйте не больше, чем вы можете себе позволить потерять, и в то же время достаточно, чтобы выигрыш был существенным. Если такой суммы для вас не существует, не вступайте в игру. Эд Сейкота.
Дисциплинированно соблюдать все правила риск-менеджмента вам поможет торговый план, составление которого предусматривает предварительный точный расчет каждой сделки: размер позиции, возможный риск, минимизацию этого риска, точку безубыточности, потенциальную прибыль и соотношение этой прибыли к риску.
stocktrainer.ru
Основы риск менеджмента для свинг трейдера
Система свинг трейдинга
Приветствую вас, читатели блога о трейдинге. Уильям О'Нилл как то сказал: «Весь секрет успеха на фондовом рынке состоит в том, чтобы терять как можно меньше денег, когда вы неправы». Я полностью с этим согласен. Рынок не поддается контролю. Зато контролировать можно деньги и риски. Этим вы должны заниматься всякий раз, когда открываете сделку. Это составляет главнейшую главу вашей торговой стратегии, которая называется риск менеджмент.
Риск менеджмент состоит с трех частей: управление капиталом, позицией и эмоциями. Несколько следующих правил помогут вам в управлении этими тремя составляющими риск менеджмента.
1. Риск менеджмент: правило двух процентов
Касается, непосредственно, вашей главы по управлению капиталом. Суть его – это рисковать в каждой сделке не более 2% от вашего торгового капитала. Если акция не соответствует этому критерию, то позиция не открывается.
Пример:
- Ваш торговый капитал составляет 5000$; 2% – это 100$;
- Значит, вы рассчитываете размер позиции в каждой сделки таким образом, чтобы рисковать не более 100$. Иными словами, если акция имеет сильный уровень поддержки от $20 (отвечает уровню покупки) до $19.50 (установка стоп лосс), размер вашей позиции равняется 200 акций [100/(20-19.50)]
На самом деле это очень популярная и разрекламированная формула. Конечно, вы можете иметь свою. Но, на мой взгляд, правило 2% очень просто позволяет контролировать свои финансы. Если ему следовать, то это позволит вам избежать таких курьезных ситуаций, когда буквально за несколько торговых сделок ваш брокер присылает вам письмо, в котором просит пополнить счет.
2. Отношение потенциала прибыли к риску
Это правило посвящено управлению капиталом целиком. Если вы видите акцию, которая не соответствует ему, то позиция не должна открываться вообще.
Бывают ситуации в свинг трейдинге, когда откат на тренде происходит от вершины с сильным сопротивлением. Такие откаты мы называем нерентабельными, поскольку нет запаса хода для цены акции. Об этом на примере рассказывается в статье "10 советов по ценовым движениям, которые улучшат вашу торговлю ".
Когда вы торгуете на рынке ценных бумаг, уровень стоп лосс соответствует риску, а точка предполагаемого выхода (устанавливается в зависимости от стратегии) – прибыли. Это соотношение должно быть не менее 3:1. Если это правило соблюдать, то даже 30-40% позитивных результатов будут давать доход.
Пример:
- Трейдер делает 3 сделки со стоп лосс равным 200$, а соотношение прибыль/риск 3:1;
- Первая дает результат «-200$»;
- Вторая – «+600$»;
- Третья – «-200$»;
- Суммарный результат составляет 200$.
А если соотношение будет, скажем, 5:1, то прибыль составит 600$. И так далее. То есть, в нашем случае, даже если вы делаете 33% позитивных сделок, то, в конечном счете, результат будет для вас позитивным.
3. Следуйте беспрекословно своей торговой стратегии
Данная глава риск менеджмента относится к психологии трейдинга, то есть управлению эмоциями. Больше информации на странице "Психология трейдинга и дисциплина: как торгуют другие и как их переиграть".
Никогда не открывайте позицию, если она не соответствует вашим правилам. Будьте дисциплинированными. Независимо от того, долгосрочный ли вы трейдер и опираетесь на фундаментальные данные, или краткосрочный и торгуете какие-то определенные графические модели, всегда держитесь в рамках своей торговой системы.
Одна из самых частых ошибок (часто можно увидеть в трейдерских чатах) это торговать акции по чьи-либо совету, не делая анализа самостоятельно. Итогом этого станет «похудение» торгового счета.
4. Риск менеджмент: дневник трейдера
Это правило относится к управлению эмоциями (как не странно) и я рекомендую додерживаться его каждому. Записывайте все сделки в отдельный блокнот. У вас может возникнуть вопрос: «Зачем вести дневник трейдера, если большинство брокеров предоставляет информацию о торговом балансе и отдельных позициях?». Делом в том, что:
- Нужно дать ответ на вопрос «Почему?». Почему я открыл данную позицию? Почему поставил стоп лосс на этом уровне? И так далее. То есть, объясните себе самому каждый свой трейд. Потом, в конце учетного периода, проведите анализ. Вы увидите, насколько легко будет замечать и исправлять ошибки.
- Когда записываешь все данные самостоятельно, как бы вливаешься или, даже сказал бы, сродняешься с работой на фондовом рынке.
5. Риск менеджмент: стоп лосс
Это последнее, но очень важное, правило свинг трейдинга, относящееся к управлению позицией. Оно очень простое, но часто игнорируется. Запомните, открытая позиция должна иметь стоп лосс. Любимое выражение успешных трейдеров: «Ограничьте свои потери, а прибыли позаботятся о себе сами!».
Этих пять простых правил риск менеджмента, при должном их соблюдении, могут изменит вашу торговлю акциями раз и навсегда. Заметьте, что на долю управления капиталом и управления эмоциями перепадает 80% (по 40% каждый). Их роль настолько важна в риск менеджменте, потому что мы не можем контролировать рынок и быть всегда правыми. Но мы можем контролировать себя и свои деньги. Блог о трейдинге благодарит за внимание. Успешных торгов!
Статья по теме: как определить флет или тренд?рассказать друзьям
Оцените статью
- 5
- 4
- 3
- 2
- 1
trader-blogger.com
